Наткнулся на любопытный отчет о торговых результатах небезызвестного на смарт-лабе персонажа astray. Могучие цифры легко способны поразить воспаленное от регулярных потерь воображение  рядового спекулянта на «мамбе». Однако внимательный взгляд быстро наткнется на те самые детали, в которых, согласно русской народной поговорке, и прячется черт. Отбросим лирику, вот что пишет автор о своем торговом подходе, результаты которого представлены на графике эквити

На графике комплекс счетов с разными стратегиями (объединенный эквити) среднесрок, интра [интрадей], импульсные

Как видим, торгуется портфель из набора разных систем и в силу этого, постоянно находящийся в рынке. Среднесрочные позиции открыты в течение достаточно длительного времени, а в дополнение к ним всегда имеются постоянно меняющиеся краткосрочные позиции. Очевидно, эквити такого портфеля всегда должна следовать вслед за колебаниями торгуемого инструмента

( Читать дальше )

После произошедшего 5 числа отступления Стрелкова из Славянска. Хороший, детальный разбор здесь.  Автор и цитируемые им источники правда не вдаются в подробности того, кто отдал приказу Гелетею выпустить колонну Стрелкова без боя. Однако ответ этот достаточно очевиден — такой приказ отдала (и единственно могла отдать) Юлия Тимошенко. Таким образом мы получаем полную аналогию первого чеченского конфликта, когда олигархи, спонсируя боевиков, получали значительные гешефты и попутно решали необходимые политические задачи. Задача Тимошенко кристально ясна — Порошенко ждет новый хасавюрт, вот только второго шанса, как у Ельцина, у него уже не будет. И на трон сядет газовая принцесса, став полноправной королевой нового майдана. Ну а поскольку Стрелков оказывается незримыми ниточками связанным с действующим олигархатом (и Ахметовым в том числе) вопрос нахождения желанного консенсуса с мятежными областями не займет много времени.


( Читать дальше )

Вот хорошая картинка по текущей ситуации с волатильностью индекса S&P500 (на основе динамики индекса VIX).

Сравнение динамики VIX и индекса S&P500

Хороший комментарий относительно волатильности на других площадках здесь.  Особо можно отметить значительное снижение волатильности на Frontiers Markets (развивающиеся рынки с низкой капитализацией и ликвидностью, такие как Аргентина, Болгария, Эстония и т.п.). Все это находится в прямой зависимости от действий ведущих ЦБ мира (ФРС, ЕЦБ, ЦБ Великобритании, Японии и Китая). Снижение рисков волатильности напряму связано с переносом этих рисков на балансы ЦБ. Именно это происходило все последние годы. И экстремальное снижение волатильности на мировых финансовых рынках (особенно на разного рода высокодоходных неликвидных рынках) свидетельствует об экстремальной концентрации рисков связанных с балансами поддерживающих этот праздник жизни мировых центробанков. Иными словами риски сохраняются и нарастают, оставаясь при этом скрытыми от глаз большинства простых инвесторов. Такая ситуация не может быть стабильной в долгосрочной перспективе. Более того, драматическая развязка возможна уже в самом ближайшем будущем.


( Читать дальше )

Несколько картинок:
 
достаточно сильно напоминает уже имевшее быть ранее на паре USDRUB_tom

( Читать дальше )

Две новости с РБК 1.Порошенко: Мы будем иметь единую унитарную, а не федеративную державу  2. Порошенко намерен совершить первый зарубежный визит в Польшу.
Как минимум это означает серьезное движение в сторону дальнейшей эскалации конфликта с втягиванием в него региональных держав (все как и хотят добрые США). Например вполне возможно представить столкновение между войсками РФ и Румынии на территории уже бывшей Украины. Больше того, вангую — Украина в нынешних границах не доживет и до конца этого года, если только не произойдет экстраординарных событий в рамках смены ее политики.
Что все это значит для фондового рынка РФ думаю объяснять не нужно. От достигнутых максимумов мы запросто можем отправиться щупать уровни от 900 и ниже... 

Хочу привести немного своей аналитики по мотивам ранее опубликованной информации. Довольно интересные результаты торговой системы на основе  данных по открытым позициям на нашем фьючерсном рынке приведены здесь (огромная благодарность автору за проделанный труд). Принцип торговой системы прост — покупаем на открытии и держим если больше половины физических/юридических лиц (две отдельные линии на графике) стоят в покупках по фьючерсу за прошлый торговый день и продаем если они стоят в продаже. По сути имеем реверсную систему, которая постоянно присутствует в рынке. Подтверждает она или нет конспирологические теории относительно постоянно зарабатывающих крупных участников рынка (юр.лиц)? Результаты более чем интересные. Вот данные по торговле фьючерсом РТС

данные по фРТС

Хорошо видно, что и физлица и юр.лица по сути работают в 0 на промежутке тестирования ТС (с 2013 года по 20 мая 2014). Т.е. фРТС более чем эффективен и нельзя утверждать, что какая-то из этих двух групп игроков является стабильно прибыльной.


( Читать дальше )

Статья на РБК по ситуации с банковской просрочкой. Хорошо видно, что тренд на охлаждение кредитной активности в потребсекторе и ухудшение качества кредитов планомерно развивается, даже не думая сбавлять обороты. Дальнейшее ухудшение экономической ситуации запрограммировано  и рядом проблем после присоединения Крыма (санкции, урезание денежного потока в регионы материковой части). В такой ситуации над фондовым рынком продолжают сгущаться серьезные тучи (благо санкции частично отрезают и внешние денежные потоки). Как следствие, нисходящий тренд не будет переломлен ни в этом, ни в следующем году. Текущий отскок рынка — скорее хорошая возможность для дальнейших продаж.

Материал опубликован в моем авторском блоге

 

 

Пришел только что по внутренней почте квика ВТБ24. 

Уважаемые клиенты работающие на фондовой секции московской биржи!
Сообщаем об отсутствии 29.04.2014 предложений контрагентов-третьих лиц по совершению сделок РЕПО, по первой части которых клиенты могут купить акции обыкновенные ОАО «ГМК „Норильский никель“.
Информируем Вас о необходимости закрыть до 16-00 25.04.2014 все короткие позиции по указанным акциям, открытые на 29.04.2014, после указанного срока такие позиции будут закрыты Банком в соответствии с п. 29.1 ~З~ Регламента оказания услуг на рынках ценных бумаг и срочном рынке ВТБ 24 (ЗАО).

Большие дяди ведут свою игру? 

Планочка… Как я и говорил))


и еще одна

( Читать дальше )