По мотивам напечатанного «Алготрейдинг. Как правильно склеивать фьючерсы»
smart-lab.ru/blog/1071687.php
Там, помимо прочего, упомянуто, что для обучения торговой системы лучше представлять историю котировок не абсолютными приращениями, а относительными.
Ну хотя бы для того, чтобы торговая система реагировала одинаково на изменение цены в 1%, независимо от текущего уровня в 1000 или в 2000 пунктов. Смысл не в доходе, а в доходности.
И предложены два варианта представления относительных приращений.
1) X[i]/X[i-1] — 1 и
2) ln (X[i]/X[i-1])

При отклонениях X[i] от X[i-1] в плюс или минус не более 10% различие этих вариантов в пределах 1%.

Но при более значительных отклонениях X логарифмическое представление существенно меньше линейного.
Насколько оправдано логарифмическое преуменьшение?

Может где-то в других случаях логарифмическое представление имеет глубокий математический смысл.
Но в данном случае это ведёт к тому, что торговая система будет придавать большим отклонениям цены в минус другое значение, нежели таким же отклонениям в плюс. А ведь относительные приращения используются как раз для того, чтобы избежать подобных различий в работе торговой системы.

( Читать дальше )

«Так у них же был Рынок»! Безработные не могли ничего купить ни по каким ценам, но если отдавать бесплатно, — за бесплатно фермеры перестанут сеять.
Только вот «у них был не Рынок», а зарплаты c фиксированным минимумом. Раздутые фиатными деньгами избыточные производственные мощности и их продукция падали в  цене. И манипуляции центробанков с фиатными  «деньгами» — это тоже никакой не Рынок.
Спасти ситуацию, выйти на «мягкую посадку» можно было только снижением зарплат. Чтобы люди получали хоть малые деньги — но заработанные, а не новую добавку фиата из воздуха. Но политиканы, демократия не могли допустить действия рыночных механизмов для сведения концов с концами.

Хазин не может увидеть реальность из-за либеральных шор на глазах. Явно не читал
Великая депрессия в Америке. Мюррей Ротбард
econlibrary.ru/books/276/435/rotbard_velikaya-depressiya-v-amerike_sotsium-ru.pdf
а также
Государство и деньги. Мюррей Ротбард
econlibrary.ru/books/22/431/rothbard_gosudarstvo-i-dengi_sotsium-ru.pdf

( Читать дальше )

Цены фьючерсов свободны от нерегулярностей, искажений, вносимых пред-дивидендным подъёмом и после-дивидендным провалом. Утренние гэпы у фьючерсов тоже меньше тех акций, что торгуются только в дневные сессии. Да и затраты на фьючерс, особенно в шорте, гораздо меньше акции. Так что для краткосрочной игры фьючерсы лучше подходят.

Вопрос склеивания возникает из неравенства цены фьючерса в день его исполнения (экспирации) с ценой следующей серии того же фьючерса на ту же дату. Эта разница возникает за счёт бэквордации или контанго, что гораздо чаще.
Теоретически, цена фьючерса в момент его исполнения должна сравняться с ценой базового актива.

В Quik'е и на разных сайтах склеивают истории предыдущих серий с последующими посредством плавного сращивания цены предыдущего фьючерса с последующим на коротком участке перед экспирацией. Таким образом, искажаются приращения цен на этом временном интервале.

Для выявления «закономерности» движения цен главное значение имеют именно их приращения. Чтобы избежать искажения приращений, надо просто сдвинуть все цены предыдущего фьючерса на величину разрыва его цены в момент экспирации с ценой последующей серии на тот же момент. Для склеивания нескольких серий, этот сдвиг надо повторять с каждым предыдущим фьючерсом, начиная от последнего в истории котировок.

