Мой портфель облигаций на 24 марта. Что изменилось за месяц?

Основные моменты:

1. Доля облигаций в марте увеличилась с 41,5 до 44%, акций уменьшилась с 56,5 до 55%, ₽ 1%. Еще есть золото (фонд GOLD), но доля маленькая. Целевое значение на этот год следующее: акции 55%, облигации 43%, золото 2%.

2. Облигаций сейчас 47 выпусков (как и было в феврале). В планах сократить количество выпусков до 35.

3. В марте продал выпуски Контрол лизинг 1Р1, МВ Финанс 1Р4 (снизил риск-профиль, у Контрол лизинга по отчётности резкое снижение прибыли и рост долгов, к МВ Финанс скоро оферта). Также погасится выпуск Глоракса 1Р1. Облигации с постоянным купоном за последние 3 месяца выросли в цене. Стоит обратить внимание, что облигации с постоянным купоном торгуются по доходности к погашению, поэтому при их снижении доходности, можно заменить такие выпуски на более доходные.

4. Купил облигации ИЭК Холдинг 1Р3 (купон 23,75%), Селигдар 1Р2 (купон 24%), ЮГК 1Р4USD (купон 10,6%).

5. Итого по видам облигаций:
— облигаций с постоянным купоном 63,9%;
— облигации с плавающим купоном — флоатеров 32%;
— валютные 4,1%.

Доля флоатеров снизилась. По плану была увеличена позиция облигаций с постоянным купоном, т.к. флоатеров много.

Есть ощущение что ключевую ставку могут больше не повысить, 21 марта ее опять оставили без изменений, ближайшее заседание ЦБ 25 апреля.

6. Основу облигационной части составляют муниципальные облигации и корпоративные выпуски с погашением до 2 лет (Амурская область, Томск, Позитив, ИЭК Холдинг, ЛСР, Селектел, Селигдар, Интерлизинг), есть короткие (Вуш, Евротранс, ЭТС, МВ Финанс, КАМАЗ), небольшая доля длинных ОФЗ 26241 и ОФЗ 26244.

Вот все выпуски с указанием даты погашения, величины купона, офертой, текущей доходности и рейтинга эмитента.

7. Купоны приходят почти каждый будний день. Основная задача — наращивать их объем и реинвестировать. В планах увеличить долю длинных ОФЗ.

8. Компании продолжают активно выходить на рынок первичных размещений, постараюсь сделать обзоры на наиболее интересные выпуски.

Подписывайтесь на мой телеграм-канал, в нем:
— делаю обзоры на ценные бумаги,
— показываю свой путь к доходу с дивидендов и купонов.