Блог им. zzznth

UGK: вопросов к IPO больше чем ответов

    • 15 ноября 2023, 16:05
    • |
    • zzznth
      Популярный автор
  • Еще
Про IPO Южуралзолота уже писалось немало… Хотелось бы обратить внимание на следующее

1) Сейчас уставной капитал состоит из 200.1 млрд акций
2) Допэмиссия будет в размере 30 млрд акций
3) Заявляется, что на биржу выпустят 5% акций

Возникает резонный вопрос: а как одно бьется с другим?

Не очень понимаю, возможно ли недоразместить акции по воле компании? Мне кажется, что нет. Однако, есть другая опция.
Текущие акционеры имеют Преимущественное право покупки. Более того, по закону, они даже могут претендовать на скидку до 10%. Исходя из текущего уведомления www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=atBkLGSlZEOOQf1xfgiQcQ-B-B г-н Струков может хоть весь доп выпуск на себя скупить.

Однако по всей видимости, этого не будет — раз планы выхода на биржу есть. Так что пока мне видится такой вариант: 20 млрд штук скупает мажоритарий (вопрос будет ли использоваться скидка), а остальные 10 млрд идут на биржу..

Здорово если тут найдутся шарящие в юридических тонкостях, и смогут прокомментировать…
Данная публикация является личным мнением автора. Мнение владельца сайта может не совпадать с мнением автора.
515
10 комментариев
не обязательно покупать все размещаемые акции
avatar
Анатолий Полубояринов
Популярный автор
Анатолий Полубояринов, не оч понимаю как технически это можно сделать

На основании какого документа, на бирже будет не 30 млрд акций, а поменьше
avatar
zzznth
Популярный автор
+2
Допэмиссия будет в размере 30 млрд акций
Прямо допэмиссия столько, или 30 млрд акций указано в проспекте эмиссии? 

Проспект ценных бумаг может быть зарегистрирован в отношении ценных бумаг одного или нескольких выпусков (дополнительных выпусков), т.е. можно «с запасом на будущее» выпустить проспект.

avatar
Ирина Чернецова
Smart-lab премиум
Ирина Чернецова, именно доп выпуск на 30 млрд штук. См ссылку на сайт раскрытия в посте
avatar
Ivk89
Smart-lab премиум
+1
Хорошее наблюдение

Бегло с телефона посмотрел проспект эмиссии

Срок размещения — до года
Эмитент вправе сам решить, какие заявки в каком объеме удовлетворить

Вероятно, в течение года расчитываюь сделать spo по более высокой цене, для этого объем эмиссии и больше 5% заложен

Если есть время, напишите их ir.
Роману Даянову они ответили относительно подробно
avatar
Ivk89
Smart-lab премиум
+1
Могут хоть сколько выпустить акций и хоть сколько из этого количества пустить на продажу. Вот недавно Henderson размещался, они сразу сказали что выпустили 9 млн акций, но на IPO пошло только 5 млн из них, а оставшиеся 4 млн они погасят как неиспользованные. Они хотели выйти с 9 млн акций изначально и столько выпустили, но потом планы поменяли и вышли с 5 млн.
avatar
Макс Бодров
Макс Бодров, похоже и тут такая же ситуация
но тогда каким-то документов должно регламенитроваться сколько именно акций выйдут на биржу
avatar
zzznth
Популярный автор
il_dottore, тут иная ситуация же
на биржу выводят меньше чем эмитировали
avatar
zzznth
Популярный автор

Читайте на SMART-LAB:
Обновление кредитных рейтингов в ВДО и розничных облигациях (АО «Южноуральский лизинговый центр» понижен до ruВB-, Группа «ВИС» (АО) подтвержден AA-.ru)
🟢АО «А Спэйс» «Эксперт РА» повысил рейтинг кредитоспособности АО «А Спэйс» до уровня ruBB+ и изменил прогноз на стабильный. Ранее у компании...
Фото
Андрей Хохрин
09:04
Фото
Металлургия – каркас российской экономики
В ближайшие выходные в России отмечают День металлурга — профессиональный праздник работников одной из ключевых отраслей промышленности:...
Фото
Nornickel
10:11
Фото
Индикатор Bulls Power в OsEngine: формулы расчёта, сигналы и бесплатные роботы. Видео.
В этом видео мы разберём Bulls Power — классический осциллятор Александра Элдера, который показывает, насколько уверенно покупатели контролируют...
Фото
OS_Engine_team
12:04
Фото
Сделки УК Первой: все очень скверно - минус 30% с начала года и Полюс топ-1 позиция на конец июня (до отмены дивов)
Продолжаю делать серию ежемесячных постов с отслеживанием покупок/продаж профессиональными управляющими. Особенно теми, кто управляет МИЛЛИАРДАМИ...
Фото
Олег Кузьмичев
18:21

полезные записи за 24 часа

★8 64 19 недель падения и финал - два дня по -5%. Версия скоординированного выхода госбанков ради ОФЗ.
★6 9 Обновим данные по капитализации отдельных эмитентов Российского рынка после 19 недель падения
★6 16 Аукционы Минфина — не состоялись, флоатер никого не привлёк, потому что длинные ОФЗ дают 16,7% доходности. Ликвидности банкам не хватает.
★4 163 Личное мнение: как нам обустроить ))) ....
★3 1 Как проверить бизнес-идею (и не только) в NotebookLM: пошаговый гайд для предпринимателей
★3 10 Акции из индекса Мосбиржи в среднем упали на 60%
★3 50 Неужели найдутся лохи, которые снова будут нести деньги в казиноху?
★3 30 Деньги из воздуха или машина против человека!
★3 112 Что происходит. ВТБ и Сбер нет продавцов. В понедельник наверх.
★3 2 Металлургия – каркас российской экономики
+133 25 Санкции насильно сделали меня гениальным инвестором. История одного заблокированного миллионера.
+118 11 Мем не совсем про ФР РФ, но про экономику
+100 154 Россия вошла в топ-3 стран мира с самыми дорогими автомобилями
+73 163 Личное мнение: как нам обустроить ))) ....
+65 66 Шо вы делаете?... Остановитесь!
+63 64 19 недель падения и финал - два дня по -5%. Версия скоординированного выхода госбанков ради ОФЗ.
+61 16 Аукционы Минфина — не состоялись, флоатер никого не привлёк, потому что длинные ОФЗ дают 16,7% доходности. Ликвидности банкам не хватает.
+60 112 А вы бы купили акции страны, которая воюет?
+57 34 Вместо эмиссии ОФЗ, включили печатный станок Как финансировать дефицит бюджета
+53 30 Деньги из воздуха или машина против человека!

самые обсуждаемые сегодня

154к Россия вошла в топ-3 стран мира с самыми дорогими автомобилями
163к Личное мнение: как нам обустроить ))) ....
112к А вы бы купили акции страны, которая воюет?
112к Что происходит. ВТБ и Сбер нет продавцов. В понедельник наверх.
66к Шо вы делаете?... Остановитесь!
61к Предположим, продают smart money
64к 19 недель падения и финал - два дня по -5%. Версия скоординированного выхода госбанков ради ОФЗ.
50к Неужели найдутся лохи, которые снова будут нести деньги в казиноху?
46к Рынок дурака
45к Кто продаёт то?

теги блога zzznth

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн