Как коррупция привела к краху Silicon Valley Bank?

Глава Минфина США Йеллен в 2017 году обещала, что при её жизни не будет больше финансовых кризисов.

😴 Давайте Евген расскажет сказку на ночь, как коррупция и политика повлияли на сегодняшний кризис, связанный с крахом Silicon Valley Bank.

🙇‍♂️ Президент Silicon Valley Bank 8 лет назад лично потребовал от Конгресса уменьшить контроль над его финансовым учреждением, сославшись на «низкий уровень риска деятельности и бизнес-модели», согласно федеральным документам. Три года спустя после того, как банк потратил более полумиллиона долларов на федеральное лоббирование, законодатели согласились. Законопроект поддержали в Сенате 50 республиканцев и 17 демократов, а потом его благополучно подписал Дональд Трамп.

🧏🏻‍♂️ А что за законопроект?

Очень просто говоря, то законопроект позволяет банкам со средствами до ± $250 млрд уйти от частых и подробных анализов, которые проводят регулирующие органы, то есть от частых стресс-тестов. И сэкономить на этом.

Таким образом, правительство США выпустила джинна из бутылки, то есть двухуровневую систему банков в США. На первом уровне банки надёжные и будут жить вечно, а на втором уровне — Silicon Valley Bank и Silvergate, то есть банки, где депозиты клиентов не защищены. Если население США об этом прочухает, то зачем вообще нужны банки второго уровня?

После краха Silicon Valley Bank банковское регулирование, естественно, пересмотрят, и в США сократится ещё сильнее денежная ликвидность, так как если удастся избежать набега вкладчиков, то возвращение стресс-тестов не позволит больше мелким и средним банкам нормально работать, если те не поправят баланс. Получается, нагрузка на крупные банки возрастёт и крупные могут приблизиться к исчерпанию достаточности капитала.

🤔 И тут два варианта:

▪️ Либо ФРС продолжает борьбу с инфляций и тогда будет риск коллапса ликвидности. Или лайт-вариант, рецессия или депрессия экономики, но инфляция будет побеждена, но всё будет на грани и банкам всё равно снизят норму обеспечения.

▪️ Либо пора сейчас завязывать с жёсткой политикой, но тогда инфляция и социальная нестабильность, рост инфляционных ожиданий и более глобальный ужас.

🙊 Если набег на банки случится, то для Йеллен лучше бы этот заголовок (ссылка на статью в ТГ) Евген вам не показывал.