Блог им. FineLogin

Дивиденды ТОП20 акций в индексе Мосбиржи дадут 9% годовых

    • 22 сентября 2023, 12:09
    • |
    • GOLD
      Популярный автор
  • Еще

Периодически публикую расчет див.доходности индекса Мосбиржи. На сегодня ситуация выглядит так:

ТОП20 акций, входящих в индекс Мосбиржи (IMOEX) составляют 84% индекса. При текущих (сегодняшних) ценах, дивидендная доходность этих 20 акций на ближайшие 12 месяцев составит 9% годовых.

На банковских вкладах сейчас можно получить более 12%. На ОФЗ — так же более 12%.

Для выхода на доходность 12%, IMOEX должен опуститься примерно на -25%. Это значит, что цены ТОП20 акций, входящих в индекс должны упасть на четверть от текущих значений.

Свежий расчет дивидендов по 20 акциям на ближайшие 12 месяцев выглядит так:

 Дивиденды ТОП20 акций в индексе Мосбиржи дадут 9% годовых 

В колонке «Вес» указан вес акции в индексе. Самые доходные акции — Сургутнефтегаз-преф. Если мутный владелец этой мутной конторы не соврет и реально заплатит обещанные дивиденды, то получится неплохая прибыль. Сбербанк и Газпром дают адекватные 12%.

Расчет совокупной доходности 20 акций с учетом веса каждой акции произвожу на депозите в 10 млн. рублей:

  Дивиденды ТОП20 акций в индексе Мосбиржи дадут 9% годовых
 

Итого:

Если я сейчас возьму 10 млн. руб. и соберу портфель из ТОП20 акций IMOEX пропорционально их весу в индексе, то потрачу на их покупку 8.4 млн. руб., а через 12 месяцев я получу дивиденды 755 тыс. руб. Доходность такой инвестиции составит 9.0% годовых.

В российских акциях сейчас сидит непрогнозируемый риск снижения цен. Поводом для этого может стать любая провокация еврейских банкиров на границе России или в Черном море. А причин для роста — ноль. Лучше я куплю ОФЗ или разложу деньги по банкам.


А что вы предпочтете? Напишите, пожалуйста, в комментах.


--------------------
Оригинал — в дзене с зеркалом в телеге

★10
57 комментариев
+1
положить в банк
avatar
Переключая каналы
Переключая каналы, почему не купить ОФЗ?

например, эту — www.banki.ru/investment/bonds/RU000A101QE0/

не факт, что банки будут долго давать 12%
avatar
GOLD
Популярный автор
100 грамм, а на долго и не надо под такой низкий процент ложить, это так, пока бакс в район 82 и ниже не уйдет, до выборов там его жду, а значит надо будет быстро снимать деньги в банке и бежать покупать доллары.
avatar
Переключая каналы
+1
Да, так и сделали, всё продали и купили ОФЗ, теперь ждём. 
avatar
Андрей
Андрей, я не против облигаций, доходность ниже, но и риски ниже… Но зачем продавать всё? Есть масса отличных компаний, акции которых даже сейчас не дорого оценены!
avatar
Markitant
+1
Алексей aka Markitant, что значит недорого оценены?

по каким параметрам (кроме див.доходности и сравнения с другими акциями) вы это определили?
avatar
GOLD
Популярный автор
+5
Андрей, ну молодцы, получите свои 10% гарантированной доходности, а купите акции на 200% дороже текущих цен. Думаете, останутся гении, которые продадут вам сбер за 250 рублей с ежегодными дивидендами 35 рублей?
avatar
Mathman
Mathman, Надеюсь на это)
avatar
Андрей
Mathman, а че не на 1000%?
avatar
Переключая каналы
Переключая каналы, а какая была историческая дивидендная доходность у голубых фишек российского рынка? Меньше процента, насколько я помню. Из этого и расчет. Но вы дальше сидите в ОФЗ, мне же лучше.
avatar
Mathman
Mathman, дело то не в том, что сидеть в офз, а в том, что выйти по 270, зайти по 250 и это всё за одну неделю. А инвесторы высиживают просадки и ладно, если ммвб не поедет на 2700.
avatar
Переключая каналы
Переключая каналы, машину времени когда изобретут, буду ей пользоваться. Кто знал, что сбер с 270 на 250 пойдет?
avatar
Mathman
Mathman, а графики смотреть не надо или гуру говорят покупать, значит надо покупать?
avatar
Переключая каналы
Переключая каналы, если вы по графикам умеете определять, куда пойдет цена акции, то вы наверно уже триллиардер и Уоррен Баффет платит миллион за завтрак с вами.
avatar
Mathman
Mathman, вообще то мы торгуем вероятности, если видишь, интерес покупателей снижается, то наверное надо скидывать акции, а не покупать? Но ведь нет, гуру ставят новые цели, повышают их, другие вместо того чтобы закрыться постят на форуме, что ждут перехай, только вверх. Меня конечно удивляют некоторые здесь трейдеры, вроде разбираются в акциях, но почему не закрывают позы, хотя бы частично, остается для меня загадкой.

