📦 Обзор по компании Ламбумиз #LMBZ #обзор

Сектор: Производство тары и упаковки

Подошли к последней компании из нашего опроса, сегодня буду собирать новые заявки. Ранее компанию Ламбумиз не разбирал, на IPO компания вышла в конце октября 2024 года. Давайте посмотрим, что за компания, стоит ли в н её инвестировать.

ℹ️ Про компанию Ламбумиз
ПАО «Ламбумиз» – крупный российский производитель картонной упаковки для пищевой промышленности, работающий более 50 лет и предлагающий полный цикл производства от сырья до готовой продукции. Компания сотрудничает с 400+ клиентами, использует современные технологии и индивидуальный подход к каждому заказчику.

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 126M$🚩 — компания малой капитализации
▪️ P/E — 37.2
▪️ P/S — 3.64
▪️P/B — 6.01
▪️EPS — 13.0 ₽
▪️EBITDA — 465M р.
▪️EV/EBITDA — 22.5
ℹ️ По метрикам оценивается очень дорого.

🗞 Новостной фон
▪️ВЫРУЧКА ПРОИЗВОДИТЕЛЯ УПАКОВКИ ДЛЯ МОЛОКА «ЛАМБУМИЗ» МОЖЕТ ВЫРАСТИ В ЭТОМ ГОДУ ДО 3,7 МЛРД РУБ — КОМПАНИЯ
▪️ЛАМБУМИЗ МСФО 2024Г = ПРИБЫЛЬ +268.6 МЛН РУБ ПРОТИВ +301 МЛН РУБ ГОДОМ РАНЕЕ
▪️ЛАМБУМИЗ В 2024 Г. УВЕЛИЧИЛ ПРОИЗВОДСТВО ЛАМИНИРОВАННОГО КАРТОНА В 1,7 РАЗА, ДО 968,7 Т

💰 Финансовое здоровье
▪️Собственный капитал за 2023 год вырос на 34%, а в 2024 году вырос на 35,9%.
▪️Чистый долг за 2023 год упал на 97% до 3,5M р. В 2024 году долг упал на -9 975% до -0.4M р.
▪️Net Debt / EBITDA — отрицательное значение. Кэша больше, чем долга перед финансовыми организациями.
ℹ️ Отличное финансовое здоровье. СК растёт, долги падают.

💰 Выручка, прибыль
▪️Выручка в 2024 году выросла на +7%, а в 2023 году падала на 1%.
▪️Прибыль по итогу 2024 года упала на -11%, а в 2023 году росла на +267%.
▪️Свободный денежный поток в 2024 году упал на -167%.

🔮 Будущее, оценки
▪️ Нет прогнозов

🤵‍♂️ Основные акционеры
90,1% — ООО «Ламбимуз-Инвест»

🆚 Сравнение с конкурентами
В своем секторе это единственная компания, сравнивать не с кем.

🤑 Дивиденды
На 2025 год запланированы 0.7261% в настоящий момент или 3.5 ₽ на акцию. Дивиденды пока мелкие.

📈 Технический анализ
Пока по трейдингу тут нечего сказать, невнятная каша. Слишком мало данных, чтобы что-то прокомментировать. Могу только сказать, что акции этой компании выглядят с низкой ликвидностью. Постоянные шипы — это не подходящий инструмент для трейдинга. Это очень вероятные дополнительные убытки при покупке и продаже акций.

🧠 Выводы
Из-за низкой ликвидности или отсутствия маркет-мейкера акции в течение дня могут ходить на 10%. При том вероятно это не то, на чем можно заработать трейдеру. Так как эти движения слабо прогнозируемые, хаотичные.
С точки зрения финансового здоровья — всё хорошо. Дивиденды маленькие — не интересно. В целом у компании всё нормально, но инвестировать бы я сюда не стал.

🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Как вам разбор и вывод?