Блог им. dkonst

Кто может пояснить по ГО опционов

чем связано то что
проданные 140 коллы имеют ГО больше чем 135
Кто может пояснить по ГО опционов
    ★1
    61 комментарий
    имеется ввыид у продажа непокрытых опционов 13733 и 13100
    avatar
    Константин Дубровин
    Риск больше.
    avatar
    Александр (GUNFU)
    GUNFU, чем это 140 имеют больший риск чем 135?
    avatar
    Константин Дубровин
    GUNFU, не понял
    у меня то проданные вися как 135 так и 140… и получается у 140 ГО для меня задействовано больше чем для 135, хотя риск выйти в деньги у 135 больше…
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, а тем что их на одну и ту же сумму покупатель может больше купить. Соответственно продавец будет обязан больше поставить БА при исполнении.
    avatar
    Александр (GUNFU)
    sam063rus, я знаю что повысели ГО
    меня интерсует почему го проданных колов 140 выше чем проданных 135, хотя их цена в 3 раза меньше…
    avatar
    Константин Дубровин
    GUNFU, всёравно не понимаю…
    какая разница что может купить а что не может… исходя из такой логики ГО 180 колов ввообще должно быть заоблочное для продавцов ...?
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, практически близком к стоимости базового актива?
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, что тут непонятного? поставь на свои 140 колы продажу по 100000 пунктов и ГО станет меньшье чем у 130.
    avatar
    Александр (GUNFU)
    а где больше то? по 140 ГО 9127, по 135 11999, все ок
    вторая колонка это ГО по синтетике, если чо
    avatar
    hermit
    hermit, БГОП — насколько я понимаю базовое гарантийное обеспечение продавца?
    avatar
    Константин Дубровин
    и еще такой вопрос персчет размеров ГО произойдет завтра в 14-00?
    avatar
    Константин Дубровин
    в спецификации контракта на сайте биржи написано так:
    ГО по непокрытой позиции 11 199,98 (руб./контракт)
    ГО по синтетической позиции 13 100,09 (руб./контракт)
    ГО под покупку опциона 953,33 (руб./контракт)

