Блог им. Speculator2016

Какой тип ребалансировки портфеля вы применяете?

Какой тип ребалансировки портфеля вы применяете?

Календарная ребалансировка
Триггерная ребалансировка
Композитная ребалансировка
чо тут написано ваще?
Всего проголосовало: 67

Ребалансировка портфеля — это тактическое действие, направленное на то, чтобы привести доли активов в инвестиционном портфеле в первоначальный вид.  

Ребалансировка портфеля дает возможность добиться необходимого соотношения доходности и рисков.

+

Типы:

Календарная ребалансировка

Триггерная ребалансировка

Композитная ребалансировка

+

Календарная ребалансировка — ребалансировка, основанная на установленном графике, например, ежемесячная, ежеквартальная, ежегодная и т.д.

+

Триггерная ребалансировка — ребалансировка, проводимая при наступлении какого-либо события.

Как правило, это событие — достижение одним из активов доли, отличающейся от первоначальной на какое-то заранее выбранное значение, т.е., например, изначально была доля 5%, цена актива выросла, и его доля в портфеле превысила порог 10%.

+

Композитная ребалансировка — комбинация двух первых типов балансировки.

Мониторинг портфеля происходит по установленному графику, однако ребалансировка происходит лишь в случае, если доля одного из активов превышает установленное пороговое значение.

+

Хочу напомнить, что я осуждаю общепринятые типы ребалансировки.

Ибо применение ребалансировки нарушает как минимум два правила успешного трейдинга.

Ребалансировка заставляет распродавать растущий актив и не даёт «прибыли течь».

И одновременно, ребалансировка заставляет усреднятся в падающем активе, «ловить ножи».

Это делает портфельного инвестора похожим на странного садовника, который выпалывает полезные растения и ухаживает за сорняками.

+

Типы балансировки, в которых используется календарный метод — мне однозначно не подходят.

Я буду пользоваться триггерной балансировкой.

Но триггером для меня послужит не изменение доли актива в портфеле, а другое событие.

Этим событием будет завершение фазы бычьего рынка.

При срабатывании триггера я распродам акции и замен их на суррогаты валютных активов.

+

=
Что почитать о криптовалютах. Список статей.
=

Коллега, ты затронул походу непопулярную тему. Непопулярную в смысле популяр не в курсе чо ты спрашиваешь)))
avatar

Vlаdimi®

Vlаdimi®, именно поэтому 96% игроков проигрывают
Тру-ребалансировка — когда у вас в портфеле процентов 30 в фиатной валюте. Это даёт возможность на падающем рынке скупать обрушившиеся активы по вкусным ценам.
avatar

aii

aii, на падающем рынке рекомендуется быть на 100% в фиатной валюте
а если в портфеле 30% валюты, то на росте доходность портфеля будет ниже, чем могла бы быть, если бы эта валюта была потрачена на акции

я это к тому, что золотой середины тут не найти
больше риск — больше доходность
меньше риск — меньше доходность

ясно только одно: правильнее будет покупать растущие активы и продавать их как можно дороже
чем усредняться в падающем активе за счёт распродажи растущего
От Лонга! Я тебя умоляю!, нельзя быстро определить, когда начался падающий или растущий рынок. Это можно сделать только пост-фактум с временным лагом. Кроме того, есть еще флэт, когда рынок стоит, и не известно куда пойдет.
avatar

aii

я играюсь на бирже Ёбит так: завожу туда 20 000 рублей, потом покупаю доги, играю немножко в дайс, потом лихорадочно покупаю все подряд, играюсь на все в дайс, потом после обеда смотрю что выросло или упало — от всего избавляюсь и если меньше 20 000 — играю в дайс на рубли если больше 20000 ничего не делаю и жду когда что нить упадет и я это куплю — раз в месяц примерно я все проигрываю в дайс… вот такая моя стратегия торговли — завел 400 000 р на брокерский счет в сбере в октябре прошлого года и никак не рискну ничего себе купить ни сбер, ни газпром… Когда все проигрываю — меня это стимулирует к работе -я начинаю искать судорожно обзванивая всех знакомых какой нить проект на 1с и нахожу его и быстренько ночами делаю отыгрывая все что просрал… Вот как то так — а зарплату тупо коплю на вкладе в сбере или беру на нее доллары — т.е лет за пять я никогда не жил на зарплату (примерно 150 -200 000 р в месяц Москва)
avatar

Magistr

Magistr, 
примерно 150 -200 000 р в месяц Москва
с такой зарплатой не нужно думать об играх
Немного не согласен с минусами — покупка при снижении (усреднение) без плеча при длинном горизонте приносят профит. Конечно речь больше о Рынке, а не о конкретной акции.
Продавая когда актив вырос, вы продаёте дорого, а не наоборот, что тоже плюс.
Владимир Одерий, 
покупка при снижении (усреднение) без плеча при длинном горизонте приносят профит.
если актив растёт
а если нет?
Поэтому я и написал — предлинном горизонте. А также добавил, что не сторонник выбора конкретной акции, так как шансы угадать очень малы
Владимир Одерий, 
Продавая когда актив вырос, вы продаёте дорого
а актив продолжает рост
и эффективность позиции оказывается ниже, чем могла бы быть в случае длительного удержания
Вы правы, но я ещё не встречал ясновидящих, кто систематически может продавать на хаях. Обычно наоборот поэтому лучше брать часть прибыли, согласно своей стратегии ребалансировки

....все тэги
2010-2020
UPDONW