Самое существенное когнитивное искажение в трейдинге

Бэкон:

Понимание человека, когда он уже пришёл к какой-то мысли … притягивает все вещи для её поддержки и согласования с ней. И хотя существует большое количество и вес аргументов с другой стороны, ими он пренебрегает или презирает или по каким-то признакам отставляет или отвергает.

Когда начинающие (да и не только) трейдеры и спекулянты смотрят на ценовой график, они видят на нём кучу подтверждений того, что в короткое время станут баснословно богаты. И не видят кучи подтверждений того, что этого не будет. Будто бы на них надеты очки, которые фильтруют противоречащие их инсайту факты.

Я имел опыт общения с несколькими трейдерами, которые яростно, с пеной у рта, доказывали мне работоспособность и жизнеспособность своих торговых идей. На мои сентенции о том, что их идеи будут работать примерно так же, как и всё остальное на рынке, их поведение становилось откровенно враждебным. Они не могли принять той точки зрения, что они или ошибаются, или всё не так однозначно и их роль — это не роль Аксельрода из Миллиардов, хотя, тут надо сказать, что он — инсайдер, а не спекулянт.

Из википедии:

Когнитивные объяснения склонности к подтверждению основаны на ограничениях человеческой способности к обработке сложных задач и соответствующих сокращениях пути, при этом используемого, и называются эвристикой^[75]. Например, люди могут оценивать надёжность показаний, используя эвристику доступности, — то есть то, насколько легко какая идея приходит в мнение^[76]. Возможно также, что люди могут одновременно фокусироваться только на одной мысли по какому-либо вопросу, поэтому им сложно параллельно тестировать альтернативные гипотезы^[77]. Другая эвристика — стратегия положительных тестов, которую обнаружили Клейман и Ха, то есть когда люди проверяют гипотезу путём изучения тех случаев, в которых они ожидают проявление характеристики или наступления события, которое они поддерживают. Эта эвристика избегает сложной или невозможной задачи выяснить, насколько диагностическим будет каждый возможный вопрос. Однако такая эвристика не полностью надёжна, поэтому люди не видят вызовов своим имеющимся убеждениям^[12][78].

Наивно думать, что человек способен создать высокопрофитную и, при этом, стабильную стратегию, разглядывая свечные графики. Невозможно просмотреть и детально проанализировать массу графиков по куче инструментов на длительных временных горизонтах, обобщить и сформулировать единый или общий торговый алгоритм — эта задача за гранью человеческих возможностей. Но зато, разглядывая графики, можно словить эйфорию от кучи глупых и бесполезных идей, моментально приходящих в голову о том, как быстро, легко и много можно заработать.

Поэтому я давно не смотрю на графики, и очень хорошо, что могу себе это позволить, ведь у меня есть код :)