markets report 7/4/22

Всем снежный четверг!

Даже не смотря на приостановление удорожания доллара и зависшую на текущих уровнях доходность казначейских 10ти летних бондов, американские индексы все равно закрыли день в красной зоне. Протокол ФРС вышел удручающим, как рынок и ожидал. Кстати вчера сработала классическая модель «покупай на ожиданиях, продавай на новостях» только в обратную сторону. После вторничного негативного предсказания от представителя ФРС, рынки снижались в ожидании подтверждения этого негатива в протоколе, и когда оно фактически было объявлено, то индексы сразу отыграли половину потерь резким ростом. Однако к концу сессии просели обратно, потому что помимо возможного более резкого повышения ставки, ФРС собирается решительно сокращать свой раздутый 9ти триллионный баланс уже в мае с шагом в 95 ярдов в месяц.

Нефть продолжала дальше падать на фоне рекордно дорогого доллара, а так же растущего количества заболевших в Китае и решения стран членов МЭА высвободить из резервов 60 млн. баррелей нефти в добавок к 180 американским.

Американцы впаяли блокирующие санкции на Сбербанк и Альфа Банк со всем фаршем типа заморозки западных активов и запретом произносить гражданам США их названия. Надо сказать что сами банки на это отреагировали типа «пффффф… да пофиг ваааще, как работали так и будем работать.» Акции SBER потеряли 8%, что как бы вообще не падение, учитывая волатильность последних месяцев, да и после санкционного падения он пока стоит 141 рубль (а не 41 рубль как многим бы хотелось у нас на радио), что сильно выше последнего минимума в 89 рублей. Но в целом можно сказать, что подобные санкции были лишь вопросом времени, поэтому негативная реакция по большому счету уже давно в цене. Да и шорты пока запрещены, чтоб хорошенько погрустить в акциях санкционного банка. А на акциях АльфаБанка санкции вообще никак не сказались, потому что их нет, как говорится «нет акций, нет проблем». “)

Весь гемор как обычно скорей всего ляжет на физиков, Но тут стоит отметить что брокер Альфа Капитал стоит обособленно от Альфа Банка и не является его дочкой поэтому санкции на него не распространяются. Но в целом остальной рынок вчера не так плохо себя чувствовал и даже местами подрос. После хорошей фиксации прибыли снова подрастают производители удобрений AKRN с PHOR. Но звание антикризисной бумаги этой недели похоже у них перехватывает производитель сельскохозяйственной продукции RUGR, который вчера вырос на 40%. В условиях потенциально надвигающегося продовольственного кризиса, данная бумага может продолжить рост.

Но все это конечно меркнет по сравнению с тем, что в условиях новых жестких санкций запрета британских инвестиций в Россию, USDrub взял и мощно укрепился, и по итогам торгов доллар стал чуть дешевле 80 рублей. Это конечно немного не укладывается в голове у тех, кто покупал доллар дороже 100 рублей, но факт остается фактом. И так же не стоит забывать, что российская валюта входит в зону сюра и зазеркалья, то есть находится на уровнях что как будто ничего не произошло, а вообще-то произошло и не мало. Самое главное, что покупка доллара вроде как ограничительно зажата, мера временная и искусственная, поэтому не исключена и попытка сходить снова наверх.  Для тех, кто захочет снова попробовать сыграть на укреплении доллара, не обязательно покупать на споте с драконовской комиссией в 12%. Можно использовать Si-6.22 с практически нулевой комиссией в зависимости от вашего брокера. Тем более наличные доллары внутри России на вряд ли пригодятся в ближайшее время.

Госдума приняла закон о делистинге наших депозитарных расписок с западных площадок. То есть те компании, которые зарегистрированы в России, но помимо размещения на московской бирже, торговались в виде депозитарных расписках на западных площадках, должны будут это дело свернуть и автоматически конвертировать расписки в обычные акции на московской бирже. К таким компаниям с расписками за рубежом относятся Сбербанк, Газпром, Лукойл, Сургутнефтегаз, Аэрофлот, НОватэк, Норникель и другие. Не путать их с компаниями, которые работают в России, но зарегистрированы за границей и размещали свои акции тоже там, а на московской бирже как раз торгуются в виде депозитарных расписок. То есть на такие компании как ТCS Group, Яндекс, X5 Group, OKEY Group, Fix Price и аналогичные с ними этот законе не распространяется.

Всем только положительного PnLя! Всем ПИС Йо!