"У застройщиков произошел разворот? Прогноз и ставки на 12 месяцев".

Приветствуем любимых подписчиков и новичков канала.🏠
На этой неделе много внимания инвесторов настроено на строительные компании после мощного отчета Самолета🏘️ за III квартал с увеличением продаж недвижимости на 54% (77 млрд руб.) и количество новых контрактов стало больше на 65%. На фоне такого впечатляющего результата акции застройщика за два дня подросли на +6%📈, а сегодня коррекция и теперь видим общую картину, чтоб сделать выбор.

Именно в III квартале на фоне действия снижения ключевой ставки произошел разворот застройщиков. Объем сделок в Москве вырос на 15% по сравнению с прошлым кварталом. Важно учитывать, что этот эффект оживления отрасли происходит постепенно если будет дальнейшее смягчение ДКП.

Что стало драйверами роста застройщиков?

Несмотря на отмену льготной ипотеки, еще остались программы льготы для айтишников и через «лестницу», т.е. при первом ребенке предлагается ипотека 12%, при рождении второго под 6%, а третьего под 2-4%. Вторым драйвером в 2026 г. станет повышение НДС до 22%. Ведь повышение налога вынуждает поднять цену продажи квартир. Поэтому вырастут цены на новостройки от 1,5 до 5% и возможно на вторичное жилье.

Самолет и ПИК сохраняют лидерство на рынке несмотря на нейтральные отчеты за 1-е полугодие 2025 г. Наиболее лучшие результаты показала группа ПИК. За этот период продажи выросли на 13,8% даже несмотря на падение рынка. Поэтому можно смело говорить, что пик падения застройщики прошли. Вести об отмене дивидендов ПИКа и сплите 1 на 100 сегодня снизили стоимость на -8%.На эмоциях не принимайте решений!

В нашей команде акции строительного сектора только закупает Victoria Blonda и сама об этом сообщала в посте по итогам сентября. Она делает большие ставки на ПИК и Самолет на 12 месяцев. От текущих значений могут вырасти еще на 10-12%. Целевая цена на акции ПИК 650-750 руб (+19-33%), а Самолета 1200 руб (+18,5%).
Главной угрозой для всех застройщиков будет решение ЦБ о сохранении высокой ставки.


Если Вас интересуют другие публикации, заходите на канал: t.me/invest_reichenbach

Любителей разборов компаний и скрытых фактов может заинтересовать рубрика «Авторских расследований»

Для новичков есть «Большая библиотека» с классическим чтением и аудиокнигами