Подскажите по расчёту ОФЗ, пожалуйста

20 марта 2022, 15:49
|
d3vSDK

Коллеги, привет. Подскажите, пожалуйста.

Я что-то неправильно считаю, но не могу понять, где делаю ошибку.

Дано:
ОФЗ 26234
Номинал 1000р.
Приносит денег в год: «полугодовой» купон 22,44р * 2 = 44,88р. за год.
В терминале горит текущая доходность 13,5%. Получается 44,8р / 13,5 * 100 = 332р. То есть, чтобы давать 13,5% в год, бумага должна быть куплена за 332р.

Так почему же в терминале и в скринерах на неё цена последней сделки 77,5?

обсудить на форуме:
ОФЗ облигации

Ключевые слова:
офз

792 | ★2

11 комментариев

Если бумага будет куплена за 332, она принесет 300 с лишним процентов (лень считать). Конечно, этот процент будет уменьшаться, чем больше лет до погашения, а ваша пропорция в корне неверна, вы считаете вообще не так и не то

profynn

20 марта 2022, 15:55
Ответить

profynn, еще и минусуют, матИматики, ты господин минусатор лучше приди и скажи, что я неправильно написал?

profynn

20 марта 2022, 15:58
Ответить

Калькулятор www.moex.com/ru/bondization/calc

Κонстантин Αксенов

20 марта 2022, 16:05
Ответить

У вас дисконт по цене облигации это тоже доход, ведь погашение будет по 1000руб. Учитывайте.

не модный

20 марта 2022, 16:07
Ответить

Вы разницу к номиналу на момент погашения не учитываете?

Номинал 1000
Последняя цена 775
Дельта к номиналу: 225
Купонов за период: 157.8
Относите на срок дюрации + учёт нкд и получите доходность на текущих.

П. С.
При цене покупки в 332 рубля, ваша доходность к погашению составит 75% годовых. А за срок дюрации больше 3х концов. Вы не верно считаете просто.

Не дадут вам эту бумагу и близко по таким) а жаль.

DAMAN

20 марта 2022, 16:08
Ответить

DAMAN, за сколько дадут, думаете?

Samtakoy Samtokoich

20 марта 2022, 20:36
Ответить

Samtakoy Samtokoich, процентов 20%.

На открытии и на выходе нерезов и воле может полетать и давать в моменте 30% и надеюсь выше. Цб выгодно скупить свой же долг ниже, им же самим себе купоны и Номинал платить не надо будет.

По крайней мере надеюсь

DAMAN