( Читать дальше )

Токаев перед референдумом по АЭС объявил, что её построит «международный консорциум» — чтобы успокоить «настоящих казахов», что Россию не допустят.
Однако, такой международный консорциум не известен специалистам iarex.ru/news/139599.html
Упоминаются только национальные фирмы

Четыре компании предлагают свои технологии по строительству АЭС в Казахстане: китайская CNNC с реактором HPR1000; корейская KHNP с реакторами APR1000 и APR1400; российский «Росатом» с ВВЭР-1200 и французская EDF с технологией EPR1200.

Как может выглядеть международная технология международного консорциума?

Сообщается, что советские электростанции изношены на 90% и Казахия оказалась на голодном энергетическом пайке. Приглашения энергетиков Германии не решили проблему.
Странно, что Китай не пособил. Правда, в Африке Китай обеспечивает своими технологиями только свою добычу природных ресурсов. Похоже, в бывшем СССР та же политика.

Собрал всю историю курса золота с ЦБ РФ от 1997 с учётом деноминации 1998
www.cbr.ru/hd_base/metall/metall_base_old/
www.cbr.ru/hd_base/metall/metall_base_upto/
cbr.ru/hd_base/metall/metall_base_new/

Рост от 60.62 25.08.1997 до 8105.13 03.10.2024 в 133.71 раз за 27.126 года, 19.78% годовых. Прямая: на 5300, 18% годовых
Из графика видно, что переход на доходность 18% по линии тренда произошёл в сентябре 2008.
Таков результат ипотечных махинаций. Нассим Талеб ждал этого аж с 2004 года — 4 года стоял в опционах «против рынка». Как честный человек и человеколюбец, Талеб в 2004 даже сделал заявление в печати (об этом упоминает в книге «Антихрупкость») — никто не стал слушать. Долларовый график немного другой, но в результате Талеб разбогател на всю жизнь.

Этот опыт не сделал никого умнее. ФРС по-прежнему продолжает накачку фиатной валюты. Все попытки последовать Modern Money Theory и чередовать финансовые смягчения с ужесточениями по примеру Волкера в начале 80-х стали неосуществимы. Ставка 20% утопит все зомби-фирмы, обнулит биржу и сделает невозможным обслуживание долга США без обнуления доллара.

( Читать дальше )

Их объявили так давно, что не упомню. Но до сих пор нет полной ясности.
smart-lab.ru/vopros/1057363.php

Нулевую комисиию биржа даёт мэйкерам, тем, кто «создаёт ликвидность». Т.е. на заявку продажи с ценой выше текущего бида на покупку или на заявку  покупки с ценой ниже текущего оффера (аска) на продажу. Зато тэйкерам, «потребителям ликвидности» назначается биржевая комиссия в двойном размере.
Фокус в том, что подавая лимитную заявку, мэйкер может легко промахнуться, т.к. между отправкой заявки из Quik'а и её приходом на биржу проходит не менее 0.2 сек и за это время очередь заявок может сильно измениться. Поэтому в Quik'е ввели специальный тип «пассивные заявки», которые либо принимаются на бирже в очередь заявок как лимитные, либо биржей отвергаются, если их цена попадает на немедленное исполнение — по рынку.

В Справке Quik'а об этом можно прочитать, открыв пункт Справки
Раздел 5. Торговые операции клиента
  Ввод заявки
    Окно «Ввод заявки»
Такую заявку можно подать через диалог «Ввод заявки», выбрав в поле «Условие исполнения» значение «Только пассивная».

( Читать дальше )

Уже сейчас над Землей кружат многие сотни спутников Старлинк. И есть планы на многие тысячи. «Правительство Китая поставило цель создать сеть из 26 тыс. спутников на низкой околоземной орбите, охватывающих всю планету, сообщает Nikkei.» www.kommersant.ru/doc/6444054
И вот куда конь с копытом, туда и рак с клешнёй. Россия готова разориться ещё и на это.