avatar
Переключая каналы
Переключая каналы, вообще плевать тысячу раз на интерес долбанных покупателей. Вот есть бизнес — сбер. Чистая прибыль огромная. Дивиденды огромные. Какая разница, что там покупателей интересует, большинство из них — с счетом менее 10к торгуют всякий банкротный шлак типа ОВК.
Война кончится — улетит сбер на тысячу, где ему и место. Голубая фишка, дает больше 10% див доходности — где это видано?
avatar
Mathman
Mathman, чем выше цена бумажки тем меньше дивы для новых покупателей. Если бы, да кабы, невойна которая еще может лет 5 продлится, делать что ли нечего деньги парковать под 10% годовых. Кол-во банкротств растет, дальше будет больше, количество выданных кредов пошло на убыль, это так к размышлению. в принципе разговор то о другом шел, продать дорого, купить дешево.
avatar
Переключая каналы
Mathman, это когда такая доходность была? Всегда выше остальных рынков доходность нашего, 5..7% когда ставки низкие и порядока 9… 10 при высоких.

avatar
Игорь
Игорь, процент сами посчитайте

avatar
Mathman
Mathman, это не в счёт в до исторические времена было дело, ещё до сплита сбера (акции на пике того пузыря стоили 100 тр. с лишним, в 100 раз разделили). Кроме того, на дивиденды копания не ставила, зато шёл кратный рост акций, и собственно говоря в таком виде прибыль шла. После кризиса рост акций стал медленней намного, да и можно сказать откат назад сейчас идёт. Но вот только рост как самих дивов, так и дивдоходности значительный. Причём как ни странно не только в рублях, но и например в $ дивиденды сейчас гораздо выше.
avatar
Игорь
Игорь, какие еще доисторические времена, что вы говорите. И после 2007, после сплита по всем голубым фишкам годами были дивиденды копейки, меньше 1%, что по сберу, что по газпрому. Доисторические времена, еще скажите, что во времена динозавров.
avatar
Mathman
Mathman, так потому что после сплита и было))) не долгий отрезок премени кстати, потом быстрый рост. В любом случае средняя дивдоходность выше большинства рынков получится даже сегодня. Но цены низкие это факт, самое пространство для роста.
avatar
Игорь
+1
Mathman, вот именно))) дивы конечно всегда неизвестно сколько выплатят до даты объявления и особенно утверждения, но если за несколько лет сложить, то доходность гораздо выше любых облигаций будет. Разве что ВДО сравнить, и то на дистанции дольше опять же акции выиграют.

avatar
Игорь
+9
Уже не в первый раз вижу прямое сравнение облигаций с акциями. Но это тупо! Это работало когда-то на западе при инфляции близкой к нулю!
Сейчас официальная инфляция (прогноз к концу года) 6-7%, реальная скорее всего намного выше. Что это значит. Это значит, что тело облигаций сжигается инфляцией и их реальная доходность значительно ниже. Тогда как большинство предприятий со временем перекладывает инфляционные издержки на потребителей, что приводит к росту курса акций.
Поэтому сравнивая акции и облигации всегда следует помнить, что при высокой инфляции акции намного выгоднее и в отличие от облигаций их стоимость это не номинал и в при отсутствии проблем со временем всегда будет расти!
avatar
Markitant
+1
Алексей aka Markitant,

Это некорректная модель. Стоимость акций не должна переоцениваться по инфляции. Как правило она переоценивается как раз по без риску ОФЗ.

avatar
whoitare
+1
whoitare, меня такой подход устраивает полностью. Чем более ошибочные модели при расчётах использует мой конкурент, тем дешевле куплю акции я.
avatar
John Wayne
+1
Алексей aka Markitant, у вас рублевый кругозор… с таким кругозором вы всю жизнь будете тонуть в говне… и еще других за собой утянете

например, объясните, нах вы призываете покупать эту гадость?




