Финаме
БКС Мир Инвестицийчто-то цена падает… 99,3% уже торгуется…
Gress1000, Фигня — по всему рынку просадка. Набираем, пока подешевело!
Облигации ЕвроТранс
| Имя | Доходн | Лет до погаш. |
Объем выпуска, млн руб |
Дюрация | Цена | Купон, руб | НКД, руб | Дата купона | Оферта |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ЕвроТранс8 | 103.0% | 4.2 | 4 500 | 1.41 | 40 | 17.26 | 9.21 | 2026-07-30 | |
| sЕвТранс01 | 101.2% | 5.9 | 4 000 | 1.24 | 42.33 | 18.9 | 15.75 | 2026-07-21 | |
| ЕвроТранс7 | 176.1% | 0.7 | 4 300 | 0.63 | 60.61 | 20.14 | 8.05 | 2026-08-03 | |
| ЕвроТранс3 | 268.2% | 0.7 | 3 750 | 0.35 | 64.26 | 8.38 | 8.1 | 2026-07-17 | |
| ЕвроТранс5 | 64.8% | 3.3 | 2 000 | 1.88 | 59.04 | 20.55 | 8.22 | 2026-08-03 | |
| ЕвроТранс9 | 94.0% | 4.5 | 2 500 | 1.52 | 39.35 | 16.44 | 13.7 | 2026-07-21 | |
| ЕвроТранс6 | 67.3% | 3.5 | 1 930 | 1.94 | 56.2 | 20.55 | 9.59 | 2026-08-01 | |
| sЕвТран2P1 | 77.1% | 4.6 | 2 000 | 1.98 | 36.39 | 12.74 | 3.82 | 2026-08-06 | |
| sЕвТрнс2P2 | 75.7% | 4.7 | 800 | 1.96 | 36.32 | 12.74 | 10.62 | 2026-07-21 | |
| ЕвроТранс4 | 0.0% | 3.3 | 57 | - | 64.05 | 11.51 | 0 | 2026-08-03 |
-
Gress1000, Фигня — по всему рынку просадка. Набираем, пока подешевело!
Как сравнивать?:
ПАО «ЕвроТранс» инн 5029169023, по данным ФНС от 27.11.2025 с доходом 157 417 000 000 и расходом 151 787 000 000. По судам ...
Владимир,
Получается у ЕвроТранса исковая нагрузка 0,2% от выручки, а у Нафтатранс плюс 48% от выручки. Последний, ИМХО, должен в дефолт уйти с такой нагрузкой. Хотя от выручки считать некорректно, нужно от EBT.
Как сравнивать?:
ПАО «ЕвроТранс» инн 5029169023, по данным ФНС от 27.11.2025 с доходом 157 417 000 000 и расходом 151 787 000 000. По судам 138 дел на сумму 748 млн руб. примерно 30 % выиграно
С
ООО «Нафтатранс плюс» ИНН 5404345962, по данным ФНС от 27.11.2025 с доходом 10 297 800 000 и расходом 10 185 700 000. По судам 216 дел на сумму 5,3 млрд руб. примерно 5 % выиграно- ту биг ту фейл скорее всего, не допустят, хотя уже ни в чем нет уверенности, они еще и поздно купоны перечисляют, чем нервируют людей, по-этому и разместится норм не могут, кто будет 8 выпуск брать, когда он в стакане 99% В декабре скорее всего насобирают 3 лярда, а вот на январский сомнения, но если и январский погасят, то тогда уже скорее всего попрет в цене
❌«Я хочу сыграть с тобой в одну игру...» или доразмещение облигаций «Евротранс» серии 001P-08📋О компанииПАО “Евротранс” – российская публич...
Заяц с Москухни, С похожими «доразмещениями» игрался «Нафтатранс» — схожая топливная контора. От выпуска к выпуску удваивали объемы облигационных займов под развитие бизнеса, а потом перевели деньги своей дочке якобы на покупку нефтебазы и дефолтнули выплаты по своим облигам… А перед этим «проплаченные» инвест-блогеры писали на разных форумах про «четкую и понятную стратегию развития»… Ну не может топливный бизнес делать 2-3икса прибыли с продажи топлива, когда в каждом литре 92-го бензина под 90% акцизов…
❌"Я хочу сыграть с тобой в одну игру..." или доразмещение облигаций "Евротранс" серии 001P-08📋О компании
ПАО “Евротранс” – российская публичная компания в сфере оптовой и розничной торговли топливом, а также сопутствующих продуктов. Компания ведет деятельность в рамках 4 операционных сегментов:
- Топливо (опт);
- Топливо (розница — АЗС);
- Сопутствующие товары (кафе и магазины на АЗС);
- Электропроект (электро АЗС).
