Про рынок 06,01

Всех приветствую! 

Вот и почти наступил новый торговый год, с чем я всех поздравляю! По традиции с новостей!

Геополитика.

Эксперты считают, что санкции и перспектива продолжения оказания США военной помощи Украине почти наверняка станут разменной монетой в каких-либо будущих переговорах — NYT.

Вообще что творится в мире относительно РФ косвенно говорит о возможных подковерных играх. Так ВС РФ вышли из Сирии, которой последнее время усиленно помогали. И вышли беспрепятственно.  Я далек от геополитики, но это на мой взгляд  дает право думать, что процесс переговоров близок! «Дашь— на дашь!».

Восточная Европа готовится новой волне украинских беженцев. СВР заявила, что на Украине принято решение о снижении возраста мобилизации. И продолжаются удары по территории РФ... 

То, что есть вероятность потепления в отношениях между РФ и Украиной присутствует — не спорю, она есть. Но это пока только надежды! Все равно надо ждать фактов!

=

Самым большим риском для рынков и мировой экономики в 2025г являются торговые войны — опрос Deutsche международных управляющих. Трамп планирует ввести дополнительные пошлины для крупнейших американских торговых партнеров. 

 ДКП.

Средняя ставкам по вкладам в России в этом году останется вблизи 20%, поскольку снижение ключевой ставки не ожидается раньше второго полугодия или вовсе будет отложено до следующего года, следует из консенсус-прогноза.

Валютный рынок. 

Рубль будет торговаться на уровне около 100 за доллар в начале 2025г и постепенно подешевеет до 108 к концу года. 

Долларом я принципиально не торгую на ММВБ.  Наличные доллары у меня тоже есть (купленные уже давно) и есть USDT.

На данный момент активы либо в крипте (BTC (+кошелек), TON (+кошелек), ETH, SOL, DOGE (закрыл на выходных с прибылью +7,62%, AKRM), но и на всякий случай остаток в USDT (в стэйкинге). В 2016-2017 годах, когда Трамп победил на выборах в США, BTC сначала вырос сразу после выборов, а потом скорректировался перед инаугурацией, а потом сделал туземун. Я кстати тоже на это надеюсь! Диверсификация средств!

Что до юаня! 

Самое интересное сейчас происходит в паре доллар/китайский юань. Американец подрос до уровня 7.31. Ранее именно на этом уровне  китайский регулятор предпринимал разные действия, чтобы не допустить дальнейший рост доллара. Гадать, что сделает Китай в этот раз снова нельзя. Если будет снова спасать валюту — то это вяжется с ТА, но если нет — то как и на любом рынке перекупленность по RSI может ничего не значить, со временем индикатор придет в норму, а уровни (в данном случае поддержки) останутся!

Кстати доллар и во всем мире дорожает, доллар «ждет» прихода Трампа к власти в США. А дальше большой вопрос?




Китай решился на девальвацию юаня? На торгах в пятницу курс оншорного юаня опустился ниже 7,3 за доллар США — уровня, который Пекин защищал на протяжении декабря.

Китай имеет единую валюту – женьминьби (RMB), которая в свою очередь делится на 2 курса с тикерами CNY(оншорный или внутренний) и CNH(офшорный или валютный).

Чем же отличаются офшорный и оншорный юань?

Оншорный юань (CNY) торгуется на территории континентального Китая, в то время как офшорный юань (CNH) обращается за пределами материкового Китая. Обменный курс CNY находится под контролем Народного банка Китая, каждое утро публикуется базовая ставка, сделки в материковом Китае могут быть совершены в пределах 2% от этой ставки, а CNH регулируется Управлением денежного обращения Гонконга, но курс более свободный, стоимость колеблется в зависимости от объема покупок и продаж на международном валютном рынке;Между валютными курсами могут возникать расхождения при обмене на иностранную валюту, это связано с разной степенью влияния рыночных сил и ЦБ на курсы валют. 

Короче говоря это событие открывает дорогу для дальнейшего ослабления китайской валюты, пишет Bloomberg.

