Новая порция данных от компании Baker Haghes. Количество работающих буровых установок в США за неделю снизилось еще на 2,3% еще минус 22 штуки.  Темп снижения уменьшился. Но это уже не меняет общей картины. За 6 месяцев потери числа работающих буровых составляют уже более 50%. С апреля прошлого года количество буровых снизилось на 929 штук. 
 

Новым стало замедление приостановки бурений в Канаде. Возможно там процесс выходит на свое насыщение. Там за год количество работающих буровых установок превышает двукратное. 

За прошедшие сутки цены на нефть по обе стороны Атлантики совершали не очень большие колебания вокруг достигнутых уровней и закончили день с пусть и с небольшими, но противоположными результатами. В результате спред цен между сортами Brent и WTI вырос более чем на доллар. Еще можно отметить довольно ощутимое подрастание цен на бензин. Приближение летнего автомобильного сезона будет оказывать свое влияние на динамику потребления и динамику цен.
 

Ожидаемым и интересным событием дня был выход данных по запасам нефти в США. Оказалось, что за прошедшую неделю они вновь выросли.  На этот раз на 5,315 млн. баррелей. Запасы вновь обновляют рекорды. А вот запасы моторного топлива продолжили снижение, уменьшившись на 2,135 млн. баррелей. (За 2 недели на 4,2 млн. баррелей). Всего запасы нефти и нефтепродуктов за неделю выросли на 9,18 млн. баррелей до 1926,727 млн. баррелей. Рост по этому параметру происходит,  в том числе за счет дистиллятов, пропан-бутановых фракций и других газоконденсатных продуктов.
 

На прошедшей неделе на рынке было две наиболее яркие темы. Во-первых, это новый мощный виток укрепления рубля, обеспечивший снижение доллара ниже отметки в 50 рублей, а евро в 52,5 рубля за штуку, а так же последовавший в конце недели корректирующий очень резкий провал рубля (по доллару до уровней 52,5, а по евро до 56,5 рублей). Тем самым был завершен этап ослабления доллара с уровней 70 до 50 рублей. По евро снижение от декабрьских пиков стало почти двукратным. Не удивительно, что подскок после сильного снижения валют был достаточно активным. Ставшее уже слишком сильным укрепление национальной валюты было приостановлено после выступления президента страны. Эти полеты рубля и стали основным эмоциональным фоном конца прошедшей недели. Дальнейшая судьба рубля будет зависеть, в том числе, и от предстоящих решений Банка России, который 30 апреля будет рассматривать новый уровень процентных ставок. Ведь именно высокая ставка стала одной из причин укрепления национальной валюты. Многие склоняются к мнению, что на этот раз ключевая ставка будет снижена еще на 2%.

Новая порция данных от компании Baker Haghes. Количество работающих буровых установок в США за неделю снизилось еще на 3,4% еще минус 34 штуки.  На прошедшей неделе сохранился высокий темп провала их количества. За 6 месяцев потери числа работающих буровых составляют уже более 50%. С апреля прошлого года количество буровых снизилось на 877 штук. 

В Канаде провал бурения идет с темпом до 20% в месяц. Там за год количество работающих буровых установок уменьшилось более, чем в два раза.

На этот раз выход данных по сокращению буровых уже не обескураживает. Поскольку, с одной стороны, информация стала уже привычной, а с другой — теперь вместе с поступающими данными о сворачивании бурения постепенно собирается информация о предстоящем скором снижении темпов роста добычи. EIA предвидит снижение добычи уже в мае. Подобные ожидания уже вызвали рост цен на нефть.

Буровые для бурения вертикальных скважин выбывали быстрее, но теперь бодро останавливаются и буровые для бурения горизонтальных скважин. Особенно существенно снизилось число горизонтальных скважин (-29 штук) именно на текущей неделе. 

