Прошёл квест «найди информацию о кодах недельных опционов на сайте биржи»

Нужна подсказка по валютному рынку.
Купленные (или проданные) сегодня вечером USDRUB_TOM по курсу T превратятся в USDRUB_TOD в среду с утра? и какая учетная цена будет у позиции?

● Давно было интересно, присутствует ли ЦБ вечером на TOM? Не первый раз обновляем хаи корзины вечером.
● Порадовало, что заметка про коллы Si оказалась настолько интересной, что коллега Василий Олейник почти дословно скопировал её в свой обзор. Был приятно удивлён, что он разделяет и мои мысли о существовании некого критического для гос.бюджета уровня стоимости нефти в рублевом выражении (о чем я писал ранее). Более того, даже взгляды на цифру совпали, однако, к сожалению, Василий не ответил как он её прикинул. Было бы интересно сравнить на какие показатели мы ориентировались, т.к. гос.бюджет у нас довольно мутный.
● Тем не менее, на текущий момент брент/рубль отжался лоев и вернулся вернулся в «комфортную» для бюджета зону 3600-3900.
● Если в пятницу будут сняты страхи изменения курсовой политики ЦБ, то вполне можем увидеть коррекцию доллар/рубля. 
● Возможно, именно на это сегодня поставил 3 млн. рублей покупатель «лотереек» — 25 тыс. путов Si 41500.


( Читать дальше )

Что-то никто не пишет про опционы..

22.10-24.10 открытые позиции у юриков по колл-опционам Si увеличились с 140 тыс. до 1.07 млн.

Это рекорд по динамике и абс.объёму открытых позиций в опционах Si.



( Читать дальше )

Зашёл тут разговор о том, каким образом могут располагаться относительно друг друга кривые IV серий с разной датой экспирации (ближние и дальние).
Предлагаю небольшой мысленный эксперимент.
Есть три опционные серии, с экспирациями в (Т+0.33 года), (Т+0.66 года) и (Т+1 год). Торговля ведется неприрывно 24 часа в сутки с примерно одинаковой интенсивностью (т.е. «правильное» торговое время нам не понадобится, сойдет календарное).
Задача — оценить справедливую центральную IV для серий на момент Т.  Только центральную, т.к. с кривыми речь зашла бы о распределениях и мы бы ушли в глухую математическую тайгу.

Вспомним, что «подразумеваемая волатильность» на то и «подразумеваемая», что подразумевает/предполагает «какое количество» волатильности будет реализовано (до экспирации). Грубо говоря, «сколько цена надергается» до момента экспирации. Ожидания могут быть разные и меняться во времени.

( Читать дальше )

Наверное, достал тут всех с улыбкой:) но всё-таки визуализация, которая наглядно передаёт характер проблемы с болтанкой улыбки (см. понедельник 17.02 первая половина дня):

Пока без комментиариев… обсудить можно здесь.
Время в скайпе мск+3.


( Читать дальше )

Опрос к теме "Снова глюки на биржевой кривой"