У нас зависимая ситуация из-за санкций. Россия выжила во время санкций, поменяв доллар на юань. После введения финансовых санкций в 2022 году, Россия ускорила переход к использованию китайского юаня в качестве основной валюты для расчетов и сбережений. Замена доллара и евро оказалась более сложной и затратной, чем ожидалось, однако наблюдаются позитивные изменения: уменьшение спредов на денежном рынке юаня в Москве, рост корпоративного кредитования в юанях и снижение издержек на торговые расчеты.

Разница в обменном курсе юаня к доллару на российском рынке по сравнению с глобальными бенчмарками показывает, как российские банки проводят торговые расчеты в юанях. Разрыв увеличился до 3,2% в декабре 2024 года после санкций против Газпромбанка, что указывает на продолжающиеся трудности в расчетах.

Я ОСТАЮСЬ СТРАТЕГИЧЕСКИМ БЫКОМ ПО ВАЛЮТЕ! На валютном рынке нужно торговать стратегически! Государство является главным валютным спекулянтом на рынке не только из-за финансовых возможностей, сколько из-за регуляторных!

Чисто по ТА на в CNYRUB пришли на нижнюю границу растущего ОИ и к зоне горизонтальной поддержки 13,4±. В районе 12,8-12,9 проходит еще одна поддержка.

На валютном рынке продолжаю держать лонг на стратегическом счету CNYRUBF. Следую своим представлениям. Средняя покупка снова 12,965, и снова собираюсь прикрывать докупку под горизонтальным Киджуном (14,27± ) +ОИ начинает перекрашиваться «с лонга на шорт». Пинг-понг от лонга! Также купил квартальный колл-опцион на CRH5, страйк 14, экспирация 20,03,25, по 0,5. Ниже на полке в районе 13± буду еще докупать.




«Бумажный» рынок.

В бундестаге призвали  открыть «Северный поток» на фоне роста цен на газ. Но в тоже время министр энергетики Италии заявил, что запасов газа в хранилищах Италии хватит на ближайшие 2 месяца. Снова противоречия. Возможно перезимуют снова, и в этом случае у Газпрома практически не останется шансов остаться монополистом на газовом рынке Европы. Нельзя полностью исключать, что через год этот газопровод может принадлежать американскому инвестору, и только тогда газ из РФ снова пойдет в Европу.

С приходом Трампа в Белый Дом последуют существенные изменения в геополитических раскладах. И вполне возможно, что будут какие-то переговоры по «Северному Потоку», вследствие которых, газ действительно пойдет по нему в Европу. Просто это уже будет происходить на новых условиях в рамках серьезных договоренностей по широкому кругу вопросов между США, РФ и ЕС. Но самое главное — гегемония Газпрома на рынке ЕС будет под вопросом. Тем более что «Газпром» уже простился с транзитом газа через Украину. Россия и Украина начали 2025 год с полного разрыва газовых отношений.

Bloomberg оценил убытки России от остановки транзита газа через Украину. Цифра будет зависеть от того, сможет ли РФ перенаправить часть потерянных объемов через «Турецкий поток». Но в любом случае эти убытки окажутся меньше, чем последствия взрывов на «Северных потоках» в сентябре 2022 года, пишет экономист Bloomberg Economics Александр Исаков. Безусловно, прекращение транзита газа через Украину станет ударом для «Газпрома». Снижение экспортной выручки означает, что компании будет сложно балансировать между масштабными инвестициями в инфраструктуру и требованиями акционеров о выплате дивидендов, сохраняя при этом низкие цены на природный газ для российских корпораций и населения.

Запуск «Северного потока — 2» во время президентства Трампа почти исключен, считают опрошенные ТАСС эксперты. Трамп продолжит продвигать в Европе интересы производителей и экспортеров американского СПГ.

С 1 января Тарифы «Транснефти» на прокачку нефти суммарно повышаются на 9,9%. Налог на прибыль Транснефти повышается до 40% и будет действовать в течение 6 лет, в налоговых периодах 2025-2030 гг. А это как ни крути рост инфляции! 

Мега короткая неделя получилась, но такой график торговли! Индекс ММВБ на недельном графике - все продолжает говорить за ТОЛЬКО коррекцию, и я снова всем рекомендую лонги прикрывать!