 

За прошедший день цены на нефть дополнительно подросли, обновив максимумы 2015 года. Однако рост был уже не столь активным, как в предыдущий день. Цены марки Brent  прибавили за сутки лишь 1%, а нефти сорта WTI – 0,7%. Рост последней недели вывел цены на новые уровни и подновил дальнейшие ожидания. Теперь по нефти марки  Brent наиболее естественными становятся цели в зоне 70-73 доллара за баррель. Однако бурный рост предыдущих 6 дней создал локальную перекупленность и пока уменьшил ожидания дальнейшего подрастания. Так, контанго между ценами двух ближайших, разделенных одним месяцем фьючерсов снизилось с 4,2% до 0,9%. А по фьючерсам, дата экспирации которых разнесена на 3 месяца, произошло снижение контанго с 7,6% до 2,5%. (Правда небольшое искажение вносит то обстоятельство, что на это время приходилась дата экспирации и ближайшим фьючерсом вместо майских стали июньские, но это не меняет принципиально указанной картины).

За прошедшие сутки цены энергоносителей резко взмыли вверх. По нефти сортов WTI  и  Brent дневная прибавка цены составила чуть менее 6%. Одним рывком цены преодолели уровни февральских максимумов и сделали хорошую заявку на продолжение роста.
 

Рост произошел на фоне выхода новых данных EIA министерства энергетики США. Коммерческие запасы нефти за неделю выросли на 1,3 млн. баррелей до млн. баррелей. (Средне недельный рост запасов с начала года составлял 7,2 млн. баррелей в неделю). А всего рост с начала года составил 101,294 млн. баррелей. С локального минимума 5 сентября запасы выросли на 125,098 млн. баррелей. Как видим, тренд на рост запасов нефти пока не переломлен, но резко затормозился. Согласно вышедшим данным,  10 апреля среднедневные объемы добычи нефти снизились на 20 тыс. баррелей в сутки и составили 9,384 млн. баррелей. В последний месяц объемы добычи нефти в США перестали расти, и на недельных графиках рисуется «полка».
 

Цены на нефть в последние дни упорно карабкаются вверх, сформировав месячный положительный тренд. По американской нефти цены уже достигли уровней максимумов текущего года, полученных в результате январского роста, и делают активные попытки по их преодолению.
 

Рост цен происходил на фоне повышенной активности некоторых стран ОПЕК, выступающих за сокращение квот по добыче нефти. Но еще более важным фактором последних дней стали растущие ожидания по сокращению добычи нефти из сланцевых месторождений США. Вышедшие февральские данные по одному из трех крупнейших сланцевых месторождений — Баккен свидетельствуют, что добыча на этом месторождении начала сокращаться уже два месяца назад. В апреле и мае происходит сокращение объемов добычи еще на одном крупнейшем месторождении — Eagle Fort. В результате, даже несмотря на нейтралитет других месторождений и пока сохраняющееся подрастание добычи на крупнейшем месторождении — Permian уже в мае в США ожидается сокращение объемов добычи сланцевой нефти на 57 тыс. баррелей сутки по сравнению с апрелем.
 

Министерство энергетики США опубликовало апрельский доклад о состоянии дел по бурению новых скважин и добыче сланцевых нефти и газа на семи крупнейших провинциях, из которых добывается до 95% нефти и весь газ США.

EIA прогнозирует, что в мае добыча сланцевой нефти в США начнет активно уменьшаться. И, вместо 5,618 млн. баррелей среднесуточной добычи в апреле, в мае будет добываться 5,561 млн. баррелей в день. То есть уменьшение среднедневной добычи составит 57 тыс. баррелей в сутки. Это будет первое месячное снижение добычи. Напомним, что в апреле темп добычи нефти ожидается примерно на уровне марта.

Прошедшая неделя доставила много волнений по поводу рубля. Последний виток его укрепления вывел американскую валюту на уровни близкие к минимальным отметкам конца предыдущего года. Для укрепления рубля набралось достаточно причин, включая сильное снижение выплат по внешним долгам, приостановку полугодового снижения цен на нефть и активную игру в carry trade, когда стала выгодной покупка национальной валюты с последующей покупкой рублевых инструментов с высокой доходностью. Однако процесс укрепления национальной валюты зашел слишком далеко. Повышение ставок РЕПО по валютным заимствованиям, а так же достижение значимых уровней стали сигналом к активным покупкам доллара. Доллар на торгах в пятницу в течение одной торговой сессии подорожал на 4 рубля. В понедельник – существенная коррекция прошедшего подскока. Эти полеты рубля и стали основным эмоциональным фоном конца прошедшей недели. Индекс РТС на падении доллара вырвался выше отметки 1030 пунктов. А пятничный провал рубля отбросил индекс ниже принципиального уровня в 1000 пунктов.