Октябрь 2025 туда-сюда

Доходности с начала года:

• личный счет 33,2%
• клиентский счет 23,6%
• Индекс ММВБ (MCFTR) (4,1)%

ЦБ все также не балует, хотя вокруг уже очень плохо. На работе проекты с оценки сменились на реструктуризацию и разработка стратегии.

Акции

• Спекулятивно покупал ЦИАН под дивы. Все время был небольшой плюс, по итогу закрылся около нуля, но с учетом платы за плечо получился небольшой минус.
• На конфе смартлаба сразу пошел на Ренессанс Страхование. Выступление не очень впечатлило, а учитывая новый применяемый ими стандарт МСФО, сильного эффекта при снижении КС ЦБ на ОФР не будет. Поэтому позу закрыл.
• Также понравилось выступление МТС Банка, как и писал ранее. Думал докупить, но видимо не мне одному понравилось, котировки за неделю сделали +10%, пока еще посмотрю.
• Держу шорт на м.видео через декабрьские фьючи. По словам менеджмента до конца года должны провести допку. На коленке цена должна быть не выше 40-45 рублей. Вроде было 30.10 заседание СД по определению цены, в скором времени должно быть решение.
• Продал весь ЕМЦ после новости прям перед написанием поста. Сразу было понятно, что новость воспримется негативно, поэтому пока был еще плюс надо было фиксировать. Также открыв спарк, новость и мульты со смартлаба прикинул что сделка была в районе 17,5 млрд руб. при кубышке 17,7 млрд руб на 30.06.2025.
   Улыбнулся, когда в субботу выложили информацию о сущ сделке за 17,6 млрд руб.
  Вроде M&A хорошо, но цена выглядит высокой в текущей ситуации и не совсем понятно  для чего привлекать еще займ в 13,5 млрд на полгода. Хоть какие-нибудь комментарии от руководства.

Облигации

• Ничего не делал, ток купоны приятно радуют.
• Пытался найти идею в облигациях Монополии. Выглядит у компании все не оч, убыточны на операционном уровне, не говоря про большой долг. Видел несколько слов про то, что планируется докап. Полез искать инфу в отчетности. Обратил внимание, что добавочный капитал без изменений, как будто ничего не было. Позже нашел пояснения к отчетности, что планируется докап на 6,2 млрд руб. от

Прочее

• Вижу, насколько труднее показывать сопоставимую доходность в стратегии, когда ограничены инструменты. Фьючи поставочные нельзя, некоторые бумаги нельзя, валютные бонды нельзя и тд. Плюс сама процедура выставления заявок, короче это отличный вызов для себя.
• Планирую посетить еще Профит в конце ноября, интересно насколько будет отличаться от конфы Смартлаба. Странно, что будет в том же месте проводиться.