Первые два сегмента генерируют почти 95% выручки компании, но отличаются низкой маржинальностью по EBITDA, поэтому их вклад в совокупный показатель составляет менее 70%. В свою очередь, подразделения “Сопутствующие товары” и “Электропроект” генерируют ~5% выручки, однако их маржинальность по EBITDA превышает 50%.
У компании четкая и понятная стратегия развития, что не может не радовать инвесторов. В частности, есть ориентиры планируемого роста, которые выражаются как в количестве планируемых к открытию новых АЗС, так и в виде прогнозных финансовых метрик вплоть до конца 2027 г. Вкратце, в 2025 — 2027 гг. компания планирует развивать свои высокомаржинальные направления, при этом открыть 7 новых АЗС (1 уже открыли в 1П2025 г.), помимо 57 действовавших по состоянию на конец 2024 г.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
⭐️ Евротранс: где возможность, а где риск? ⛽️Евротранс имеет 4 рейтинга у всех четырех рейтинговых агентств. «А-» от Эксперт РА, АКРА, НКР, НРК. И хотя мы всё время относились к Евротранс очень осторожно, только мы хотели поднять его вес в наших портфелях облигаций – как разразился топливный кризис
Евротранс — крупный независимый поставщик топлива, но с фокусом на оптовую торговлю (90% выручки). Это и рост, и риск: диверсификация покупателей не раскрыта, прозрачность опта низкая. Баланс чистый, аудит без оговорок, высокий рейтинг, что для отрасли достойно
Из плюсов — масштаб, стабильные показатели, развитие инфраструктуры. Из рисков — высокая дефолтность сектора, слабая детализация структуры оптовых продаж и прошлые кейсы реструктуризации долгов
Авто-репост. Читать в блоге >>>
В альфе посмотрите.
Но 20 уже разместили.
Тр Влад, в мобильном приложении Альфа-Инвест?ИнвестСейф, Параллельно новым выпускам облигаций, ПАО «Евротранс» запускает выпуски ЦФА, к примеру через Альфа-Инвестиции. Очень смахивает н...
Manch,
А сколько ЕвроТранс собирает через ЦФА — эту сумму где можно посмотреть?Новый выпуск облигаций «ЕвроТранс» (RU000A10DEP2)🔶 ПАО «ЕвроТранс»
(для квалифицированных инвесторов)
▫️ Облигации: ЕвроТранс-003P-01
▫️ IS...
ИнвестСейф, Параллельно новым выпускам облигаций, ПАО «Евротранс» запускает выпуски ЦФА, к примеру через Альфа-Инвестиции. Очень смахивает на финансовую пирамиду, когда деньги с новых выпусков идут на погашение предыдущих займов, а не на развитие бизнеса.
Евротранс-6: стоит ли платить 119,8% за облигу? Или это ловушка для доверчивых
Евротранс-6: стоит ли платить 119,8% за облигу? Или это ловушка для доверчивых?
Последний месяц смотрю на Евротранс-6. И всё время тянет спросить себя:
«Ну серьёзно — платить +198 рублей к номиналу? А зачем?»
Тем более что в комментариях классика:
«Вы что, это же переплата! Купонами будете полгода отбивать! Такие бумаги не берем!»
Ок. Давайте спокойно, без клише, разложим по цифрам и по смыслу.
1) Что за бумага вообще?
Параметры выпуска:
💵 Цена: 119,81%
📅 Купон: 20,55 ₽ каждый месяц
🎯 Погашение: январь 2030
🛡 Рейтинги: A- от всех четырёх агентств (АКРА, НКР, НРА, Эксперт РА)
Мини-вывод: По рейтинговому уровню — это не ВДО, и не мусорка. Это нормальный среднесрочный корпоратив из «жёлтой зоны»: не топ-эмитент, но и не рванина.
2) Простая доходность: отбивается ли переплата?
Берём Excel, считаем без реинвестирования, без НДФЛ (ИИС-3), ставка — нулевая.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Новый выпуск облигаций "ЕвроТранс" (RU000A10DEP2)🔶 ПАО «ЕвроТранс»
(для квалифицированных инвесторов)
▫️ Облигации: ЕвроТранс-003P-01
▫️ ISIN: RU000A10DEP2
▫️ Объем эмиссии: 3 млрд.₽
▫️ Номинал: 1000 ₽
▫️ Срок: на 4 года 11 мес.