мммм??
avatar
GOLD
Популярный автор
+2
100 грамм, а есть такой же график по доходности рублевых облигаций в золоте? что-то мне подсказывает, что там еще хуже…
avatar
транжира
+4
Поправка на российские реалии.
Желаемая доходность по акции=Доходность по облигации — инфляция!
То есть сейчас 12-13% — 6-7%=6%
То есть, если курс акций какой-то компании не обесценивается инфляцией, то 6% див. доходность по такой акции сейчас ничем не хуже, чем 12-13% доходность по облигациям! Другое дело, что компании разные и страдать от инфляции тоже могут по разному.
avatar
Markitant
Алексей aka Markitant, объясните это тем, кто сливает, купили вы акцию за 100р с доходностью 6 процентов, а через месяц она за 60р продается. Через пол года получили дивы, а акция уже 50р. Вот у вас теперь есть 6р для инвестирования в новые акции и 50р для того, чтобы сидеть и ждать когда можно выйти в 0.

Возьмите какую нибудь компанию, которая платит в год дивиденды 1 раз. Народ получил дивы и эта акция месяцев на 9 уже никому не нужна как таковая, потому, что целью будет следующая дивидендная контора. Имхо.
avatar
Mr. Psilocybin
+1
Mr. Psilocybin, не надо покупать ВТБ, чтобы не пришлось производить такие расчёты.
avatar
John Wayne
John Wayne, я уже разок купил ВТБ😃
avatar
Mr. Psilocybin
Алексей aka Markitant, нет, вы по моему не правы. Инфляция одинаково действует и на купоны и на дивы.
И вообще в этой таблице мне совсем не понятно откуда будущие дивиденды взяты, прибыли будущи е компаний точно сегодня не рассчитать. Да даже приблизительно не очень выйдет... 
avatar
Игорь
+2

Почему по Лукойлу прочерк в декабре?

avatar
whoitare
+2
whoitare, потому, что вы не сказали ничего про дивиденд Луйкойла в декабре
avatar
GOLD
Популярный автор
+5
Если хомяк смотрит на доходность дивов от акций, сравнивает со вкладами и офз, то квал инвесторы и управляющие инвест компаний смотрят на ROI, ROE и тут совсем другая картина, у того же сбербанка возврат на инвестиции или на собственный капитал может быть по году 24-30%, что явно интереснее ROI в офз с дохой менее 12%.
avatar
Антон ИП
Smart-lab премиум
+3
Антон ИП, чем меньше народу это понимает, тем лучше. Тем выгоднее для инвесторов. Не всегда же на пузыре покупать.
avatar
John Wayne
Антон ИП, главное чтоб стабильность этих показателей была, а не в один год под 30%, а дальше ниже 10% упадет и в среднем уже не то. 
avatar
Игорь
+1
Игорь, ну у Сбера за последние 5-10 лет прирост капитала идет в среднем 11-12% в год, что фактически дает утроение дивов за 10 лет при средней норме доходности 22-24% на капитал. То есть сейчас можно взять офз с дохой почти 12% на 10 лет или Сбер с дивом 12-13% сейчас и в 2-3 раза выше через 5-10 лет.
avatar
Антон ИП
Smart-lab премиум
Антон ИП, по моему удвоение за 7..8 лет, чуть поменьше. Но все равно быстрее многих заметил да. И в текущий год по моему даже чуть выше этих средних значений капитал увеличится. Так понимаю половину вылачитывет в виде дивидендов, вторая остаётся в капитале вот их этих 22.24%. Просто как будет в дальнейшем, это же прошлое. Могут дивполитику поменять в конце текущего года. 
avatar
Игорь
Игорь, если не будет потребности в капитале (некуда использовать при замедлении роста бизнеса), то могут больше не дивиденды направить.
avatar
Антон ИП
Smart-lab премиум
Антон ИП, могут, но Сбер всегда найдёт как использовать, все новые проекты экосистемы всякие и тд потому что понимают в руководстве, что цифровой рубль как начнёт занимать свои позиции, то прибыль чисто банковская (комиссии) упадет.
Вообще рынок должен скорректироваться с учётом более высоких ставок, облигации да даже депозиты все смотрят ага тот же процент, только гарантировано получу и скидывают акции. С другой стороны прибыли у компаний всегда в долгосроке только растут, а значит на такие дешёвые акции будет приходиться все больше прибыли. Станет дивдоходность 12%+ и побегут снова в акции.. 
avatar
Игорь
+3
Я таки не узнаю вас в этих рассуждениях!!! Скорее цены номинированные в национальных фантиках на продукцию поименованных компаний взлетят  на 50% благодаря (как там ВВП сказал? Управляемым факторам?) дабы не лишать привычных доходов в т.ч. банкиров.
avatar
Сергей Нагель
0
Топик гавно. Умные люди держат капитал в настоящих активах — в золоте! А вы продолжайте считать свои бумажки в рублях.
avatar
tores
tores, Умные люди держат капитал в настоящих активах — в акциях! А вы продолжайте считать свои бумажки в рублях и перекладывать металл из одного ящика в другой.
avatar
John Wayne
tores, умные люди держат капу в бизнесе, который контролируют

