Немного ЯндексА. 🤖

🟡 ЯНДЕКС (YDEX)
📋 Официально

Цена: ~3 545 ₽

Прогноз Синара: 6 160 ₽ (рейтинг «Покупать»)

EV/EBITDA: ~4,9x — привлекательно vs аналоги

Прогноз 2026: рост выручки ~20%, EBITDA ~350 млрд ₽

Яндекс Плюс: 48 млн подписчиков (+16%)

🔥 Слухи от сопляков из Пульса

Нейросеть Т-Инвестиций выбрала Яндекс «акцией недели» — цель 3 480–3 560 ₽ (+4–6,4% за 5 дней) ​

Трейдеры шепчут о «скрытом потенциале» облачного сегмента — якобы готовится крупный анонс, который может перевернуть оценку

Кто-то в Пульсе намекает на возможное расширение в ИИ-направлении с господдержкой


🧠 Мой анализ
Яндекс сейчас торгуется как «дешёвая технология» — мультипликаторы ниже рынка, рост подписной модели стабилен. Но вот что меня настораживает: компания подтвердила прогноз EBITDA 350 млрд, но CAPEX всего 10–12% от выручки. Это либо эффективность, либо недоинвестиция. Если «скрытый потенциал» облаков реален — мультипликаторы могут пересмотреться вверх на 30–50%. Риск: регуляторное давление и возможное ужесточение в сфере данных. Моя оценка: бычий кейс 4 500 ₽, медвежий — 2 800 ₽. Текущая цена — хорошая точка входа для долгосрочного держания, но ждите волатильности.