МТС-Банк опубликовал МСФО. Банк кратно нарастил чистую прибыль

МТС-Банк опубликовал финансовые результаты за 2023 год по МСФО.

Есть вероятность, что этот банк в скором времени станет публичным, поэтому за результатами надо следить.

Банк кратно нарастил чистую прибыль после трудного 2022 года. И более чем в 2 раза превысил уровень хорошего 2021 года.

Основа роста — рост процентных и комиссионных доходов.

Чистые процентные доходы выросли на 46% до 35,9 млрд. Чистые комиссионные доходы выросли на  59% до 21,4 млрд рублей.

Это уже не совсем классический банк, доля процентных доходов банка уже ниже 60% (5 лет назад это было 80+%). Банк трансформируется в сильную финтех-платформу, наращивая клиентскую базу и монетизируют ее.

При росте доходов (чистые комиссионные+чистые процентные) на 50%. Количество клиентов выросло на 8%. То есть существенно выросла выручка и экономика 1 клиента.

Кредитный портфель банка вырос на 40%, уже почти 400 млрд рублей. За последние 4 года он вырос в 3,3 раза!

Банк входит в топ-3 самых быстрорастущих розничных банков в стране. В среднем активы росли на 26% последние 5 лет. +35% в 2023 году.

Помимо доходной части, МТС банк за последние 5 лет сделал существенный прогресс в части оптимизации расходов.

Соотношение расходов к операционным доходам (без учета резервов) снизилась в 2 раза. 31,2% — это один из самых низких показателей в отрасли!

Капитал банка вырос до 76,3 млрд рублей (+19%). Рентабельность капитала составила 19,1% (без учета субординированной задолженности) — хороший уровень для возможностей дальнейшего роста активов.

Что в итоге?

• Банк отлично отработал 2023 год, кратно увеличил прибыль.

• При этом основной вклад в этот результат внесли не различные переоценки финансовых вложений (их доля минимальная), как у многих представителей сектора. Основа роста — процентные и комиссионные доходы.

• Количество клиентов и выручка на 1 клиента продолжают расти. При этом МТС банк за последние годы кратно улучшил соотношение расходов к операционным доходам. Это соотношение одно из самых низких в секторе.

• Банк показывает хорошую рентабельность капитала (19% и растет в активах (+35% и  +26% в среднем за последние 5 лет).

• Ждем информации об IPO и запасаемся кэшем для возможного участия!