SPY и UVXY
На текущий момент сильная есть расскорреляция SPY и UVXY. Волатильность прайсится выше, чем обычно -> большой спрос на хедж, поэтому есть большая вероятность открытия в понедельник с большим гэп дауном.
Спай падает на 0,2%, UVXY +17%. В среднем соотношение примерно 1/7-1/12. сейчас 1/30 примерно.
как то так
А экспира близко.
Навеяло.
«ФЕНЯ (жарг.) — блатной, воровской язык. Искусственно создан преступным сообществом(трейдеров) для общения между своими представителями.
Законопослушным гражданам(лохам) непонятен. Используется маргинальными элементами(куклами, аналитегами) для сохранения тайны своих криминальных планов...»
Словарь Грума-Гржимайло.
неверно, путаете причину со следствием, имхо. продавцы не готовы продавать дешево __помня__ недавний гепдаун. а не __ожидая__ его!
На рынке после провала резкого привалировала паника, это видно по соотношению коллов к путам
дошли до 1.2 на таких уровнях рынок перекашивает в сторону продавцов. Иными словами продавцов очень много, контрактов закупили на продажу очень много, но чтоб рынок толкнуть вниз нужно чтоб пришли новые продавцы или начали закрывать покупки, но в таких ожиданиях как сейчас что вероятней всего на мой взгляд.
Аргументы:
1. Китай сформировал дно, Шангхай идет к 23 000
2. Нефть именно на этом и отскочила.
3. Успокоение пришло из Китая, от туда же придет по новой волна продаж.
4. На следующей неделе ожидаются показатели с рынка труда, где ожидается снижение безработицы и высокие показатели с рынка труда, что будет оказывать давление на долговые рынки и поддерживать рискованные операции.
как итог: существенную разбалансировку которая наблюдается в отношении покупателей и продавцов скорей всего будем корретироваьт именно в следствии закрытия части контрактов на покупку путов, что уже в начале недели выльется в резкое снижение краткосрочного VIX, среднесрочный и долгосрочный скорей всего окажутся под не столь существенным давлениме.