▫️ Количество выплат в год: 4
▫️ Тип купона: плавающий
▫️ Размер купона: КС ЦБ + 3%
▫️ Амортизация: нет
▫️ Дата размещения: 14.11.2025
▫️ Дата погашения: 19.10.2030
▫️ ⏳Ближайшая оферта: -Об эмитенте: «ЕвроТранс» — оператор сети АЗК под брендом ТРАССА.
➖➖➖
Информацию о новых выпусках, анализ эмитентов (с расчетом ОФС, фин. показателей, рейтинг и др.) см. в телеграм-канале.
Авто-репост. Читать в блоге >>>Belyj_golub, ок, скидываю дефолтника значит
Den4ik88, Тоже уменьшил долю Евротранса с 10% до 3% портфеля перед погашениями. Надеюсь всё-таки, что в дефолт ЕвроТранс не уйдёт в ближайшее время. В противном случае, все облигации с рейтингом A- и ниже просядут, особенно — у нефтетрейдеровЧе думаете, еще новый выпуск половину не набрал, а уже следующий на 3 млрд выпускают?
Den4ik88, Неудивительно. У эмитента впереди два крупных погашения: первого и второго выпусков в декабре и январе. Каждое погашение по 3 миллиарда. РСБУ за 9 месяцев нет (надеюсь, появится до размещения), по РСБУ и МСФО за 6 месяцев, у компании на счетах всего 220 млн. руб. А из последнего размещения за полтора месяца собрали меньше двух миллиардов.
Поэтому в последнее размещение умные деньги если бы и пошли, то только после того, как на ближайшее погашение деньги будут собраны. Ну или если по РСБУ за 9 месяцев, на счетах будет достаточно средств хотя бы на одно ближайшее погашение- ⭐️ У Евротранс каре из кредитных рейтингов. Покупать, или продавать? Что с рынком бензина? ⛽️
Евротранс имеет 4 рейтинга у всех четырех рейтинговых агентств. «А-» от Эксперт РА, АКРА, НКР, НРК. И хотя мы всё время относились к Евротранс очень осторожно, только мы хотели поднять его вес в наших портфелях облигаций – как разразился топливный кризис
Евротранс — крупный независимый поставщик топлива, но с фокусом на оптовую торговлю (90% выручки). Это и рост, и риск: диверсификация покупателей не раскрыта, прозрачность опта низкая. Баланс чистый, аудит без оговорок, высокий рейтинг, что для отрасли достойно
Из плюсов — масштаб, стабильные показатели, развитие инфраструктуры. Из рисков — высокая дефолтность сектора, слабая детализация структуры оптовых продаж и прошлые кейсы реструктуризации долгов
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Облигации «Евротранс»: Полный бак... или долговая яма?
Привет, инвесторы! ✌️
Сегодня на нашем аналитическом пит-стопе — ПАО «Евротранс» и его облигации БО-001Р-07 (есть у меня в портфеле). Компания не просто заправляет авто в Москве и области, она пытается заправить и наши портфели. Вопрос: это топливо АИ-100 или разбавленный «девяносто второй»?
Давайте посмотрим под капот.
🩺Что предлагает эмитент.
— Номинал 1000 руб.
— Купонный ежемесячный 24,5%
— Срок до 31.03.2027 г.
— Без оферт и амортизаций
— Текущая цена 108,76%
— Текущая доходность 18,8%
🚀 Двигатель ревёт: что по цифрам?
На первый взгляд, «Евротранс» — это настоящий стритрейсер на нитрометане.
✅Выручка улетела в космос: с 65 млрд руб. в 2022-м до 186 млрд в 2024-м. Это не рост, это телепортация.
✅Чистая прибыль тоже выглядит сочно: 1,7 млрд → 5,2 млрд → 5,5 млрд.
✅Операционный денежный поток (ОСФ) — вишенка на торте. После двух лет «кассового разрыва» (минус 10 млрд в 2022, минус 1,8 млрд в 2023), компания наконец-то вышла в жирный плюс: +18 млрд руб. в 2024-м. Это значит, бизнес научился генерировать живые деньги, а не только красивые цифры в отчете.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
вопрос. евротранс «независимые» азс — нет своей нефтепереработки.
а за сколько они покупают бензин? на бирже он давно дороже чем на заправках лук/татн/снг и тп
у нас независимые азс просто перестали продавать бензин. дизель пока продают
ЕвроТранс
АО «ЕвроТранс» является системообразующей организацией, осуществляющей деятельность по управлению сетью АЗК в Москве и Московской области под брендом ТРАССА.Чтобы купить облигации, выберите надежного брокера:
