Вопросы к инвесторам в портфели облигаций: какую максимальную долю вы выделяете в портфеле на одного эмитента (регион или компанию)? Предпочитаете большой разброс по дюрации или примерно одинаковую?

★1
не более 10%,  это связано с тем, если эмитент дефолтнет, то проценты по другим облигациям компенсируют убытки
 лучше иметь разную дюрацию, что-бы не сильно зависть от ставки ЦБ
90 Меча,10 Финавиа.
avatar

Сергей

Александр Мальцев, Я бы тогда вам посоветовал в кредитные риски не загонять себя, так как там соотношение риск/прибыль абсолютно дикое. В случае дефолта эмитента с большой вероятностью теряете все.

Как только сформируете свой портфель из эмитентов хорошего кредитного качества, то вопрос о доле эмитента в портфеле автоматом отпадает. 10-15-20 процентов — не так важно.

Остается вопрос касаемо дюрации. Тут бы я присматривал бумаги с дюрацией 1-2 года, так как вероятнее всего ставка ЦБ на отрезке в год уж точно будет снижаться — дальше не факт, но пока что все этому содействует.
avatar

BenchMark

Сергей, Финавиа? никогда не слышал об этой конторе…
Сергей, у мечела такие сложные облигации )))
Берите крупные компании Сбер, Газпром  и т.п… В других смотрите отчет о прибылях и убытках компания должна быть длительное время прибыльная
не более 5%, а вообще большая часть офз
avatar

AlexeyTikhonov

Сергей, Портфель года!))
avatar

BenchMark

Александр Мальцев,  это реструктурированные выпуски несчастного  Ютейра)
avatar

BenchMark

Александр Мальцев, Вы же интересуетесь для размещение средств в рамках личного ИИС?
avatar

BenchMark

BenchMark, Да. Как часть смешанного портфеля акций-облигаций. Поэтому в условиях снижения или неизменности ставок рассматриваю погашение/оферту не ранее 2021 года. Раньше можно только для коротких высокодоходных выпусков.

Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять ответы.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
UPDONW