Блог им. asfa

ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?

    • 10 января 2021, 20:32
    • |
    • asfa
  • Еще


 «НОВИЧОК» НОВИЧКАМ

Все начинают с покупки опционов.
Правда прибыли всё нет и нет. Иногда кому-то везет, но редко и немного.
Поэтому логично со временем все переходят на продажу опционов.
Прибыль некоторое время делает кап-кап, но потом «грузовик переезжает ваш Матис»...
И вы начинаете искренне молиться и обещать Богу больше не продавать опционы. Никогда.
Кино (1 мин.):




 СТАРИЧКАМ

Просьба высказаться, желательно по пунктам ниже. А то ставите плюсики, сохраняете у себя, но конструктивного диалога нету...



 Si

Ничего интересного на опционах не происходит, кроме как в Si.

Пытаюсь понять, что происходит. Нахожу «крупные сделки».
См. на Открытый интерес (ОИ), применяю к нему фильтры:
1. ОИ > 5000, 
2. за время жизни контракта была 1+ крупная сделка.
3. повышенная активность на некруглых страйках: ХХ250 и ХХ750.
4. не см. круглые страйки, если не было ничего интересного. Пример:
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?

Это январский (месячный) 90000 CALL. ОИ монотонно растёт, цены «бросовые», объёмы небольшие. Здесь народ тупо тарит лотерейки, ничего интересного нет.


Выделил несколько страйков, заслуживающих внимание. 


 ЯНВАРЬ

1. OTM PUT 68 (код Si068000BM1)
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?

Все сделки прошли 25.12.2020 с 15:01 по 18:41 по ценам 27 и 28 (остальные сделки — мелочь).

Мысля такая: это просто продажа ОТМ пута. Причём продавал со скидкой и спешно. «Странный какой-то»… Возможно это связано с пунктом 2.


2. ITM CALLS, крупные сделки в диапазоне 68-70

Об это ещё говорил коллега «Андрей К» тут: https://smart-lab.ru/blog/666576.php
Его наблюдения, что Si повезут вниз к экспирации именно из-за этого крупного покупателя. Поглядим, осталось недолго.

Si068000BA1  Все сделки 25-30.12.2020
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?

Si068750BA1  Все сделки 24.12.2020
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?

Si069000BA1  Сделки 24-25.12.2020 и одна вечером 30.12.2020 (добрал). Остальное — мелочь.
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?

Si069500BA1  Все сделки 21-24.12.2020
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?

Si070000BA1  Сделки 22-25.12.2020. Остальное — мелочь.
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?

Мысля: нет сомнений, что это один участник. Что он хочет? Просто заработать на коллах? В 2015, 2016 и в 2020гг. эта стратегия дала плюс, в др. годы минус...


 ФЕВРАЛЬ

Пока пусто


 МАРТ

3. OTM PUT 65 (код Si065000BO1)
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?

Мысля: это просто продажа ОТМ пута. Народ уверен, что до 65 за 2 месяца не доедет и продаёт неспешно.


4. 80.5 CALL (код Si080500BC1)
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?
Крупная сделка на ((21416-3514)/2=) 8951к прошла 29.10.2020 в 17:19. Скромный парень решил не отсвечивать в стакане (нет данных ни по объёму, ни по цене). 
А 17.11.2020 в 18:06 прошла неполная обратная сделка на ((20510-10510)/2=) 5000к.

Мысля: или продал у максимума в октябре, часть откупил в ноябре с прибылью, остальное просто висит и временной распад идёт в прибыль.
Или же это была покупка и фиксация убытка по опционам позже, но тогда почему не закрыл всё??


5. 82 колл + 77 колл + 72 пут (коды Si082000BC1  Si077000BC1  Si072000BO1)

Сделки были вне стакана, в одно время и на одинаковый объём 8000к. ОИ потом не менялся значительно. Подробности тут: https://smart-lab.ru/blog/665273.php в разделе:ЧТО ТАМ ИНТЕРЕСНОГО ЕСТЬ ЕЩЁ?


Мысля такая: покупка 72-го пута профинансирована от продажи вертикального колл-спреда 77-82. Картинка такая:
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?
ОПЦИОНЫ Si, ЧТО ПРОИСХОДИТ?



 СЕНТЯБРЬ

Как заметил коллега «kiselev» тут: https://smart-lab.ru/blog/668647.php
крайний верхний страйк всегда жив, пусть это даже некруглый страйк 97250 на сентябре (код Si097250BI1). Удивительно, но там сейчас много заявок и растёт ОИ. 
Но это просто лотерея для покупателя... 



 ВЫВОД:
намёков на инсайд не вижу. Интерес представляет сейчас только пункт 2. Кто что думает?


 ВОПРОС ЗНАТОКАМ СО *:
верую, что Si будет сильно выше, нежели сейчас. Однако надоело тратить деньги на лотереи впустую (покупки deep OTM CALLs).
Что на ваш взгляд стоит сделать оптимально? Как пункт 5, только вверх?