В Индексе ММВБ на днях рисуется  коррекция, причем она крайне сильная (свеча почти поглощает предпраздничную свечу), но на днях он все еще плотно стоит в лонге   — выше 55ЕМА и ОИ,  Тенкан выше Киджун, и «запаздывающая» уже выше текущей цены.  ОИ имеет горизонтальную полку, совпадающую с 55ЕМА в районе 2656+-, которая может стать поддержкой до 17,01, также примерно совпадает с незакрытым гэпом на 2640-2668 (который необходимо закрыть для продолжения роста).

График испорчен  безоткатным ростом на более чем 20+%. Возможно на фоне того, что «БОЛЬШИЕ ДЕНЬГИ» элементарно выдрали рынок, чтобы платить налоги через год. А при такой ставке это довольно ощутимые деньги!Остается пока не пройденной зона сопротивления 2874-2900, при этом явно наблюдаются противоречия на днях в китах — Сбере и в Газпроме.

Вопрос веры! Драйверов для продолжения роста нет, стратегические лонги бы я рекомендовал прикрывать, спекулятивно — уже появляются идеи для торговли в обе стороны с короткими стопами. Если этого нет — значит в рынок соваться пока не стоит!

Из разряда предположений — в Индексе ММВБ на днях есть зона неопределенности 2804-2805, и есть мини незакрытый гэп 2801-2809. Возможно проход и закрепление ниже может поставить локальный крест на росте — надо смотреть!





Из-за аномального предпраздничного роста появились противоречия в графиках основных (для меня) инструментах — Сбер и Газпром.

Пока не ясна зона в Сбере на днях 273,17-273,9, возможно от нее может быть техническое продолжение отроста, но RSI пока у зоны перекупленности…И рисуется свеча-поглощение!

Внимание, каждый трактует графики самостоятельно, но при закрытии ниже -0,5%=271,7- возможен ложный проход вверх, и следовательно при подходе к нему снизу снова можно будет лонги прикрывать и присматриваться к продаже, но пока в рамках коррекции, т.к. глобально на днях в бумаге все говорит за лонг (55ЕМА и ОИ выше текущих цен, Тенкан выше Киджун и «запаздывающая» выше текущих цен), но из разряда противоречий = снижающееся ОИ).

Начал покупать Сбер уменьшенный объем, купил по средней 273,13. Решил для себя следующее в Сбере. Т.к. пока не понятны уровни, я беру минимум из «старых» уровней 273,17, -0,5% = 271,7-. Есть уровень поддержки в Сбере на часах = нижняя граница незакрытого гэпа 272,83+, стоп тоже 271,7-. На часах ОИ продолжает повышаться, но на крайнем часе был выход из ОИ вниз, тем самым  стоп в случае прохода и закрепления ниже 271,7- — все сходится, буду стоп осуществлять! Просто больше не смогу сам себе объяснить причину нахождения в лонге! 

Не хотел в пятницу торговать, думал, что так сильно не скорректируются, но т. к. остаюсь приверженцем торговли по сочетанию 55ЕМА и ОИ — пришлось рисковать! Если придется крыться по стопу — его обязательно исполню, и пока по бумаге нет идей — буду ждать их прихода!




Дневные графики испорчены выкосом, так и в Газпроме пока не ясен, был ли пробой зоны гэпа 129,5-132 ложным или нет… Так, если считать опять же отклонение в -0,5% от 129,5, то получаем 128,85±, что примерно совпадает с закрытием. Кроме того, цена закрылась на ОИ, верхняя граница которого преображается в горизонтальную линию. А она тоже может являться поддержкой.

Т.к. пока вопросы с поддержкой в Газпроме присутствуют (а значит и вопросы со стопом), торговать от лонга пока я не могу, а вот от шорта есть однозначный стоп.  Поэтому появились локальные идеи в Газпроме на часах.

1. Шорт (через фьючерс) под 131,15-, стоп 131,6+, уменьшенный объем.
2.  Шорт (через спот) на 129,66-, стоп 130+, тэйк над 128,7+.
3.  Шорт (через фьючерс) при пробое и закреплении ниже полки 128,65 (цена уже под 55ЕМА и ОИ), стоп 129,+, тэйк пока не определен!





