Из свежего интервью IR «Мать и дитя»:

— По дивидендам планируют платить в ближайшее время 2 раза в год 60% от чистой прибыли.

По прикидкам, за 1 полугодие выплатят около 40 рублей (ДД: 3,2%), для стабильной компании, которая растет в реальных величинах, годится.

У себя в портфеле держу, периодически добираю, слишком нравится бизнес и руководство компании.

Можно подписаться на мой ТГ-канал, там читать мою ахинею будет удобнее, так что милости прошу.

Короче, построил наконец модельку по НОВАТЭКу, может, когда-нибудь сделаю большой разбор.

Вкратце:

1. Компания потихоньку превращается в стоимостную историю (к сожалению). Да, есть перспективы по проектам: Мурманский, Обский и Арктик СПГ-1 с суммарной мощностью 45 млн т в год, но что-то сомневаюсь в ближайшей реализации. Или санкциями задушат, что приведет к низкой рентабельности, или с технологиями будут проблемы, так как сфера СПГ очень сложная и своими силами вряд ли потянем.

2. P/E — 9,7 (скорректированный 7,2) — ДОРОГО на данный момент, дешево при учете запуска Арктик СПГ-2 на полную мощность + реализации будущих проектов.
   P/BV — 1,2 (исторически было около 3, но тупо на историю смотреть не стоит, вводные меняются).

Вывод:
У меня в портфеле есть около 6,5%, брал по 800 р., по нынешним ценам брать не хочу, удерживаю позицию. Ближе к 1000 бы подумал.

Можно подписаться на мой ТГ-канал, там читать мою ахинею будет удобнее, так что милости прошу.

Посмотрел интервью с IR МТС-банка, прекрасная девушка тащила и вывезла разговор 1 vs 3 мужика, но мне не дает все равно покоя их одновременная допка и выплата дивидендов, ну никак не стыкуется это, соре.

Как говорил учитель: «Вы или крестик снимите, или трусы наденьте».

Если честно, вообще не понимаю, кому нужен этот банк, ROE низкий, доли размывают из-за допок, достаточность капитала низкая. Где джус? Если уж хочется взять банк, то есть варианты получше, и все мы знаем эти варианты.

Можно подписаться на мой ТГ-канал, там читать мою ахинею будет удобнее, так что милости прошу.

От любви до ненависти 1 отчет (за месяц -16%). Каждый раз удивляюсь, как быстро люди меняют своих фаворитов. 😁

Короче, любовь, пока всё хорошо, а стоит чуток пойти не так, как продадим за бесценок. А еще месяц назад во всех обсуждениях была одной из самых популярных и ЛЮБИМЫХ бумаг розничных инвесторов.

Вывод: покупайте только ТЕ компании, которыми вы бы хотели владеть всю жизнь, несмотря на кризисы. Желательно построить модельки для таких компаний, даже самые простые по типу P/E, P/BV, выручки и т. п. Если вы понимаете суть компании, то и кризис пройдёт легче. Развивайтесь и не позволяйте новостному шуму отвлекать вас от ваших целей.

Есть одна привлекательная компания, которую я бы очень хотел добавить в свой портфель. У нее есть всё, что мне нужно:

1. Операционные показатели год к году постоянно растут, и есть дальнейшая тенденция к этому.

2. Есть валютный хедж, так как компания ориентирована на экспорт (а с учетом того, что наша валюта не может не ослабевать, это важный показатель).

3. Политическая крыша в виде высокоуважаемого миноритария, который заинтересован в выплатах дивидендов. (непрерывные выплаты в течение 18 лет)

4. Вечная тема (еда, а соответственно, и удобрения к ней нужны будут всегда).

Че не беру, раз такая крутая компания?
Вопрос цены, по мультипликаторам компания нереально дорогая, почти 9 прибылей (и это с учетом высоких цен на сырье), 4 капитала.

Итог: компания очень вкусная, обязательно держу на карандаше, но хочется взять хотя бы по 5,5–6к.

Че имеем на 15.09.25? Это карта рынка за последний месяц, и видим, как многие ДОЛГОСРОЧНЫЕ инвесторы приуныли. Договорнячок задерживается/отменяется, Трамп снова кинул. Пульсята в шоке, что их деньги сгорают, а могли бы лежать в LQDT.

Че делать? Тут я вижу 2 подхода:

1. Ниче не делать, смотреть, как рвутся трусы у ребят, кто берет плечи и пытается торговать новости. Самим туда не лезть и сохранять свое ментальное здоровье.

2. Если очень чешутся руки, то по чуть-чуть брать компании, чей менеджмент и бизнес вам нравится, и получать от него дивиденды.

Можно подписаться на мой ТГ-канал, там читать мою ахинею будет удобнее, так что милости прошу.

Трамп: Cанкции ЕС против России неэффективны, поскольку те продолжают закупать российские энергоресурсы. США готовы ужесточить меры против России, но сначала их в соответствие должен привести ЕС

«А санкции, которые они (европейцы) вводят, недостаточно жесткие. Я готов ввести санкции, но они должны ужесточить свои санкции, чтобы те соответствовали МОИМ действиям», — сказал президент США.

А нормально это так рыжий придумал. Типа вы там давайте окончательно свою экономику в Европе убейте, слезьте с одной иглы на другую, и будет вам счастье. В контексте политики я всё понимаю, ослабление России и бла-бла-бла, но с точки зрения экономики — это смешно. Вам больше 25 лет поставляли дешевые (причем стабильно) энергоресурсы для развития собственной экономики, предлагают развитие совместных МЕГА-проектов, но нет. Ща мы откажемся полностью от ваших ресурсов и ЗАЖИВЕМ (нет). Перейдем на другую иглу ресурсов, вырастет себестоимость всех товаров, маржа упадет, так как возить СПГ куда дороже, чем пользоваться трубопроводом, зато игла теперь американская (а это другое).

Решил я тут глянуть, как у нас идет развитие СПГ-проектов в стране, и знаете, че я понял?  А тяжеловато идет как-то, хоть и СМИ пишут, мол, да, санкции нам нипочем, и вообще мы стали только сильнее, но что-то я сомневаюсь. За первые 6 месяцев этого года произвели
16,5 млн т СПГ (падение на 5,3% H/H). Всего за 7 месяцев пока произвели 18,69 млн т. Очень интересно будет понаблюдать за вторым полугодием, ведь вроде как АРКТИК СПГ 2 заработал, и танкеры чух-чух делают в Китай.

Можно подписаться на мой тг-канал, там читать мою ахинею будет удобнее, так что милости прошу https://t.me/invest_nedokritik

А че произошло, собственно говоря, в пятницу 12 сентября, что рынок РУХНУЛ на целых 2,35%.
А ниче особенного, спекули шатают рынки туда-сюда из-за 2-ух факторов:

1. Любимая Элечка снизила всего лишь ключ на 1% вместо ожидаемых 2%, а кто-то закладывал и больше. Рынку это не понравилось, поэтому покатились вниз. Закредитованным компаниям дай бог сил не сдохнуть.

2. Рыжий рекордсмен по смене собственного мнения Дональд Трамп что-то попукал про СТРАШНЫЕ санкции, как, впрочем, и всегда, новостной шум (бизнесмен, что с него взять).

Вывод: не поддаемся тряске, верим в лучшее и наслаждаемся бабьим летом.

Можно подписаться на мой тг-канал, там читать мою ахинею будет удобнее, так что милости прошу https://t.me/invest_nedokritik