Жду комменты.



 FUN

Кому это неинтересно, вот смехуёчки на выходных:
1. Как падал доллар, 1-й канал version:


2. РБК намекает про бакс и не только:


3. РБК намекает про нефть и не только:
★3
20 комментариев
Все начинают с покупки опционов.
Правда прибыли всё нет и нет. 
Поэтому логично со временем все переходят на продажу опционов.
  но между трезвостью и хмелем есть мгновенье… И жизнь лишь в нем... 
Есть узкий сегмент под названием «Покрытые продажи»… Опционы именно для этого и созданы...

Активный Инвестор, опционы созданы, чтобы инсайдеры могли спекулировать с большим плечом и иметь ограниченный риск. На случай, если их инфа окажется недостоверной или что-то серьёзно изменится.

 

Кстати, с Наступившим и всех благ!

avatar
ch5oh, да, про этот вариант использования я как-то забыл...  
Вангую, вас мехом наружу вывернут...
Не сопротивляйтесь, совместите убыток с удовольствием)
avatar
Покупка для дилетантов
Продажа для профи, но страховой бизнес крайне рискованный,
можно регулировать риск, понижая его
Но там где нет риска — ничего нет
опционы — велосипед
avatar

10-Q, опционы — болид Формулы-1.

 

Без подготовки и хорошей технической команды в боксе ничего удивительного, что многие вылетают с трассы.

avatar
ch5oh, С хорошей командой и подготовкой, доходность равна от 20 до 50 % в год, то же можно делать и на акциях при более низких трудозатратах и квалификации, оно надо себе усложнять жизнь, наверное это для романтиков
avatar

10-Q, 20-50% — это стартовый уровень.

«Заезд для прохождения квалификации.» =)

avatar

Тормоза отличные у мужика. Бабка должна ему в ноги кланяться и молиться за здоровье. =)

 

По сути топика… мне, например, интересно читать Ваши расследования. Но попытка анализировать отдельный опцион в отдельном страйке?.. А если там ещё фьючерс замешан? Или в другой серии идёт неспешная фиксация прибыли маленькими объёмами?..

 

Хотя, конечно, одним махом купить/продать 10к опионов — само по себе круто!

avatar
ch5oh, 
Но попытка анализировать отдельный опцион в отдельном страйке?.. А если там ещё фьючерс замешан? Или в другой серии идёт неспешная фиксация прибыли маленькими объёмами?..

всё так, но как это прикрутить? 
Пока исхожу из ограниченной логики: крупная сделка — вероятный инсайд.  А дальше анализ
avatar
Вам надо подход к анализу докручивать, применять нестандартное мышление, разворачивать его на 180 градусов. За последние 4-6 лет на просторах СЛ я увидел только двоих человек, кто его докрутил: один в наглую спер у меня и выдал за свое, второй сам дошел
avatar
Андрей К, 
применять нестандартное мышление, разворачивать его на 180 градусов.

я понимаю, что инициатор сделки может иметь противоположную позицию или даже кратно большую позицию на ТОМ или на Si. 
Но как это узнать достоверно? 
avatar
asfa, некоторые моменты нужно брать за аксиому. Хорошо конечно, когда аксиома берет не с потолка, а проверенная точными точечными знаниями, но это все приходит со временем. Я очень долго добывал различные моменты в разных беседах
avatar
Про Вольво прикольно!!! Как в том анекдоте, только новое ведро повесил! )
avatar
Его наблюдения, что Si повезут вниз к экспирации именно из-за этого крупного покупателя
Я сказал не совсем так. Я сказал, что именно этот страйк (на самом деле диапазон страйков Si + чуть Ri) не дает отрастать валюте. Сказал я это за неделю до НГ, пока так и не дали отрасти. Но не факт что к 21.01 будем тут

И кстати, я не говорил что это покупатель.
avatar
Андрей К, 
диапазон страйков Si + чуть Ri) не дает отрастать валюте.

по RI особо нет ничего, только 130-й январский, да 120-й мартовский путы.

И кстати, я не говорил что это покупатель.

Вот тогда это ещё интереснее.

Например, продал ITM CALLs на Si + купил путов на RI ?? 
avatar
Опционы это слив у Калсона с айкью выше среднего спросите. А то он стыдливо прячет свой счет, как пингвин)).

А если серьезно Каленкович спустя много  лет признался, что вышел по нулям из опционов
avatar
Дед Панас, 
с айкью выше среднего

думаю, не в IQ дело.

Каленкович спустя много  лет признался, что вышел по нулям из опционов

это известно.
Однако он имел очень хороший профит некоторое время.
avatar
asfa, Клоуна серьезно не воспринимаю


а про Каленковича



 поверьте некоторое время хороший профит имели многие спекулянты.

Но те кто торговал  на свои акции только в лонг, на исторических хаях как минимум при своих и в плюсе от дивидендов
avatar

теги блога asfa

....все тэги



UPDONW