ФР МБ: итоги ноября и портфель на декабрь

Продолжаю публикацию своих ежемесячных результатов и портфелей на следующий месяц (начало здесь: smart-lab.ru/blog/412664.php, результаты октября: smart-lab.ru/blog/502573.php).

Вот как вел бы себя портфель, рекомендованный на ноябрь:


Модель показала за месяц результат -0.3%, при том что индекс ММВБ прибавил 1.7% (на реальном счете результаты чуть хуже, поскольку я торгую несколько другой набор тикеров). Такой слабый перформанс объясняется, видимо, тем, что в ноябре произошел разворот рынка, и «выстрелили» тикеры, больше всего упавшие в октябре, а для тренд-фолловинга такая ситуация является неблагоприятной. Кроме того, портфель был сильно загружен нефтяниками, что на фоне сильного падения нефти в прошедшем месяце и дало сильно отрицательный вклад.

С начала года заработано 12.3% с максимальной просадкой 6.4%, это лучше индекса по доходности на риск (ММВБ с начала года показал +13.4% с макс. просадкой 11.2%), однако после ноября модель проигрывает ММВБ по доходности. Тем не менее, с точки зрения философии «главное — не потерять» — результат для меня приемлемый, хоть и хуже годового таргета 20%.

НА ПОКУПКУ: POLY, PLZL, NMTP, AGRO, GMKN, RTKM, RASP, GAZP, NVTK, AFLT, IRAO, FIVE, DSKY, RSTI, FXGD
НА ПРОДАЖУ: LKOH, SIBN, SNGSP, UPRO
ДЕРЖАТЬ: TRNFP, PIKK