Универсальный портфель на осень 2026 Этот портфель не является индивидуальной...

Универсальный портфель на осень 2026

Этот портфель не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, а служит целью «оцифровать» моё глубоко субъективное восприятие текущих инвестиционных возможностей на нашем почти умершем фондовом рынке.

Универсальный портфель служит цели удвоения капитала за 1-2 года при высокой терпимости к риску и низким требованиям к ликвидности.

🩶 Фонды Finex 30% портфеля.

Еще можно купить в стаканах Т банка в 4-5 раз дешевле чистых активов

К сожалению, приличного объема по дешевым ценам не собрать, история подходит для счетов в несколько миллионов рублей. Миллиардерам нужно было начинать собирать пару лет назад.

🚩Иностранные акции с дисконтом в 3-4 раза в НРД на секции ОТС. 20% от портфеля.

Если вы хотите диверсификации, участвовать в росте мировой экономики, но полностью в российском праве, то это отличная возможность. Да еще и в несколько раз дешевле цен в США. NVIDIA, TESLA, BABA и еще несколько сотен вариантов.

Чтобы не сражаться с налоговой по мат выгоде, можно приобрести через мой фонд «Мировые акции с дисконтом». Допэмиссия будет в октябре.

3️⃣ Настоящая валюта вне российского риска. 15% от портфеля

Чуть сократил долю. 5% перешло в фонды FINEX. Это уже тоже почти доллары, только вы берете их по 20 центов за доллар.

Итого в валюте 65%.

Кажется, что в моменте доллар перекуплен и осенью можно пополучать более высокую рублевую доходность. Но, как я неоднократно писал ранее, я не люблю инвестировать «по чувству». Так что менять долю валютных активов не буду.

❄️LQDT и рублевый депозит в банке 10% от портфеля.

Сокрашаю долю, чтобы потратить на 2 компании по 5% — Саратовнефтепродукт (sarn) и префа Казаньоргсинтеза (KZOSP)

😀Акции компаний Газпром Газораспределений. 10% от портфеля.

Эта идея сама по себе способна удвоить весь портфель, если в отрасли случатся положительные перемены и акции вырастут в 20 раз.

Объемы не купить, ликвидности нет. Крупные пакеты хотят премию минимум в 2 раза к рынку ОТС, что на общем слабом фоне выглядит нереалистичным.

6️⃣Физические активы- тушенка, антибиотики, недвижимость, машины, генераторы — 5% от портфеля.

7️⃣Саратовнефтепродукт, код sarn — сеть АЗС, принадлежащая Роснефти на 90%+ с накопленным кешем, финвложениями и дебиторкой структур Роснефти в 3 раза выше текущей капитализации.

5% от портфеля.

В отрасли происходят очевидные изменения, а любые изменения — рост шансов минорам получить свою законную долю в активах.

8️⃣KZOSp префа Казаньоргсинтеза. Выше писал пост про эту идею. Апелляционный суд вернул право владельцев префов по конвертации в обычку. Разница в цене 3 раза, то есть апсайд 200%.

Пока 5% от портфеля, но по мере успешного прохождения судебных развилок долю можно будет наращивать.

ЦБ на стороне миноров. Это радует.

---

Источник: https://t.me/AlexKles/332