Блог им. elliotwaveorg
20.07.Пара преодолела 63.6 и находится на стадии формирования импульса. Основной сценарий предполагает ещё подразделение 4-5 , альтернативный – пять уже идет. В любом случае, наблюдаем за ситуацией и ждем коррекцию движения от 61.65 для покупки. (ссылка)
А 26.07 был дан сигнал на покупку.
Корректируем сценарий по паре, считаем, что импульс уже сформирован и идёт коррекция. Ожидаем небольшое снижение к указанным уровням, с которых можно покупать со стопом 61.66. Рост подтвердит движение выше 63.55 (ссылка).
Как видим, развитие волновой структуры не составляло особой трудности для интерпретации: импульс и цели коррекции выполнены достаточно чётко.
Рассмотрев то что было перейдём к тому, что будет. Уже сейчас можно достаточно конкретно определить среднесрочный сценарий .
Считаем, что указанный на графике вариант развития является основным. В первую это касается направления движения, т.к. конечные цели, пусть и незначительно, будут корректироваться. Тем не менее отметим, что после небольшого роста, для рубля настанет достаточно существенная передышка с первыми целями 61 – 62.5 и второй (альтернативной) 58.5. Первый вариант выглядит куда более предпочтительным, да и четвёрка предыдущей размерности находится в этом диапазоне. Вероятно, это движение будет последним шансом “для сомневающихся”.
Теперь немного о “фундаментальных факторах”. Сейчас, каждый эксперт назовет причину обвала – санкции. Но если разбираться: как связан с рублём запрет на поставки товаров и технологий, имеющих отношение к национальной безопасности. Это как-то влияет на финансовые потоки? Санкции подобного уровня вводились и раньше, и угрозы запрета инвестиций в гос. долг были, и что? Если просто сказать, что с апреля (после движения на 65) формируется явно коррекционная модель и должен быть выход из неё, то в это никто не поверит: что за чушь, ведь там на верху всё решают, а ТА вместе с Эллиоттом просто “циферьки” расставить.
Ещё зимой этого года, мы говорили о том, что должен прилететь “чёрный лебедь” с рынка долга развивающихся стран. В нашем случае проявился ростом CDS.
А с увеличением рисков и параллельном снижении аппетита к нему, идёт достаточно серьёзный отток нерезидентов из гос. долга., что хорошо видно по индексу RGBI.
Ну и напоследок вспомним, как мы рассматривали структуру участников рынка ОФЗ, где отмечалась активизация неких прочих. Всё оказалось достаточно просто : НПФ заместили иностранцев в ОФЗ (https://www.kommersant.ru/doc/3708901) . Это значит “нерезам” дали выйти сухими из воды, т.к. просто выкупили бумаги. Ответ на вопрос: “за чей счёт”, достаточно понятен.
Более подробно: ELLIOTWAVE.ORG