А ведь дирижабль на высоте 20-30 км даёт обзор поверхности в радиусе более 500 км. Площадь РФ 17 млн кв.км. Это площадь 22 кругов радиусом 500 км. Пусть для покрытия всей страны с перекрытием потребуется 33 дирижабля — это во много раз дешевле поддержания множества спутников на орбитах.
Дополнительные выгоды — неуязвимость от космических диверсий, избавление от града космических обломков на наши головы, экологичность. Срок жизни спутника 5-10 лет. У дирижабля много дольше.
Ещё важнее — дирижабельные технологии обеспечивают полное экономическое освоение всех необъятных просторов. Грузовые дирижабли от 200 тонн экономичнее автомобилей. Дешёвая взрывобезопасная присадка к водороду даёт подъёмную силу как у гелия.

( Читать дальше )

Чудодейственность этого индикатора была объявлена недавно в статье
smart-lab.ru/blog/1035815.php
И там же рекомендована книга
«Метод графического анализа крестики-нолики. Томас Джонс Дорси»
Вместо невообразимо длинной ссылки из этой статьи я предлагаю
forex-grail.ru/knigi-foreks/
В этом списке искать строку
Т.Дорси «Метод графического анализа крестики-нолики.»
В этой книге  в разделе «СТАТИСТИЧЕСКИЕ ВЕРОЯТНОСТИ ГРАФИЧЕСКИХ МОДЕЛЕЙ» приведены весьма заманчивые результаты тестирования разных стратегий на индикаторе «Крестики-нолики». Но это 1-е издание. В 3-м издании «Point and Figure Charting. 3rd ed. Thomas J. Dorsey»
(с  регистрацией в Google через пароль gmail.com)
www.academia.edu/15915233/Point_and_Figure_Charting
этого раздела нет!

Тем не менее, комментарии цитируемой статьи содержат сожаления, что Quik не даёт этого чудесного индикатора. Сделай сам!
При ближайшем рассмотрении очевидно, что таблица крестики-нолики — это сжатый по горизонтали индикатор Зигзаг. Его можно строить по-разному, наиболее рационально — по экстремумам High/Low.

( Читать дальше )

Всем известно: золото дешевый актив и золота мало. Нет ли противоречия?
Золото не просто дёшево, а дешевеет постоянно — в сравнении с акциями США, индексом SnP500.
Золота в мире настолько мало, что из-за этого оно не годится как средство расчётов. Это один из самых ходовых доводов против золота-денег.

Правда ли что сегодня в мире уже не действует экономический закон, согласно которому редкий ресурс должен иметь такую цену, чтобы его хватало всем?

Как изменится покупательная способность золота, если Россия  начнёт брать плату за нефть не в рупиях (и прочих нац.валютах), а в золоте?
Так, как уже сегодня русские купцы оплачивают импорт золотом
dzen.ru/a/ZlcKCyPKlFalsiBP
«Как российские купцы пробивают санкции США золотом, а Минфин РФ мешает их торговле»
Что будет, если Минфин и ЦБ РФ будут не мешать, а помогать?

Не об этом ли просила Турция в начале 2024, говоря о расчётах в обход банков?
И Пакистан в середине 2024, говоря о бартере? — Золото это и есть лучший «бартер» на все времена. Гораздо лучше, чем пальмовое масло, за которое однажды Россия продавала истребители.

( Читать дальше )

«Совет по кодификации раскритиковал законопроект КПРФ о золотом стейблкойне». www.interfax.ru/russia/952995
И вполне резонно: "… не ясно, кто будет выпускать данные токены и почему именно золото, а не драгоценные металлы или нефть."

Если нет намерения прямого обмена денежных знаков на денежный товар, — «обеспечивать» можно хоть «Святым Духом».
А если золото для обмена на его знаки имеется, то и оформление этих денежных знаков в виде какой-то крипты — не имеет смысла.
До золотого дефолта Никсона в 1971 золото служило мировыми деньгами безо всякой крипты.

Свободу мировой торговли гарантирует только золото-деньги. Всегда и вот опять — сегодня.
dzen.ru/a/ZlcKCyPKlFalsiBP
«Как российские купцы пробивают санкции США золотом, а Минфин РФ мешает их торговле»