"Какие факторы поддерживают акции Новатэка и есть ли потенциал роста?".

Мы рады видеть и приветствовать наших друзей и новичков канала! 
Понедельник начал эту неделю оптимистическим настроем, что хорошо видно по Индексу Мосбиржа выше 2700. Конечно драйвером послужило мнение Трампа против грабежа российских замороженных активов для Украины. С такой же позицией на прошлой неделе выступила Бельгия, где и находятся российские активы в заморозке.

Однако, под большим вопросом остается бизнес Новатэка🔋 т.к. 3 декабря, Совет ЕС принял соглашение о поэтапном запрете импорта СПГ до 1 января 2027 г. В тот день акции компании подешевели в промежутке 1140-1150 руб. Сегодня подробней рассмотрим преимущества и минусы этого игрока рынка.

В каком состоянии бизнес Новатэка и в чем основные проблемы?

✔️ Несмотря на санкционное давление Новатэк демонстрирует себя в уверенных позициях на российском рынке. Вот пример, возьмем текущую стоимость бумаги 1190 руб, то за уходящий год акции Новатэка выросли +46%. А за последний месяц капитализация газовика выросла на 14%. Таким образом санкции США и ЕС умеренно препятствуют бизнесу компании.

✔️ Основным покупателем стал Китай. Только за ноябрь в страну поступило 1,3 млн т СПГ из России. Дело даже не в сотрудничестве Китая с нами, а за год газ существенно подешевел. В ближайшие годы цена может снизиться еще на 25-35%. Скидки Новатэка 40% создают выгодное предложение покупателю на азиатском рынке.

Минусы

❌Основные проблемы Новатэка по-прежнему связаны с острым дефицитом доступного флота танкеров ледового газа. По этой причине и не может нарастить объем поставки с проекта «Арктик-2» в полную силу в тот же Китай.

❌А проект «Ямал СПГ» был рассчитан именно на европейский рынок, который открыт на минимуме. Любая новость о мирных переговорах или даже завершения конфликта в Украине и наступление зимы могут способствовать вынужденному смягчению санкций.

👉 Целевая цена 1490 руб (доход +20,6%)


Если Вас интересуют другие публикации, заходите на канал: t.me/invest_reichenbach

Любителей разборов компаний и скрытых фактов может заинтересовать рубрика «Авторских расследований»

Для новичков есть «Большая библиотека» с классическим чтением и аудиокнигами