"Катализаторы рынка и компании с высоким риском в летний период."

Приветствуем наших подписчиков и инвесторов рынка!©
Уже третий день подряд на рынке штормит турбулентность и дефицит позитивных факторов, хотя в дивидендном плане, утвержденные выплаты поступают в портфель. Вчера были начислены дивиденды от Европлана и Озон Фармацевтики💊, а сегодня от Эсэфай🏦

На самом деле не все так катастрофично, на этой короткой неделе рынок потерял только -1,6%📉 и происходят попытки технического отскока. Сегодня главная задача Индекса Мосбиржи не снизится ниже уровня 2700, как в мае.

Компании какого сектора поддерживают рынок?

После того как был зафиксировано символическое снижение ключевой ставки на 1 пункт, катализатором рынка может стать финансовый сектор и поднять Индекс Мосбиржи до уровня 3000 в летний период.

1️⃣ Т-Технологии демонстрируют отличные результаты. Этот банк относим к компаниям роста. Небольшие опасения вызывают результаты последнего отчета за I квартал 2025 г, где рентабельность меньше 25%. Причем эта ситуация после слияния с Росбанком.

Однако, менеджмент банка всех успокоил, что это были разовые затраты и к концу года рентабельность к концу года составит 30%. Этот прогноз выглядит вполне реальным, учитывая выплаты дивидендов 4 раза в год.

2️⃣ Сбер сейчас стоит сейчас дешевле своего капитала и если взяли во внимание сегмент рентабельности, он составляет 22% (учитываются дивиденды в июле). Поддерживает сегодня Сбера свежий ежемесячный отчет за последние пять месяцев. Моя помощница Ekaterina Fox сообщила, что чистая прибыль банка увеличилась на 8,7%.
Поэтому сегодня наблюдаем его положительную динамику ростом +1,56%📈

3️⃣ Совкомбанк — один из главных бенефициаров снижения ключевой ставки, но со смягчением ДКП способен существенно нарастить прибыль. Именно с таким сценарием удерживает динамику роста +2,52%📈 за месяц .

Какие компании с высоким риском ?

Кроме стабильных компаний, есть компании питающие иллюзии с неустойчивым бизнесом, например Позитив💻, Астра💻, VK📱. В таких компаниях у инвестора есть желание рискнуть и купить. Если они уже у Вас присутствуют, на них выделяйте только небольшую долю портфеля, т.к. риски крайне высоки даже если геополитический фон наладится.

Если Вас интересуют другие публикации, заходите на канал: t.me/invest_reichenbach

Любителей разборов компаний и скрытых фактов может заинтересовать рубрика «Авторских расследований»

Для новичков есть «Большая библиотека» с классическим чтением и аудиокнигами