Утренний брифинг: Рубль крепчает, нефть слабеет, а геополитика ставит новые сценарии на паузу

morning note

ІМОЕХ (3241) вырос по итогам сессии на 3% и на вечерке еще на 0.6%. YNDX/SMLT/T сильнее рынка. SNGSP/FLOT/SIBN слабее рынка. С таким крепким рублем и слабой нефтью ничего неожиданного, риск продолжит предпочитать рублевую выручку.

RGBI (108.37) прибавил по итогам сессии 0.77%. Минфин вопреки всей логике все-таки решил размещать длинные выпуски (26230/26246). Лонги в длинных ОФЗ конечно держим.

Вчера случилось достаточно много значительных сдвигов в геополитике. После остановки Трампом военной помощи Украине, Зеленский не продержался и суток и к закрытию российской сессии опубликовал комментарий в твиттере с конкретными шагами по остановке СВО и словами готовности к переговорам (кривые кончено шаги, но это уже что-то). Орбан заблокировал пакет военной помощи в 20 млрд евро Украине от ЕС, что в целом очень ожидаемо и мы писали это несколько раз. Сегодня на своем выступлении перед конгрессом, Трамп еще раз подтвердил, что Зеленский написал ему письмо с готовностью к мирным переговорам и остановке огня. Теперь мяч на нашей стороне и я думаю мы предпримем положительный шаг на встречу. Бытует мнение, даже у уважаемых людей, что Трамп и ВВП ни о чем не договорились и Трамп предпринял шаг с остановкой поставки вооружений просто так без каких-либо гарантий со стороны РФ в готовности к остановке СВО и компромиссам в переговорном процессе. Я с этим не очень согласен. Со стороны Трампа было бы большой политической ошибкой делать остановку поставок вооружения не будучи уверенным в готовности ВВП к переговорам, так как если мы откажемся от остановки СВО и переговоров, то окажется что Трамп был не прав и пытался принудить Зеленского без готовности России к переговорам (не хорошо для рейтингов республиканцев). Поэтому я думаю количество раз, которое общался ВВП с Трампом, их очень схожие линии по выборам в Украине и территориальным уступкам со стороны Украины, говорят о том, что сделка уже проговорена по основным параметрам, поэтому согласие Зеленского кмк фактически означает остановку СВО и переговорного процесса. Осталось только дождаться фактических заявлений. Но кто-то продает на утренней сессии на таких новостях лол (рынок загадка).

Всем хорошего дня! 

https://t.me/minskymomentcap