Уникальность сферы финансов

О Рональде Джеймсе Риде знает практически каждый американский инвестор — он родился в сельской местности штата Вермонт, ездил в школу на попутках и ничем не отличался от других учеников. Дальнейшая его жизнь сложилась так же, как и у миллионов других американцев.

Рональд 25 лет работал механиком на местной станции, а потом 17 лет подметал полы в магазине. В возрасте 38 лет он купил себе простенький дом за 12 тысяч долларов и прожил в нем до самой смерти. В 50 лет он овдовел и больше никогда не женился.

Однако после своей смерти в 2014 году он стал международной сенсацией, потому что на его счетах оказалось около 8 миллионов долларов. В своем завещании он оставил 2 миллиона детям, а более 6 миллионов пожертвовал местной больнице и библиотеке.

Все его близкие были просто ошарашены. Откуда он взял такие деньги?

Рид не выиграл их в лотерею и не получил наследства от богатого дядюшки — он экономил те немногие деньги, которые зарабатывал, и вкладывал их в голубые фишки американского рынка. В конце концов, за долгие десятилетия его скромные сбережения выросли до 8 миллионов долларов.

За несколько месяцев до смерти Рональда Рида другой американец по имени Ричард Фусконе тоже стал причиной громких заголовков. Он был полной противоположностью Рида — получив образование в Гарварде, он стал настолько успешным в инвестиционной индустрии, что ушел на пенсию в возрасте 40 лет с капиталом в несколько десятков миллионов долларов.

В начале 2000-х годов Фусконе взял большой кредит для расширения своего дома, который и так был огромным — 1700 квадратных метров, 11 спален, два лифта, два бассейна, семь гаражей. Месячное содержание такого особняка обходилось почти в 100 тысяч долларов!

И вот разразился кризис 2008 года, который уничтожил состояние «успешного инвестора» — огромные долги и неликвидные активы сделали его банкротом. В 2014 году его огромный дом был продан с молотка всего за четверть от его реальной стоимости — все показное богатство Фусконе превратилось в пыль.

Мораль двух этих историй не в том, что нужно брать пример с Рида и не вести себя как Фусконе, хотя и эта рекомендация была бы очень неплохой. Главное тут в другом — подобные истории возможны лишь в сфере финансов и инвестирования.

Где еще человек без высшего образования, специальной подготовки, опыта и связей может превзойти превосходно образованного, отлично подготовленного и имеющего нужные знакомства соперника?

Мы не услышим истории о том, как уборщик из Вермонта провел операцию на сердце лучше, чем опытный кардиохирург. Или о том, как механик с автозаправочной станции создал уникальный чип, над которым годами безуспешно трудились лучшие инженеры Apple. Это просто немыслимо, но в сфере инвестирования такое случается.

Тот факт, что Рональд Рид может на равных соперничать с Ричардом Фусконе, объясняется двумя причинами:

• во-первых, на финансовый результат влияет везение и удача, которые никак не зависят от интеллекта и образования;

• во-вторых, успех в сфере финансов не имеет четкой научной формулы — для его достижения обыкновенная житейская мудрость порой может оказаться более важной, чем уровень знаний.

Кроме того, инвестирование — это не просто исследование мира финансов. Это изучение того, как люди ведут себя с деньгами.

Казалось бы, благодаря своему образованию и связям Ричард Фусконе должен был стать более успешным инвестором, чем Рональд Рид. Но не тут то было — жадность, самоуверенность и расточительность привели первого к краху, в то время как терпение и рациональность позволили второму добиться потрясающего результата.

Управление деньгами — это не то, что вы о них знаете. Это то, как вы себя с ними ведете.

© пост написан по материалам статей Моргана Хаузела.

*****

Еще больше историй о финансах и рынке вы найдете на канале Финансовый Механизм