Грааль. Совместное творчество Smart_Lab.

Для начала читаем сегодняшний топик spebe Формула трейдинга — 3D. Цитирую отрывок.

Схематично она выглядит очень просто: Драйвера изменения цены= Диспропорции+ Дисбалансы

    Когда подыскивал название для своей книги, стал смотреть в сетях, кто куда продвинулся в поведенческих финансах, и набрел на сайт Вуди Дорси (автор Анатомии Биржевых Рынков), который написал у себя в блоге следующее: «Наиболее мощным и наименее изученным драйвером движения цены является диспропорция между текущим ее значением и представлением большинства игроков по поводу того, какой она должна быть.»

Дальше, отрывок дискуссии.

Однако, цена никак не может пойти к значению "представления большинства игроков по поводу того, какой она должна быть.", хотя бы потому, что это  «представление» у всех разное, т.е., цена должна пойти к некоторому средне-взвешенному значению цены этого представления.
Однако, и к этому среднему значению цена тоже никак не может пойти, потому что не все игроки одновременно участвуют в торгах, а действия игроков распределены во времени, и цена в текущий момент идет в сторону представления о цене группы игроков, непосредственно участвующей в торгах в текущий момент времени.
Следовательно, цена актива должна колебаться вокруг средневзвешенного значения цены в "представления большинства игроков по поводу того, какой она должна быть.
Чтобы найти цену в "представления большинства игроков" надо на графике провести линию регрессии, а чтобы найти примерные границы колебания цены можно найти и провести линии СТО (стандартного отклонения).
Вот и все. Теперь мы примерно знаем "представления большинства игроков по поводу того, какой должна быть цена", разброс мнений "представления большинства игроков" относительно цены, ее колебания, и имеем некоторой представление о том, куда может двинуться цена.
ИМХО, больше знать ничего не нужно, Грааль готов. Перед употреблением смешивать, но не взбалтывать.©
Как сказал spebe «барабанная дробь!»