    как там в квике шифруются эти дела я не знаю, у меня другой терминал
    avatar
    hermit
    спасиб но всеравно не понятно почему 140 больше чем 135… и обьяснение что риски больше пока не удовлетворительно…
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, а ГО для чего тогда повышают на праздники, если дело вовсе не в рисках?
    avatar
    Александр (GUNFU)
    Konstantin, синтетика проданный колл = проданный фуч + проданный пут. 135 пут и 140 пут имеют примерно одинаковое ГО в силу того, что оба глубоко в деньгах, поэтому синтетика по ним так стоит. Вообще, ГО на опционах тема мутная, ибо биржа считает его ХЗ как
    avatar
    hermit
    +1
    hermit, про путы — понятно… тут то тема про проданные колы… они внеденег и имеют только временную стоимость…
    avatar
    Константин Дубровин
    +1
    hermit, но вопрос то как я понял, какое ГО для непокрытых проданных колов? а там все ок, ГО на 135 больше, чем на 140
    avatar
    hermit
    проще всего посмотреть формулу ценообразования го )
    avatar
    Айкен Флаев
    Айкен Флаев, это секретная формула биржи, они ее прячут, редиски )
    avatar
    hermit
    hermit, чё правда?
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, да, кроме шуток. методика расчета ГО является ноу-хай биржи, они ее не раскрывают
    avatar
    hermit
    hermit, прикольно и что еще никто не разгадал формулу ....? ))
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, на option.ru че-то свое придумали, точность 5% гарантируют ) вроде бы еще можно у биржи лицензировать ПО для вычисления текущего ГО, я не сильно углублялся в эту тему
    avatar
    hermit
    Айкен Флаев, формулы то что для 135 что для 140 одинаковы… тут выдимо какой то перекос в моменте…
    avatar
    Константин Дубровин
    GUNFU, что б уменьшить риски
    но вы ж понимаете что если цена скоканет и 140 колы окажутся в днегах… то 135 окажутся глубоко в деньгах…
    так что на 135 риск всёравно больше
    avatar
    Константин Дубровин
    Кonstantin, откуда? глубоко в деньгах один опцион а там пять!
    avatar
    Александр (GUNFU)
    GUNFU, ну когда ртс будет выше 140… то 135 получит внутреннюю стоимость… как бы она у него полюбас будет выше чем у 140… не думаете?
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, да там пять опционов будет на ту же сумму куплено а не один. Прибыль покупателя и убытки продавца неограничены на любых страйках!
    avatar
    Александр (GUNFU)
    GUNFU, это миф… после выхода опциона в деньги убытки проданного опциона будут не больше убытков от проданного фьючерса ( или купленного)
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, какой миф! )))) август прошлого года путики в 300 тыс раз подорожали. И как раз самые дешевые, и которых много было продано )))
    avatar
    Александр (GUNFU)
    GUNFU, если б в момент их выхода в деньги продавец захэджировался продажей фьючерсов — то то что временная стоимость и вола подпрыгнули — никак не вляияет на убыытки в экспирацию…
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, а если бы нет? ))) может продавец в больнице с инфарктом слег? На то оно и ГО.
    avatar
    Александр (GUNFU)
    GUNFU, тогда и выходит что ризки для продавца от продажи опциона который раньше выйдет в деньги — больше ( для 135) чем от того опциона который выйдет позже ( 140) и ГО должно быть соответвующим
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, что значит раньше если движения могут быть под 50%? а количества БА отличаться в десятки раз? Посчитайте на примере августа 2011 кто в итоге больше потерял.
    avatar
    Александр (GUNFU)
    GUNFU, блин вы не понимает что потери продавца при наличии достаточного ГО ограничиваются дельтой внутренней стоимости и по сути правцу всеравно какая там будет срочная стоимость на времени жизни — главное что б к экспирации внутренняя была равно нулю…
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, продавцу все равно, бирже не все равно, ближе к экспирации они задирают края улыбки волатильности => ГО растет как на дрожжах, даже если проданный опцион не в деньгах. Надо учитывать такие моменты, чтобы не попасть на МК
    avatar
    hermit
    hermit, а тут еще и кратное повышение ГО… от блин ((
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, да опционы вообще штука многогранная, порвать могут одновременн с разных сторон. вот завтра к примеру ипанется рынок вниз, вола подскочит в два раза — и ГО по проданным колам парадоксальным образом вырастет, хотя бы они были и не в деньгах. Так что внимательнее, тут все может быть
    avatar
    hermit
    hermit, я не утверждаю, что так будет ), но в прошлом августе именно так и случилось. на проданных колах умудрялись получать маржины из-за роста IV, ходили такие разговоры
    avatar
    hermit
    Konstantin, Все правильно ты пишешь, ГО для 135 кола = 11199 руб, а для 140 кола = 9127 руб. ГО на синтетику просто не бери в расчет и все
    avatar
    hermit
    Лвадно по ГО понятно что дело мутное
    скажите кто на практике сталкивался… если опционы за вечерку потеряли по -30%… то ГО в 14-00 примерно понизят?
    avatar
    Константин Дубровин
    улыбка волталильности может влияет?
    так сказать iV опционов
    avatar
    RC
    rzusynin, я тоже так думал но волатильность 36,2 и 36,6… как бы не слихком разнятся
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, лень смотреть греки, но iV и вегу надо сопоставлять, в какой пропорции не могу сказать:))) давно опционами не занимался
    avatar
    RC
    Автор, подскажи как ты добавил в таблицу параметров такие столбцы? У меня их вообще нет, и не знаю как узнать ГО опционов :(
    avatar
    Айкен Флаев
    Айкен Флаев, редактирование таблицы… там все есть
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, глянь плиз картинку: s1.hostingkartinok.com/uploads/images/2012/06/5a06480b2b7e87a4a285d5f5f9d7f436.png

