СРЕДНЯЯ ТЕМПЕРАТУРА ПО БОЛЬНИЦЕ
  Из 537 человек, которые видели опрос не поленились нажать кнопку 115 подписчиков.



  Ровно 50% обогнали инфляцию, а это достойный результат. 👍

  Не стоит забывать про суровую правду жизни, если есть те из 50%, кто формирует портфель около 2 лет или меньше, то вероятно, вы просто поймали волатильность рынка.

  Это хорошо описано в книге А. Силаева «Деньги без дураков» — мы еë кстати разыгравали на НГ.

  Я не в коем случае не принижаю ваши заслуги — вы действительно молодцы, но дальше будет сложнее, особенно, если вы инвестируете бессистемно!
 

Обычно ко мне и обращаются за консультацией люди, которые инвестируют 3-4 года, так как они начинают терять доходность первых двух лет, покупая понаитию.

  Ещë 28% вместе со мной показали положительный результат, но ниже 10%.

  Подробно о моих результатах написано здесь👇
t.me/RudCapital/1141

  С учëтом какой был рынок в 2025 году это тоже хороший результат, но как видно по голосованию можно было лучше. 👍

( Читать дальше )

МИФ О НЕДООЦЕНКЕ: ЧТО СКРЫВАЕТ P/E ИНДЕКСА МОСКОВСКОЙ БИРЖИ ПОСЛЕ 2022 ГОДА?
P\E индекса Московской биржи по годам — это картинка стала популярной у апологетов роста индекса.



Основной аргумент в пользу роста индекса это его средний показатель за 10 лет ≈ 6.5. 🤓

Потенциал роста около 80% причëм это широкий рынок, а некоторые компании могут вырасти и более 100%.🐂

Но почему-то никто не отмечает важную вещь, что экономика «до 2022 года» и «после» это совершенно разные экономики.

До 2022 года экономика была ориентирована на Европу, сейчас же на Азию и ЮГ — это совершенно другие цены и логистические цепочки.

❗ А раз это разные экономики, значит и стоить они могут по разному относительно P/E.

Средняя P/E после 2022 года составляет 4.175 и это потенциал роста всего 19%.🤔

Разумеется P/E = 4.175 это экономика, на которую давят всевозможными санкциями и в любом случае при разрешении геополитического конфликта мы увидим среднюю выше, но насколько выше?

❗ Далеко не факт, что мы увидим среднюю, как раньше, да и остаëтся высокая вероятность, что часть санкций не будет снята.

( Читать дальше )

СТРАТЕГИИ ПО РЫНКУ НА 2026 ГОД ОТ ИЗБУШЕК
В декабре большая часть инвестиционных домов выпускают инвестиционные стратегии на 2026 год.

Над каждой из таких стратегий трудится по несколько десятков человек и с учëтом их опыта и доступа к информации, глупо считать, что мы в одиночку можем лучше.

❗ Вернее можем, но в большинстве случаев — это элемент везения.

С другой стороны, прогнозы по индексу на 2025 год никто не смог предсказать, что показывает высокую неопределённость нашего рынка.

И при этом я считаю, что такие стратегии стоит читать, тем более они есть в свободном доступе.

❗ Но читать их нужно правильно!

1⃣ Денежные потоки на рынке

Если в стратегии говорят о перспективах определённой отрасли, значит в эту отрасль уже направлено и будет ещë направлены денежные потоки клиентов.

❗ Все инвестконсультанты обязаны использовать стратегию своей избушки и на основе еë предлагать инструменты, тем самым нагоняя туда инвесторов.

Если же с отраслью, что-то внезапно случится, то в ней будет сильная коррекция из-за бегства капитала.

( Читать дальше )

ИДЕАЛЬНЫЙ МОМЕНТ ДЛЯ ПЕРЕЛИВА СБЕРА
   Кто ещë не воспользовался акцией «за каждые 100 акций Сбера +1 в подарок», советую ускориться. 👍




  Схему давал тут 👇
t.me/RudCapital/1135

📝  Профессиональная помощь в моëм лице для роста ваших инвестиций.  Правильные инвестиции начинаются здесь @AleksRudInvest. (заказ консультации или аудита вашего портфеля)

Пример разбора портфеля👇
t.me/RudCapital/1094

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

МОЙ ДИВИДЕНДНЫЙ ПОРТФЕЛЬ
(Краткий обзор состояния портфеля. Актуально на 31.12.2025г.)



Стоимость текущая: 1 671К
(сначалагода 1361К + 262К пополнений).

💼  Акции, облигации, резерв: 79.8%/18.8%/1.4% 📊

💼 Прибыль +3% без учëта дивидендов (Индекс -4.48%); 👍

Тенденция: несмотря на снижение ключевой ставки геополитика на первом плане.

  Рынок немного расстроился из-за снижения ставки на 0.5%, так как еженедьная инфляция была низкой.

  Годовая инфляция идëт по нижней границе и это вселило надежду на снижение на 1%, а больше рынку и не надо — достаточно надежды. 😉

  На этой надежде и закрыл спекулятивную сделку по ОФЗ 26238, забрав +8.1% за 2.5 месяца👇

t.me/RudCapital/1121

   Геополитика это не надëжная причина для роста, так что желательно иметь резерв на всякий случай.

  Хотя по статистике в январе за последние 20 лет индекс рос 16 раз. 🤓

   Мои дальнейшие действия 👇 
   
   Ждëм новости по инфляции после введения налоговых изменений.

( Читать дальше )

ДИВИДЕНДЫ В ЯНВАРЕ 💰

🍏 КЦ ИКС 5

Дивиденд в размере 368 ₽ на акцию, что соответствует доходности в 12.2% годовых.

