Блог им. Speculator2016

Магический фильтр NetDebt<EBITDA

Когда анализировал свою табличку для фильтрации акций, то заметил одну закономерность.
У всех годных акций показатель Чистый Долг меньше показателя EBITDA (NetDebt<EBITDA).
Т.е. остальные показатели не требуются для фильтрации.
(я использую E, EV, EBITDA, BV, NetDebt и ДД)
Поэтому нужно взять фишки с требуемой ДД из таблицы Дивидендная доходность обыкновенной акции российских компаний ММВБ и применить к ним простейший фильтр NetDebt<EBITDA.
И портфель готов!
Фильтр действительно какой-то магический, ибо в портфель не попадают фишки с отрицательным значением BV и большинство фишек с завышенным соотношением EV\E.
При желании, можно удалить оставшиеся переоцененные фишки дополнительным фильтром EV\E<8.5

=

=
Что почитать о криптовалютах. Список статей.
=
Что почитать об управлении портфелем акций
=
Полезные советы среднесрочным игрокам на рынке акций.
=
Мои виртуальные портфели
=
Золото, инвестиционные монеты
=
Что почитать о игре на бирже
=
Данная публикация является личным мнением автора. Мнение владельца сайта может не совпадать с мнением автора.
5.1К | ★50
30 комментариев
+1
ориентироваться только на долг к ебитде на мой взгляд не стоит. К примеру https://smart-lab.ru/q/NVTK/f/y/, вы бы купили? Я бы не стал.
avatar
Дмитрий Вебсмит
+2
Дмитрий Вебсмит, его и 7 лет назад никто не покупал =)
avatar
Value
+3
Дмитрий Вебсмит, При желании, можно удалить оставшиеся переоцененные фишки дополнительным фильтром EV\E<8.5
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+2
Дмитрий Вебсмит, и ещё
у меня в тексте написано:
Поэтому нужно взять фишки с требуемой ДД из таблицы Дивидендная доходность обыкновенной акции российских компаний ММВБ и применить к ним простейший фильтр NetDebt<EBITDA.
я не думаю, что кому-то нужна фишка с ДД 2%, если он составляет портфель из дивитикеров
=
ЗЫ в тексте уже есть вся информация, просто не нужно торопиться с комментированием
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+1
Может я что-то упустил, но что это за табличка, где нужно«примениь к ним фильтр Net Debt < EBITDA»?
avatar
consar
+3
consar, это моя личная табличка Эксель, в которой я вычисляю мультипликаторы
в тексте не написано, что нужно ей пользоваться
нужно взять таблицу своих акций, или например эту
smart-lab.ru/q/shares_fundamental/?field=div_yield
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+1
Сберегатель (От Лонга!), спасибо, понял. Редко захожу в свои портфели.
avatar
consar
+1
а на сайте ( этом ) можно так фильтровать7 
avatar
Константин Дубровин
+2
Konstantin, нельзя
а хорошо бы было
=
UPD
можно!
smart-lab.ru/q/shares_fundamental/?field=debt_ebitda
только там показатель NetDebt\EBITDA и поэтому если получилось отрицательное значение, нужно проверить, чтобы EBITDA была >0

если EBITDA<0, то такие фишки фтопку
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+1
Сберегатель (От Лонга!), почему нельзя. Кликни на заголовок столбца долг/EBITDA smart-lab.ru/q/shares_fundamental/ отсортируется 
avatar
Дмитрий Вебсмит
Дмитрий Вебсмит, в моей формуле используется параметр Чистый Долг

или у них написано Долг, а используется Чистый Долг?