    это вот моё «редактировать таблицу»
    а когда фьючи добавлены, там есть ГО, а у опционов нет :(
    avatar
    Айкен Флаев
    Айкен Флаев, не знаю у меня воттак
    avatar
    Константин Дубровин
    Альбом: Добавленные
    avatar
    Константин Дубровин
    Konstantin, ясно, тогда последний вопрос, в этом окне когда инструмент выбираешь, то они находятся в «Forts (опционы)»?
    avatar
    Айкен Флаев
    Айкен Флаев, да… возможно у вас не подключена срочная секция у брокера… или подключена
    avatar
    Константин Дубровин

    полезные записи за 24 часа

    ★9 13 🧊 ИНФЛЯЦИЯ ставит антирекорд. Как проблемы экономики спихнуть на Новогодние праздники, чтобы люди вам поверили!
    ★8 203 Дно. Апатия. Тошнит
    ★8 7 25% на облачной айтишке. Свежие облигации: Селектел на размещении
    ★6 85 📉ТОТАЛЬНАЯ ЛИКВИДАЦИЯ📉 Ух, завидую шортистам👍👍 Они в такие дни делают состояния!
    ★5 58 🔽Как пережить просадку портфеля
    ★5 5 Фонды ликвидности в юанях
    ★5 81 ❓ Зачем ловить падающие ножи?
    ★5 70 Рынок сделал - 30% от хая. За 20 лет на российском рынке было 5 похожих коррекций
    ★4 80 Нищета здесь и сейчас, забыли что ли как выглядят настоящие инвестиции?
    ★3 0 Совкомбанк (SVCB). Отчет 3Q 2024. Дивиденды. Перспективы.
    +376 203 Дно. Апатия. Тошнит
    +212 81 ❓ Зачем ловить падающие ножи?
    +176 85 📉ТОТАЛЬНАЯ ЛИКВИДАЦИЯ📉 Ух, завидую шортистам👍👍 Они в такие дни делают состояния!
    +163 38 ММВБ < 2 500. Пост Для Покаяния. И Для Ссаных Тряпок. Мне в Харю!
    +161 26 Итоги дна 🔥 Акции и инвестиции
    +138 70 Рынок сделал - 30% от хая. За 20 лет на российском рынке было 5 похожих коррекций
    +137 80 Нищета здесь и сейчас, забыли что ли как выглядят настоящие инвестиции?
    +135 124 ММВБ Льётся. А Што СлучиЛось?
    +128 100 Азия. Вторник.
    +126 38 Саня, не унывай, ты мой кумир

    самые обсуждаемые сегодня

    5к КПДВ: Как заработать на арбитраже валюты ???
    2к Здравствуйте! Как вы думаете: на срочном рынке надежный ли будет способ застраховаться от форс-мажоров имея ГО+ сумму на счёте в размере 100-150% от полного размера контракта?
    1к ДержЫс Ынвесторъ!

    Календарь: акции | экономика | облигации

    Добавить событие
    Перейти в календарь

    торговые сигналы

    00:04 0 Не Дно. Не Апатия. Не Тошнит
    23:59 0 Позиции на 27.11
    23:17 5 Опять 25 !
    22:50 0 202488 #AAVEUSD aave vs us dollar
    22:38 0 202487 6M mexican peso futures
    22:06 4 Афигеть прибыль налило, давно такого не было
    20:46 0 РУБЛЬ ДОЛЛАР / Фьючерс на индекс РТС / Сбербанк / Золото / Серебро
    20:19 1 Сбер лонг 223
    20:06 5 Что купить в ожидании третьей мировой(не ядерной)?
    19:00 2 Тимофеево дно самое профитное дно из всех днов
    Блог сигналов
    Лента сигналов

    корпоративные блоги

    +431002 Иволга Капитал
    +315796 Mozgovik
    +112061 Os_Engine
    +97909 Tickmill
    +63520 Т-Инвестиции
    +61405 БКС Мир инвестиций
    +32665 Финам Брокер
    +29181 LiveInvestingGroup
    +28654 Норникель
    +25752 Just2Trade
    Все компании

    теги блога Константин Дубровин

    ....все тэги



    UPDONW
    Новый дизайн