Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Спешим поделиться основными событиями на финансовых рынках за сегодняшний день:

🔹 Фондовая секция: фьючерсы в плюсе
Американские фьючерсы умеренно растут после распродажи накануне: Dow Jones +0,1%, S&P 500 +0,2%, Nasdaq 100 +0,3%. Накануне основные индексы закрылись снижением — рынок отреагировал на опасения вокруг влияния новых ИИ-моделей на занятость и потребительский спрос. Инвесторы также готовятся к отчетности Nvidia, которая выйдет в среду и станет ключевым ориентиром для оценки спроса на ИИ-решения.

🔹 Тарифы и судебные риски
Сохраняется неопределенность вокруг торговой политики США. После решения Верховного суда о признании части «взаимных» пошлин незаконными базовый тариф установлен на уровне 10%, однако Белый дом рассматривает повышение до 15%.

🔹 Корпоративные события
Сегодня до открытия рынка отчитается Home Depot. Компания ранее представила сдержанный прогноз на 2026 финансовый год на фоне слабого спроса на товары длительного пользования.

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

В пятницу внимание рынков будет сосредоточено на блоке инфляционных данных из США (выйдет в 16:30 по мск).

Чтобы правильно интерпретировать данные по инфляции США, сначала стоит различать два показателя. Общий CPI (индекс потребительских цен) показывает средний рост цен по всей потребительской корзине, включая продукты и энергию, поэтому он бывает волатильным. Базовый CPI исключает эти компоненты и лучше отражает устойчивое инфляционное давление — именно на него в первую очередь смотрит ФРС и инвесторы, оценивая, насколько инфляция «въелась» в экономику.

Главный ориентир для рынков — это отклонение данных от прогноза. Если инфляция выходит выше ожиданий, появляется риск, что ФРС будет дольше удерживать высокую ставку: доллар укрепляется, доходности облигаций растут, часть фондовых индексов реагирует снижением. Если CPI ниже прогноза, наоборот, растут надежды на скорое смягчение политики, что поддерживает акции и ослабляет доллар.

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Публикуем обзор ключевых новостей рынка на сегодня.

среда 11 февраля:

🇯🇵Япония — нет торгов — National Day
🇺🇸Вэнс посетит Армению и Азербайджан 9 -11 февраля
🇨🇳КНР — потребинфляция CPI (янв) — 04:30мск
🇷🇺Лавров выступит в Госдуме
🇷🇺РФ — торговый баланс (дек) — 16:00мск
🇺🇸США — Non-Farm Payrolls (янв) — 16:30мск
🇺🇸США — безработица (янв) — 16:30мск
🛢нефть США — запасы EIA — 18:30мск
🇷🇺РФ — потребинфляция CPI (недельная) — 19:00мск
🇺🇸США — федеральный бюджет (янв) — 22:00мск

✍️ Среда принесёт один из главных релизов недели — перенесённые данные по Non-Farm Payrolls США. Рынки ждут, потому что прошлые отчёты уже указали на ослабление рынка труда, и теперь инвесторы пытаются понять, насколько устойчивым становится это замедление.

Прогнозы следующие: занятость вне сельского хозяйства +66 тыс. после +50 тыс. в предыдущем месяце, безработица остаётся на уровне 4,4%, средняя зарплата растёт на 0,3% м/м. То есть рынок труда должен показать умеренно слабую, но стабильную картину — без резкого ухудшения и без неожиданного перегрева.

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

В связи с недавними резкими коррекциями золота (с $5 600 до $4400) и серебра (с $121 до $71), наша команда решила провести небольшое исследование — были ли похожие ситуации в истории, с чем они были связаны и как инвесторам действовать в таких условиях.

Основные причины подобных падений обычно совпадают: переоценка ожиданий и фиксация прибыли после сильного роста; усиление доллара и рост доходностей облигаций, что снижает привлекательность металлов; маржин-коллы и ликвидации спекулятивных позиций, ускоряющие падение.

Подобные стремительные откаты не редкость. Наиболее заметные примеры:

• 2020 год: золото после $2 070 упало почти на 15%, но через год обновило максимум.
• 2011–2013 годы: серебро рухнуло с $48 до $26, затем два года восстанавливалось на +30–40%.
• 1979–1980 годы: исторический обвал серебра более чем на 50% завершился длительной консолидацией и последующим ростом после нормализации политики ФРС.

Сегодня рынки ждут пресс-конференции Джерома Пауэлла и традиционный комментарий Дональда Трампа по данному событию 

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Сегодня состоится ключевое событие конца января — заседание ФРС. Рынок практически полностью заложил паузу по ставке — около 95% по FedWatch, и свежая макростатистика по США лишь усиливает эту логику.

📊 Данные по рынку труда указывают на постепенное охлаждение экономики. Прирост занятости вне сельского хозяйства составил +50K при прогнозе 66K (ранее 56K) — темпы найма замедляются. При этом уровень безработицы снизился до 4,4% против ожиданий 4,5%, что говорит об отсутствии стрессов и сохранении устойчивости рынка труда.

Инфляционная картина также выглядит комфортной для регулятора. Годовой CPI вышел на уровне 2,7%, полностью совпав с прогнозом, а базовый CPI за месяц составил 0,2% при ожиданиях 0,3%. Это даёт ФРС пространство для более мягкой политики в дальнейшем.

В совокупности данные укладываются в сценарий «мягкого охлаждения»: экономика замедляется без резкого спада, инфляция под контролем. Это позволяет ФРС взять паузу сейчас, не ломая логику уже начавшегося цикла снижения ставок.

«Кто тут еще остался без моего внимания?»

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Новогодние праздники уже успели отгреметь, а значит пора потихоньку возвращаться к нашим финансовым реалиям. Однако сильно торопиться не стоит, важно это делать аккуратно и системно.

Январь 2026-го на рынках — время «перенастройки». Ликвидность возвращается неравномерно, а институционалы только начинают формировать позиции на квартал. Сейчас мы видим классическую проверку декабрьских ожиданий реальностью новых макроданных.

Тактика торгов:

Входить в рынок на полную мощность в первую неделю после праздников рискованно. Цена часто дает ложные выходы из декабрьских консолидаций. Рекомендую дождаться завтрашних данных по инфляции в США (18:30 GMT+5) — это станет первым реальным маркером для доллара и индексов.

Ключевые особенности:

Ложные тренды: В середине января часто ломаются тенденции прошлого года. Не торгуйте по инерции.

Тонкий рынок: Сегодня в Японии выходной, что снижает активность в азиатскую сессию и делает движения рваными.

Всем стойким читателям смартлаба, вкусного оливье и немного свежего воздуха взгляда на финансовые рынки.

На этот раз забежим на криптосекцию, на которой есть что посмотреть. Бычьи забеги замаячили на основных площадях-цифровых площадках. Но обо всем по порядку:

Как разбирали и по #BTCUSD пару дней назад — «бычьи» протоколы ФРС, вышедшие в конце года — показали, что большинство членов ФРС ожидают дополнительного снижения ставок (https://t.me/generationFin/9796). Именно это ожидание (желательно получить подтверждение-намеки на это от тех же Пауэлла, Уоллера и др. ФРС-ников перед январским заседанием 26го числа) снижения ставок американского «ЦБ» — толкает крипторынок и другие «риски» вверх, так держать деньги в «тихой гавани бакса» становится менее выгодно. Тут важно посмотреть первые ключевые данные для ФРС для ставок — 9го января выйдут первые нонфармы.

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Сегодня в 22:00 мск будут опубликованы протоколы последнего заседания Комитета по открытым рынкам (FOMC) США. На сленге трейдеров их называют просто — «минутки».

Что это такое?
Это подробный отчет о дискуссиях, которые вели чиновники ФРС во время принятия решения по процентной ставке. Если само решение — это вердикт, то протоколы — это расшифровка того, как к нему пришли.

Почему они двигают рынки?

Поиск «между строк»: Рынок уже знает само решение по ставке, но «минутки» раскрывают внутренний раскол. Если выяснится, что многие члены Комитета голосовали за более жесткую политику, доллар может резко укрепиться.

Прогноз на 2026 год: Инвесторы ищут намеки на будущую траекторию. Любая фраза об «устойчивой инфляции» или «перегретом рынке труда» может изменить ожидания по снижению ставок в следующем году.

Оценка рисков: Протоколы показывают, чего ФРС боится больше: рецессии или роста цен.

Всем читателям нашего блога хорошего дня и попутного тренда!

Сегодня в 16:30 по Мск выйдет ключевой блок данных из США, который определит настроение рынков на ближайшую сессию.
Это не просто новости, это — сигналы для ФРС США о том, когда менять процентные ставки.

🎯 Что в фокусе?

Мы ждем три ключевых отчета:

Nonfarm Payrolls (Число занятых вне с/х): Это хедлайнер. Рынок ждет скромные 51 тысячу новых рабочих мест (прошлый раз было 119K).

Уровень безработицы: Прогноз — 4,5%.

Средняя почасовая зарплата: Прогноз — рост на 0,3% м/м.

На что смотрим?

Главное — не цифры сами по себе, а насколько они удивят рынок. Рынок уже готов к определенным значениям.

➕Если все цифры окажутся СИЛЬНЕЕ ожиданий: Это знак сильной экономики. Ждем роста доллара США и давления на фондовые рынки (S&P 500, Nasdaq), а также на криптовалюты. Логика: ФРС не спешит снижать ставки.

➖Если цифры окажутся СЛАБЕЕ ожиданий: Это признак замедления экономики. Доллар начнет ослабевать, а акции, криптосектор и золото могут получить поддержку, так как инвесторы начнут закладывать скорое смягчение политики ФРС.