В Лукойле следующие локальные идеи. Продажа — под 7200-, стоп 7220+, тэйк над полкой 7120. Покупка на 7115+, стоп 7090-, тэйк под 7200-. Ниже широкая зона покупки 6968-7076, можно пытаться входить в лонг, уменьшенным объемом, пинг-понг от лонга! Общий стоп от лонга 6950-. Но тэйк под ОИ в районе 7090-.




Предпраздничный выкос возможно окажет влияние на стратегическую покупку. Я остаюсь приверженцем торговли по сочетанию 55ЕМА и ОИ!

К примеру в НЛМК на днях ОИ начинает окрашиваться в лонг с февраля 2025 года, причем уровень для докупки 127-128 примерно совпадает с локальным дном. Буду докупать в этой зоне на стратегический счет!🐂




И в Роснефти ОИ начинает окрашиваться «в лонг» после 16,01. На неделе кстати отсечка на дивиденды (9,01, дивы за 9 месяцев 36,47, приблизительная дивидендная доходность = 6,12%). Решил для себя точно покупать на стратегический счет в зоне 480-490, по поводу зоны 528-532 пока думаю!🐂




=

Сделки.

Не хотел в пятницу торговать, думал, что так сильно не скорректируются, но т. к. остаюсь приверженцем торговли по сочетанию 55ЕМА и ОИ — пришлось рисковать!

Начал покупать Сбер уменьшенный объем, купил по средней 273,13. Стоп однозначный = 271,7- по закрытию часа, т. к. сам себе не смогу объяснить причину нахождения в позиции!  При этом конечно постараюсь закрыться в случае нормального отскока вверх!

Купил уменьшенный объем NVTK по 962, закрыл на вечерке лонг по 969, лучше в одном Сбере оставаться. +0,72% по цене, абсолютный плюс по сделке = +0,14%.

Начало торговли в этом году положено!


=

Мысли.

Коррекция наконец-то происходит, только графики испорчены  безоткатным ростом на более чем 20+%. Но рынок начинает ходить, и это главное! 

Уже появляются идеи как для спекулятивной торговли.  Основной принцип — минимум противоречий в графиках, ну и конечно однозначный стоп. Главное — когда ты сам не сможешь себе объяснить причину нахождения в той или иной позиции.

Но необходимо понимать, что до 08,01 наш рынок остается крайне тонким, «большие деньги» начнут работать после окончания всех праздников, так что я бы не особо сейчас реагировал на графики, они могут оставаться не информативными.  Психоз может вернуться, причем в любую сторону!


 Также появляются идеи  для входа в стратегический лонг, но повторю,  «стратегический лонг» — не значит купил и забыл! На мой взгляд инвестирование в условиях высоких ставок не особо перспективно, а вот взять 10-20% в бумагах — вполне реально! Но опять же = не на хаю, а на коррекции, причем очень сильной!

Про торговлю опционами! Писал про риски, они конечно есть! НЕ БЫВАЕТ БЕЗ РИСКОВЫХ СТРАТЕГИЙ! Но риски ограничены — нет вариационки, убыток ограничен премией продавцу опциона, опционы на фьючерс = «плечо в плече», и в случае коррекции по рынку они могут и сработать. Если нет — то ставка не сработает, мысленно уже допустил убыток! Причем скорее всего распрощался с идеей заработать на них с экспирацией 08,01, а вот с 15,01 и 22,01 = пока вопрос!

Ну и конечно опционы и спекулятивная торговля могут быть не связаны друг с другом, так же как и стратегический лонг по бумаге и спекуляции! РАЗНЫЕ СЧЕТА И СТРАТЕГИИ МОГУТ НЕ СОВПАДАТЬ! Главное торговать в гармонии с собой! 


=

P.S. Я не читаю комментариев под постами, но я всегда в телеграмме готов ответить на них.

Присоединяйтесь к бесплатному телеграм-каналу  t.me/scalpon  и получите доступ к актуальной аналитике, сигналам и обучающему контенту для успешного трейдинга на ММВБ!



Я предлагаю:


✅ Ежедневные обновления о состоянии рынка и перспективных акциях ММВБ
✅ Полезные советы и рекомендации от опытного трейдера для улучшения вашей стратегии
✅ Возможность общаться с единомышленниками и обмениваться опытом

 

Удачных торгов! Тренд — наш друг!