Главное для S&P 500 на четверг: позитив из Китая, CSCO +16% и розничные продажи

Вчера:

Фьючерс на индекс S&P 500 в среду вырос на 0,77% к 7452 пунктам. Высокотехнологичный Nasdaq 100 подскочил на 1,46% к отметке 29 427 пунктам. Промышленный Dow Jones закрылся в плюсе на 0,48% около 49 644 пунктов.

Несмотря на крупный рост ситуация на рынке была противоречивой. Почти весь результат сделала великолепная семерка. Alphabet (GOOG) +3,94%, Tesla (TSLA) +2,73%, Nvidia (NVDA) +2,29% и так далее. В минусе закрылась только Microsoft (MSFT) -0,63%.

Главной новостью был визит Дональда Трампа в Китай. В последний момент стало известно, что к капитанам американского бизнеса, которые вылетели вместе с президентом США, присоединился и Дженсен Хуанг глава Nvidia. Это позитивный сигнал для чипмейкера и для остальных компаний. Китайский рынок для них может приоткрыться.

Основными угрозами выступили макростатистика и иранский тупик. Вторая порция апрельских данных по инфляции показала крупное ускорение. Индекс цен производителей в США поднялся до максимума с 2022 года с 4,3% г/г до 6,0% г/г. Взлет энергоносителей расползается по американской экономике. Институционалы все больше говорят о рецессии.

Нужно открывать Ормузский пролив, но здесь пока только эскалационная риторика. Иран настаивал на выполнении пяти условий для продолжения переговоров с США. Вашингтон не согласен их выполнять. Участники торгов сохраняли надежду на прорыв после визита Трампа в Пекин.

Крупные инвесторы смотря вверх. Они ускорили покупки. В понедельник-вторник приток в акции SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) составил $3,36 млрд. Для двух дней это высокий результат. На прошлой неделе в SPY зашло $4,23 млрд. А перед этим $4,5 млрд. Это средние недельные значения. Крупняк продолжает покупать в ожидании роста S&P 500 еще выше. Признаков фиксации покупок пока нет.

Сегодня:

Утром фьючерс на индекс S&P 500 растет еще на 0,18% к отметке 7465 пунктов. Бенчмарк направляется к верхней границе выполненного базового таргета расширенной растущей модели 7400-7500. В случае закрепления выше, станет доступна экстремальная цель 7780-7880. Nasdaq 100 торгуется нейтрально. Dow Jones в плюсе на 0,45%.

Сегодня уже состоялась встреча Дональда Трампа и Си Цзиньпина. Официальной информации немного. Но то что есть, вселяет оптимизм. Китайский лидер заявил, что 12 мая торговые делегации пришли к сбалансированному и позитивному соглашению. Значит торговое перемирие продолжается.

Reuters сообщила, что США разрешили продажу чипов H200 от Nvidia 10 китайским компаниям. Это сигнал о договоренностях по технологиям и ИИ. Также Трамп и Си пришли к согласию, что Иран не может обладать ядерным оружием. Это должно быть сигналом к переговорному прогрессу. Участники торгов ждут официальных заявлений и оценок.

По линии корпоративной статистики стоит отметь отчет Cisco (CSCO). Выручка и чистая прибыль на акцию (EPS) достигли рекордных значений и с хорошим отрывом побили прогнозы Уолл-стрит. Основной драйвер — ИИ-инфраструктура. Бигтех делает крупные заказы. Также менеджмент значительно повысил годовые прогнозы. CSCO на премаркете растет на 16,26% к $118,43.

По линии макростатистики продолжается публикация статистики из потребительского сектора. В 15-30 по мск выйдет свежая оценка динамики розничных продаж в США. Консенсус ожидает замедления в апреле с 1,7% м/м до 0,5% м/м. Для рынка акций любые средние значения пойдут в плюс.

Читать оригинальный материал по этой ссылке