Похоже, что так
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+1
Сберегатель (От Лонга!), если для оценки дешивизны используется отношение чистая прибыль / ЕВ, или ебитда к ЕВ как угодно, ЕВ уже включает в себя долг, так что заморачиваться с ебитдой к долгу смысла, наверное, особого нет.
avatar
Дмитрий Вебсмит
Дмитрий Вебсмит, преимущесво моего фильтра в том, что для него не требуется подбирать значение коэффициента
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+1
Сберегатель (От Лонга!), -1<=NetDebt\EBITDA <=1, так?
avatar
Константин Дубровин
Konstantin, зачем усложнять?
лучше так
EBITDA-NetDebt>0
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+1
Магический, до первого шухера. Рынок это торговля ожиданиями, а не предприятиями.
avatar
Антон Панкратов
Антон Панкратов, у меня портфель дивитикеров
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+2
Сберегатель (От Лонга!), большие шкафы громче падают.
avatar
Антон Панкратов
+2
Антон Панкратов, хорошее замечание.
avatar
Pavell70
+1
Антон Панкратов, большому кораблю — большая пробоина
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+1
 Спасибо, интересное наблюдение.
avatar
Pavell70
+1
EBITDA -не показатель для сравнения компаний
avatar
Григорий
Smart-lab премиум
+1
Григорий, я тоже так думал, но вот нашёл интересную закономерность
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+1
А вот не только копипаст, оказывается! =))
avatar
(1:10) || algo
кукловедофилофоб, про акции и трейдинг я и сам могу писать )))
это легко
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+1
А еще есть такая закономерность, что все люди, которые умерли, пили воду. Удивительно, да?
avatar
Александр Крапильский
Александр Крапильский, и как эту закономерность монетизировать? )))
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор
+1
Сберегатель (От Лонга!), примерно также как и этот фильтр. Понятно что хочется найти какую-то чудесную простую закономерность для покупки акций, но такого не будет. Попытки построить портфель всего лишь на каком-то одном параметре будут равносильны подбрасыванию монетки, то есть неэффективны.
avatar
Александр Крапильский
Александр Крапильский, этот фильтр приносит пользу, отсекая фишки с плохими фундаментальными показателями
avatar
Сберегатель (Сэр Лонг)
Популярный автор

Читайте на SMART-LAB:
Фото
USD/CAD: техническая рецессия Канады толкает пару к новым максимумам
Канадский доллар продолжает отступать и обновлять локальные минимумы, закрепившись выше отметки 1,39. Основным фактором давления на валюту стала...
Фото
Арман Бейсембаев (Tickmill)
17:58
Фото
Accent объявляет SPO фонда «Акцент 4»
Accent объявляет SPO фонда «Акцент 4»   Дополнительно будет выпущено 220 тыс. паев на сумму более 300 млн рублей. Прием...
Фото
Accent
16:40
Фото
Ближайшие события. Как к ним подготовиться инвестору
Предлагаем инвесторам обратить внимание на важные события в России и мире, которые произойдут в ближайшие недели. Есть способы заработать на...
Фото
Альфа-Инвестиции
18:28
Конспект Мозгового штурма. Инсайды с ПМЭФа. Weekly №120
Доброго дня дорогие товарищи. Сегодня у нас был традиционный мозговой штурм. Делюсь итогами штурма и инсайдами с ПМЭФа.
Фото
Тимофей Мартынов
08 июня 2026, 16:56

полезные записи за 24 часа

★12 2 Как выгоднее всего расплачиваться в Китае?
★9 51 Как я пытался обогнать алгоритмы на Мосбирже и потерпел неудачу: эксперимент с индикатором-поводырем
★9 1 Свежая таблица корпоративных облигаций 9.06.26
★9 138 Мне сегодня исполнилось 44 года и что я осознал к этому возрасту?
★6 27 Добровольная кастрация. Иллюзия защиты: почему брокеры вытирают ноги о ваши права, а жалобы в ЦБ — это выстрел в пустоту
★5 2 ИИ внедряют в носимые устройства - что это значит для инвесторов?
★4 3 Мое интервью: кому не надо на биржу, куда там рыть и что делать на адском рынке?
★3 4 🚀 Еженедельные покупки активов под пассивный доход. Акции, облигации, ЗПИФн. Выпуск #247
★3 8 ⚡️Валится всё. Что делать❓
★3 44 Цель 1млн$
+461 138 Мне сегодня исполнилось 44 года и что я осознал к этому возрасту?
+195 78 Ухожу, но не прощаюсь (Метод Геллы).
+147 51 Как я пытался обогнать алгоритмы на Мосбирже и потерпел неудачу: эксперимент с индикатором-поводырем
+128 207 Портфельная безнадёга
+120 38 Азия. Вторник.
+82 8 Индекс опустился ниже 2500 пунктов. Акции и инвестиции
+81 20 В честь моего дня рождения походу😁
+78 27 Добровольная кастрация. Иллюзия защиты: почему брокеры вытирают ноги о ваши права, а жалобы в ЦБ — это выстрел в пустоту
+76 4 Ситуация на текущий момент
+61 6 🏠 Цены на недвижимость в Ставрополе: обзор

самые обсуждаемые сегодня

3к Курс прежний, ход задний
3к Заблокировали bybit. что делать? ответ тут
3к Не надо ничего придумавать, все придумано до вас
2к От паники к прагматизму - как превратить падение индекса МосБиржи в точку долгосрочного роста

теги блога Сберегатель (Сэр Лонг)

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн