Облигации Самолет
| Имя | Лет до погаш. |
Доходн | Цена | Купон, руб | НКД, руб | Дата купона | Оферта |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Самолет 01 | 1.9 | 45.9% | 92.23 | 39.89 | 21.04 | 2025-01-31 | 2025-05-07 |
| Самолет1P4 | 4.0 | 29.9% | 98.13 | 47.37 | 0 | 2024-12-19 | 2024-09-24 |
| Самолет1P5 | 4.6 | 48.3% | 93.45 | 54.85 | 26.52 | 2025-02-04 | 2024-11-08 |
| Самолет1P6 | 4.6 | 48.3% | 87.27 | 43.63 | 20.62 | 2025-02-05 | 2025-08-11 |
| СамолетP11 | 3.2 | 57.9% | 94.93 | 63.33 | 44.54 | 2025-02-11 | 2025-02-14 |
| СамолетP12 | 0.6 | 44.0% | 87.95 | 33.03 | 25.05 | 2025-01-10 | |
| СамолетP13 | 2.1 | 80.8% | 63.47 | 12.12 | 5.66 | 2025-01-04 | |
| СамолетP14 | 2.6 | 0.0% | 64.91 | 0 | 9.76 | 2025-01-03 | |
| СамолетP15 | 2.6 | 50.4% | 74.31 | 16.03 | 3.74 | 2025-01-11 |
Финаме
БКС Мир Инвестиций-
Гражданин, По закону о РЦБ не имеют права с рынка выкупать, так как обязаны выкупать у всех по единой цене, а с рынка выкупать по единой цен...
Mediaholder, а через третьих лиц вполне возможно ведь? Есть что-то в законах про такой вариант?
⚡Самолёт досрочно выкупает свои облигации
Норм идея, купить с дисконтом 40% и потом себе же погасить 😁Авто-репост. Читать в блоге >>>
Коплю на мечту🎩,
ТАК ЭТО ЧИТЕРСТВО!
Гражданин, По закону о РЦБ не имеют права с рынка выкупать, так как обязаны выкупать у всех по единой цене, а с рынка выкупать по единой цен...
Mediaholder, Спасибо. Меня интересовало потому что, сегодняшняя новость на обратный выкуп акций. И о том, что они возможно уже выкупили их… Значит они не ВЫкупают, а ПОкупают. Так?А по условиям размещения, они имеют право совершать обратный выкуп до конца срока?
Гражданин, По закону о РЦБ не имеют права с рынка выкупать, так как обязаны выкупать у всех по единой цене, а с рынка выкупать по единой цене не получится. Эмитент гарантирует одинаковый объем прав всем владельцам облигаций. Выкуп по разным рыночным ценам это нарушение закона о РЦБ. Могут оферту предложить с единой ценой выкупа.- ⚡Самолёт досрочно выкупает свои облигации
Норм идея, купить с дисконтом 40% и потом себе же погасить 😁
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Самолёт: что сказал менеджмент?
И снова многострадальный Самолёт. Компания на днях провела День Инвестора, где менеджмент рассказал о ситуации вокруг компании.
У меня сложилось двоякое впечатление о событии. С одной стороны, круто, что компания не оставляет инвесторов и комментирует все слухи о себе. С другой стороны, не убедили. Давайте посмотрим, что там.
1. Менеджмент довольно подробно разъяснил ситуацию с долгом, который состоит из трёх главных составляющих: займы в банках, счета-эскроу и заимствования на долговом рынке (облигации). 20% долга составляют как раз кредиты и облигации, обеспеченные ликвидными активами (в первую очередь – земельным банком).
Текущий показатель чистый долг / EBITDA – 1,3. Если считать со счетами-эскроу, то там гораздо выше (больше 2), но считать так не совсем корректно. Под конец 2025 года Самолёт планирует снизить этот показатель до 1. Как – не совсем понятно.
2. В феврале 2025 года наступает оферта по облигационному выпуску на 20 млрд рублей. Компания намерена вместо выкупа облигаций предложить более привлекательный купон, сравнимый по ставкам по депозитам. Если облигационеров это не устроит – то выпуск погасят: денег на счетах компании хватает.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
🏘️ САМОЛЁТ: Как выжить, когда люди перестали брать ипотеку? Антиутопия девелопера
Продажи жилья падают, долги растут, а ипотечная ставка бьет рекорды. Сможет ли девелопер выжить в таких условиях, или нас ждёт новое дно? Смотрим..
Новый выпуск подкаста от инвест-канала «Fond&Flow»
Написал для вас пост — "как защититься от повышения ключевой ставки", а также разобрал самые глупые ошибки, которые совершают в период кризиса в России. Все идеи на канале, подпишись чтобы не пропустить ничего интересного! У нас уютно❤️
🎲#32. Под ребрами...
Стало интересно, как поживают самые популярные застройщики России. Впрочем, ещё держаться..
В "новых" условиях компаниям вроде Самолёта приходится пересматривать планы и стратегии: что строить, для кого и зачем? Вопрос не в том, как развиваться, а в том, как не утонуть в долгах, падающем спросе и стереотипах о «перегретом рынке»
Что в данный период происходит с компанией❓
Самолёт завершает 2024 год на удивление не так плохо, как предполагалось: продажи около 1 млн кв. м жилья. Это уровень прошлого года, несмотря на общий спад на 15–20% в Московском регионе. В денежном эквиваленте роста нет, обычная стагнация. А вот метраж, увы и ах, немного просел, и это, конечно, достаточно плохо. Компания вынуждена жертвовать объёмами, чтобы хоть как-то сохранить показатели.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Самолет стал лидером по количеству регионов присутствия с комплексной застройкой территории (КРТ)Друзья, привет!
🚀 Самолет снова первый: стали лидерами по количеству регионов присутствия с комплексной застройкой территории (КРТ). Проекты с комплексной застройкой реализуются уже в 6 регионах страны: Санкт-Петербург, Ленинградская область, Приморский край, Сахалинская область, Мурманская область и Забайкальский край. Общий объем строительства 543,6 тыс. кв. м жилья или 47 домов.
Почему это важно инвесторам❓
🔑 Как и говорили ранее, региональная экспансия – один из наших пунктов при реализации стратегии компании. Мы выходим в перспективные регионы и локации с точки зрения спроса и реализуем интересные проекты. На недавнем BigDay мы озвучили, что планируем усилить свою географическую диверсификацию и уверенно двигаемся к этой цели.
С полным списком рейтинга Единого Ресурса Застройщиков можно ознакомиться по ссылке. (https://profi.erzrf.ru/example/%D0%A2%D0%9E%D0%A0_KRT_region/)
Авто-репост. Читать в блоге >>>
🏗 Самолет (SMLT) | Итоги дня инвестора. Сможет ли компания пройти волну оферт по облигациям в 2025?
▫️ Капитализация: 51,3 млрд ₽ / 832,5₽ за акцию
▫️ Новые продажи ТТМ: 1618 тыс. кв. м
▫️ Новые продажи в денежном выражении ТТМ: 331,7 млрд рублей
▫️ fwd дивиденд 2024: 0%
👉 Операционные результаты отдельно за 3кв2024:
▫️Объём продаж (в кв. м): 233,9 тыс. кв. м. (-45% г/г)
▫️Объём продаж (денежный): 50,2 млрд ₽ (-37% г/г)
▫️Кол-во заключенных контрактов: 6,8 тыс. штук (-40% г/г)
▫️Доля ипотеки: 74% (против 88% годом ранее)
▫️Средняя цена за квадратный метр: 212,4 т.р. (+13% г/г)
✅ В 2024г продажи компании составят порядка 1,3 млн кв. м, т. е. примерно на 17% ниже результатов 2023г. В следующем году прогнозируются сопоставимые продажи, что позитивно на фоне падающего рынка (только не факт что прогноз действительно реализуется). Объём строительства наращивать не планируется.
✅ Менеджмент уверяет, что в текущих условиях потребности в дополнительной эмиссии нет, компания вполне справляется с обслуживанием долга и не нуждается в дополнительной ликвидности ликвидности.
❌ В феврале компанию ожидает оферта по облигация на 20 млрд рублей + оферта на 22,5 млрд в мае следующего года. Сейчас на счетах компании чуть больше 30 млрд рублей, чего должно хватить на обслуживание долга (с учетом ближайших поступлений) + не факт, что все облигации будут предъявлены к погашению.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
«Самолет» терпит крушениеЗатяжное падение на Российском фондовом рынке может закончится в марте 2025 года. Тогда же случится разворот ДКП, с...
RoManHD512, а ем тебе не ипотека? Новая. Для поддержки штанов как раз.
Рухнет стройка потянет за собой. И остальных застройщиков.
Так же часть людей останутся без жилья и денег. ТАк как не все видно понимаю работу экскроу.
Ну и главное а смысл банкротится если у тебя на экроу 420 + ярдов. Или строители строят на один день?
"Самолет" терпит крушение
Затяжное падение на Российском фондовом рынке может закончится в марте 2025 года. Тогда же случится разворот ДКП, с пиковых значений по ставке ЦБ в 25%. Сигналом к окончанию периода рецессии должен стать каскад банкротств некоторых компаний. Явно принято решение пустить под нож некоторых экономических агентов ради сохранения устойчивости все системы. И рыночным механизмом и обстоятельствами текущего времени выбор пал именно на сектор застройщиков — в частности компанию Самолет.
Сектор, переживавший период бурного роста в 2021-2023 годах на дешевых кредитах и льготной ипотеке с апреля 2024 года терпит крушение во главе со своим флагманом компанией Самолет.
Если смотреть на прямой как палка график падения стоимости их акций и уже 40% доходности во флоатере при ставке 21%, диагноз для данного экономического агента уже очевиден, и конечная точна отсчета — март 2025 года, когда все решится. Выжить ещё 2 квартала при ставке 23-25% компания Самолет в рыночной ситуации не сможет.
Остается вопрос будут ли спасать ключевую для всего сектора компанию ценой дальнейшего разгона инфляции и дальнейшего ужесточения ДКУ для всех остальных, тогда уже придется собирать заново по по кусочкам не один «Самолет».
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Самолёт. День инвестора.
💡Итоги:
— Объем ввода по итогам 2024 года составит около 1,6 млн кв. м. В 2025 – не ниже, чем в 2024 году. Сомнительно конечно, но допустим.
— Доля контрактов с участием ипотеки — 74%;
— Продажи в столичном регионе за 11 месяцев составили 1 млн кв.м. (+4% год к году).
— По итогам 11 месяцев этого года продажи «Самолета» составили 1,192 млн кв.м на 258,3 млрд рублей.
— Средняя цена за кв.м. — 213,6 тыс. руб. (+16% год к году).
— Остатки на счетах составляют 30 млрд руб., ставка по долговому портфелю 12 процентов. Это все хорошо, но в 2025 году нужно будет рефинансировать по текущей ставке. Может быть больно.
— Уровень долговой нагрузки (чистый долг/EBITDA) составляет 1,3x. Это видимо с учетом эскроу-счетов. В 2025 году снижение может быть до 1. Ребята «творчески» подходят к оценке своих долгов.
— В капитал вошли два значимых акционера с пакетами 2-5%, их имена пока не раскрывают.
— Обновление дивидендной политики произойдет к середине 2025 года. О каких дивидендам речь вообще может идти?)
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Итоги Big Day 2024
Друзья, привет!
Делимся самым важным со вчерашнего Big Day!
Даже с учетом текущего макроконтекста мы показали результаты лучше рынка и позитивно смотрим в будущее. Настало время подвести предварительные итоги:🚀 Лучше рынка проходим этот год по динамике продаж год к году и наращивали долю в портфеле более маржинальных продуктов — за 11м2024 мы продали в Московском регионе ~1 млн кв. м. за счет новых проектов, в то время как продажи на рынке жилья в Московском регионе упали на 17% г/г до ~5 млн кв. м.
🚀 По итогам 2024 года мы введем 1,6 млн кв. м. жилья — наибольшее значение среди всех российских девелоперов.
🚀 Вышли в новые регионы: Чита, Сахалин, Мурманск, Казань, Ростов-на-Дону – региональная экспансия продолжается.
Немного о рынке:
✅ Ожидаем, что объем продаж в 2025 году останется стабильным с учетом макро, при этом цены будут расти.
✅ Среди трендов нашего рынка наблюдаем сохраняющуюся потребность в новом жилье и снижение доли нераспроданных квартир в Московском регионе.
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
ГК Самолет – свежий взгляд на их акции и бонды после Big Day-2024
Общий посыл на мероприятии был такой, что на рынке, конечно, все плохо, но у нас получше, и ситуацию держим под контролем. Главное:
🔹 Показали операционные результаты за 11 месяцев 2024. Совокупный объем продаж +4% г/г
– Прямо сейчас это считаю, что приемлемо. Мы видели резкое снижение в 3 квартале, и теперь ситуация как будто стабилизировалась. Стабилизировалась она в районе -50% к прошлогодним результатам 2 полугодия, хорошего тут мало, но это лучше, чем если бы падение в % продолжилось бы дальше
🔹На 2025 год по рынку прогнозируют снижение объема продаж на ~11% к 2024, с ростом цен на ~4,5%. Себя видят чуть лучше рынка и объем продаж хотят удержать на уровне 2024
🔹Объем строительства при этом замедлится и тоже останется на уровне 2024 года
💰Уровень долговой нагрузки считают «комфортным», планируют его снижать в течение 2025 года с нынешних долг/EBITDA 1.3х до 1х
– На долговые коэффициенты смотреть не нужно, они их очень творчески подают. Долг/EBITDA с учетом проектного финансирования и превышения остатков на эскроу им можно насчитать в районе 6-7х, но такт тоже не совсем показательно будет, т.к. не транслирует льготные ставки по ПФ
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Девелопер Самолет хочет предложить привлекательный купон в рамках оферты по бондам — РИА Недвижимость
Девелопер «Самолет» рассказал о планах по прохождению предстоящей в феврале 2025 года оферты по облигациям на 20 миллиардов рублей — компания предложит инвесторам вместо погашения облигаций более привлекательный купон, заявил РИА Недвижимость IR-директор компании Никита Мороз.
Он уточнил, что в феврале компании предстоит пройти оферту по выпуску бондов на 20 миллиардов рублей.
«Базово мы планируем предложить инвесторам вместо погашения облигаций более привлекательный купон, сравнимый со ставками по депозитам», – пояснил Мороз.
При этом, подчеркнул он, в случае, если держателей облигаций не устроит это предложение, деньги на погашение бондов у «Самолета» есть.
«Объем денежных средств на счетах составляет более 30 миллиардов рублей», – сказал IR-директор застройщика.
1prime.ru/20241212/samolet-853531055.html
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Как будто ✈️Самолет упал на 📺М.ВидеоОбновляем рейтинг самых доходных 🐟флоатеров
Другие наши подборки:
👵Портфельбабулии 👶внучков (с офертами)
🤝Присоединяйся ксообществу Кот.Финанс --
Простите нас за картинку, нопохоже, это 2 самых пострадавших флоатера на рынке. Ирония в том, что флоатерыпо своей природе защищают от изменения ключевой ставки (т.к. в них вшитмеханизм изменения купона вслед за ключевой), но при этом, фикс-выпуски этихэмитентов чувствую себя неплохо.
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Big Day состоится уже в этот четверг!
Друзья, всем привет!
⚡️Уже совсем скоро: наш ежегодный Big Day состоится уже в этот четверг!
Напомним, что на мероприятии наш CEO Анна Акиньшина и топ-менеджмент затронут и обсудят главные темы для инвесторов на данный момент, а именно:
🌟 Предварительные итоги 2024 года
🌟 Перспективы рынка жилья
🌟 Стратегия развития компании и точки роста в 2025 году
🌟 Новые проекты, продукты и услугиТакже во время Q&A-сессии ответим на все дополнительные вопросы от инвестиционного сообщества.
🔥 Уверены, вы получите ответы на многие волнующие вас вопросы!
$SMLT #Самолет
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Продолжаем вести диалог на Cbonds
Друзья, привет!
Продолжаем вести диалог: сегодня наш директор по корпоративным финансам Андрей Давыдов примет участие в XXII Российском облигационном конгрессе информационного холдинга Cbonds.
В деловой программе форума при участии представителей Банка России, Московской Биржи, организаторов размещений, эмитентов, будут обсуждаться вызовы, стоящие перед ДКП в текущих условиях, экономика России: развилка — 2025, а также пройдут секции «Рынок корпоративных облигаций в России: итоги года и перспективы развития», «Портфельное управление: адаптация к макроэкономическим условиям» и другие.
🌟 Будем рады встретиться с участниками форума, обсудить девелоперский бизнес и ответить на вопросы.
Место проведения: Гостиница Московские Ворота, г.Санкт-Петербург, Московский пр., д. 97, лит. А
$SMLT #Самолет
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Самолет
В ПАО «ГК «Самолет» входит ряд ведущих российских девелоперских компаний полного цикла, реализующих масштабные объекты недвижимости.
