Нефть - уже уверенный шорт

Несмотря на неожиданное для всех решение ОПЕК резко нарастить добычу нефть, как и говорилось, ушла только на символическую коррекцию, после чего опять вернулась к росту, взлетев в цене почти на 3 доллара. Соболезнования, для кого стало неожиданностью, и не волнуйтесь — коррекция начнется, правда только сейчас.

Цена нефти Brent в ближайшие две недели опустится до $66,5 за баррель, несмотря на недавний рост до $71.
Основная причина — схлопывание геополитической премии: перемирие между Израилем и Ираном снизило риски поставок.
Одновременно ОПЕК+ усиливает давление на рынок, вводя с августа дополнительные 548 тыс. баррелей в сутки.

Это подтверждают данные по запасам США, где коммерческие резервы нефти выросли на рекордные 7,1 млн баррелей за неделю. Технические индикаторы усиливают медвежий тренд: котировки сталкиваются с сопротивлением у $70,7 при перекупленности (RSI >70), что формирует нисходящий импульс. Ключевые институции — от Минэнерго США до Barclays — ожидают коррекцию. EIA прогнозирует среднюю цену $66 во II полугодии, а Barclays допускает $72 лишь к концу года. Краткосрочный консенсус аналитиков един: рынок не избежит просадки из-за дисбаланса спроса и предложения. Единственный фактор, способный отсрочить снижение — экстренное решение ОПЕК+ на венском семинаре 9–10 июля о заморозке добычи или новая эскалация на Ближнем Востоке.

На российском рынке основной удар придется по акциям нефтяных компаний, ориентированных в основном на экспорт — Роснефть, Сургутнефтегаз и тд. Естественно упадут и российские индексы, где доля нефтегаза составляет 40%-50%. Так предполагается, что индекс ММВБ опуститься к 2650.