Последний день для покупки: 5 января

  2 квартала подряд падает рентабельность по EBITDA и скорее всего продолжит снижаться.

💼 Доля 6.13%

  Качественный внутренний бизнес, но испытывающий сложности в моменте из-за высокой инфляции, которую сразу не переложишь «на полку».

Подробности об идеи:👇
t.me/RudCapital/1035

🏦 Т-технологии

    Дивиденд в размере 36 ₽ на акцию, что соответствует доходности в 1.1% годовых.

Последний день для покупки: 6 января

   ROE около 30%. Сама структура кредитного портфеля более рискованная, чем у Сбера или ВТБ, что в нынешних макроусловиях вызывает беспокойство.

   Волатильность у бумаги выше рынка — это даст хорошо заработать при общем росте индекса.

💼 Доля 8.25%

Подробности об идеи:👇
t.me/RudCapital/1089

⛽️Татнефть

  Дивиденд в размере 8.13 ₽  на акцию (обычку и преф), что соответствует доходности в 1.4% годовых.

( Читать дальше )

ПЕРЕХОЖУ В СБЕР ОБЫЧКУ
  Классический перелив в обычку Сбера из префов, к концу января заберу свой 1%, когда их котировки снова разойдутся. 👍




Если хотите разобраться в переливе между обычкой и префами Сбера, то здесь подробнее 👇
t.me/RudCapital/1128

  В этот раз разница между ними получилась 36 копеек, не самый лучший заход, но терпимо.

📝  Профессиональная помощь в моëм лице для роста ваших инвестиций.  Правильные инвестиции начинаются здесь @AleksRudInvest. (заказ консультации)

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

ИНВЕСТКАРТОЧКА «СБЕР»
(Доля в портфеле 💼 ≈ 17%)
(Актуально на 25.12.2025 года)

СИЛЬНЫЕ СТОРОНЫ💪

📌 Лидерство в финансовом секторе

   Финансовая система РФ = Сбербанк.
   Он занимает доминирующую позицию на российском рынке, охватывая более двух третей населения РФ.
   Используя своë почти монопольное положение может сокращать риски, выбирая тщательно займщиков и при этом всë равно наращивать кредитный портфель.

📌 Устойчивость бизнеса

   Банк демонстрирует высокую рентабельность капитала (ROE) и способность сохранять прибыльность даже в сложных макроэкономических условиях.

📌 Технологическое развитие и экосистема

   Активное внедрение ИИ, цифровых технологий и развитие экосистемы сервисов, включая собственные разработки в области искусственного интеллекта.

📌 Дивидендная политика

   Стабильно распределяет 50% чистой прибыли по МСФО в виде дивидендов.

📌 Широкая клиентская база и дешевое финансирование

  Деньги на карточках и на депозитах у бабушек и дедушек под низкий процент даëт банку колоссальные по объему и дешёвые финансовые ресурсы.

( Читать дальше )

ПОСЛЕДНИЙ ШАНС КУПИТЬ ОФЗ 26248 ДЕШЕВО.
  ОФЗ 26248 торгуются с разницей в доходности относительно ключевой ставки всего в 1.5%.





  ❗Это значит, что ОФЗ 26248, сильно распродали.

  Я кстати писал, что коплю резервы на случай такого разочарования, но я ждал его в начале года на данных по инфляции из-за налоговых нововведений. 🤓

  Если смотреть с точки зрения купить и держать, то интересне ОФЗ 26253 с доходностью в 14.9%.

💡 Но для перелива или частичной спекуляции, лучше держать и докупать ОФЗ 26248.

  Для новеньких, что такое перелив между длинными ОФЗ и дополнительный заработок на этом, здесь👇

t.me/RudCapital/1105

  Для тех кто в теме, продолжаем.👇

  Сильно дешевле ОФЗ 26248 уже не будут, они могут максимально сходить ещë на 0.2-0.3%, что маловероятно.

  Разница в 1.5% от такой высокой ключевой ставки это уже мало для ОФЗ 26248.

  ОФЗ 26238 торгуются дорого, если смотреть относительно других длинных ОФЗ.

  А это значит, либо ОФЗ 26248 должны уйти в район 13.8% — 14% по доходности (т.е. вырасти), либо ОФЗ 26238 должны упасть, где мы и перезайдëм в них. 🤓

( Читать дальше )

СБЕР СНОВА ДАСТ ВОЗМОЖНОСТЬ ЗАРАБОТАТЬ
  Как видно из скриншота котировки Сбера обычки и префов снова начинают сходиться.




   Первая жёлтая линия — это перекладка с префов в обычку, вторая жёлтая линия — это перекладка с обычки в префы Сбера.

   Получилось в тот раз заработать около 1% на позицию, то есть каждые 100 акций Сбера принесли по 1 бесплатной акции.

❗ На этом много не заработать, но согласитесь классно, когда ты просто держишь Сбер согласно своей инвестиционной стратегии, а позиция сама по себе растëт.

  Ссылки на предыдущие посты для наглядности, как это работает:
   Идея и заход
t.me/RudCapital/1007

   Забираем свой +1% из воздуха
t.me/RudCapital/1071

  Мы не будем обсуждать слухи про потенциальный обмен замороженных активов на обычку Сбера и их слив в рынок.

  Нам не важно из-за чего происходит схождение или расхождение, мы просто зарабатываем на этом.💰

  Я не знаю сойдутся ли они снова, но вероятность высокая. Наблюдаем и ждëм новую возможность увеличить позицию Сбера 👍

( Читать дальше )