в акциях держат обыватели (толпа)
avatar
GOLD
Популярный автор
Догонят и ещё дадут
avatar
Андрей Остин
Появился замечательный инструмент — народные облигации. Текущий выпуск: 11% годовых, выплата купона 4 раза в год, продать можно в любой момент (Т+1) по номиналу. Наша прелесть!
avatar
MoonMan
MoonMan, минус только один: тоже налог надо платить с купона.
avatar
John Wayne
А мы предпочитаем, как всегда, Сбербанк на всю котлету.
avatar
John Wayne
+2
Я не такой умный, поэтому предпочту в акциях сидеть.
avatar
minnow
minnow, сидите на здоровье))

а это вам подарок:

avatar
GOLD
Популярный автор
Зачем хочешь покупать офз и класть на депозит, ты что, график офз и депозитов в граммах золота ещё не делал)? Сделай, посмотри на эти жалкие фантики)
avatar
Yu
сейчас картоха с моркошкой на лоях
avatar
Вольдемар0.3%
+1
Доходность индекса SP500 сейчас 1.4% А коротких трежерей 5%.
Вы ставите на то что индекс упадет как минимум на 50% а то и больше по вашей теории?
avatar
IT_LONG
100-ка привет! Не помню уже спрашивал или нет, держишь ли физическое золото ГоЗнака, прям под матрасом?
avatar
Александр Крутой
в принципе, если убрать тех кто не платит и кто платит мало (типа сургут-обычка), то норм доходность. В газпроме сомневаюсь что 20 выплатят, но если выплатят — буду рад)
avatar
Johnny

полезные записи за 24 часа

★8 6 Щедрость от ЦБ. Предновогодний туземун. Крипта, недвижка, инфляция, дивиденды, облигации. Воскресный инвестдайджест
★6 37 Pocтoвщики xoтят пoднять цeны втopички
★5 2 ⭐️Котайджест: 🎁подарокот ЦБ. Новогоднее ралли началось. Когда закончится?
★5 44 Экономика России. Почему мы стоим на месте?
★3 0 Доходность под 32%. Облигации Новые Технологии 001Р-01 и 001Р-02
★3 5 Какие дивидендные акции купить прямо сейчас, под конец 2024г!
★3 6 В избранное. Топ 10 вкладов.
★3 64 Вопрос к Смартлабу
★2 0 Не забываем..
★2 7 Время и волатильность опционов: вымыслы и реальность.
+146 28 Аномалия
+132 37 Pocтoвщики xoтят пoднять цeны втopички
+114 44 Экономика России. Почему мы стоим на месте?
+102 18 5 фактов о Сараево! Немного путешествий под Новый год
+98 20 Ставка 21%. Роман Андреев о ставке, причинах, влиянии на рынок и главное - как реагировать.
+98 72 Семь детей у православного программиста
+68 16 Итоги под конец года - доходность 38% с начала года.
+67 7 Золотодобытчики, металлурги, строители - какие действия можно предпринять в связи с смягчением ДКП?
+59 12 Основные итоги и выводы из 2024 года
+54 43 Возможен ли боковик лет на двадцать по японскому сценарию?

самые обсуждаемые сегодня

28к В чем причина устойчивости российских предприятий?
20к Хазин про роль Ельцина. Ухитрился основные проекты по разрушению России приостановить.
16к Итоги под конец года - доходность 38% с начала года.
15к Улетел от инфляции в Бангкок
14к Прогнозы у каждого свои. Кризис застройщиков отменяется.
13к Можно ли "подняться" с околонулевой позиции?
13к Акции против ставок: почему инфляция — не всегда враг"
12к Основные итоги и выводы из 2024 года
15к 📈Мысли по рынку
12к Вулкан жилья продолжается

теги блога GOLD

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн