Уже завтра PLRX выходит на IPO. Рейтинг компании: 2👌🏼
Ожидаем +15% от книги заявок

WMG подала заявку на проведение IPO. Рейтинг компании: 1😉
Ожидаем +15% от книги заявок

AMTI подала заявку на проведение IPO. Рейтинг компании: 1💩

Рейтинги рассчитываются от 1 до 3 (по возрастающей, более высокий — рейтинг ниже риск на ожидаемую доходность).

Кратко

• SelectQuote подала заявку на привлечение 450 миллионов долларов в в ходе IPO в США;
• Компания разработала платформу, где можно сравнивать предложения страховых компаний между собой;
• SLQT быстро растет, принося прибыль, оценка компании адекватная.

Комментарий

SelectQuote привлекает средства, чтобы погасить задолженность, предоставить капитал продавцам-акционерам, и часть средств предполагается потратить на обеспечение роста компании.

Финансовые результаты компании показывают значительный рост выручки за последний отчетный период, рост чистой прибыли, значительный прирост денежных средств, используемых в операционной деятельности.

Краткие сведения

• Skillful Craftsman Education Technology подала заявку на проведение IPO США и планирует привлечь $15 миллионов;

• Компания предлагает образовательные услуги онлайн в Китае, а также технологические услуги, включая разработку программного обеспечения, а также комплексные облачные сервисы для частных компаний, академических учреждений и государственных учреждений в КНР;

• Организация увеличила доход и является прибыльным бизнесом

Комментарии

Skillful стремится выйти публично на рынки США в трудное время для компаний, не связанных с наукой о жизни, из-за общей волатильности рынка.

Китайским компаниям все труднее иметь восприимчивую аудиторию инвесторов в США, поскольку многие предыдущие IPO прошли плохо.

Финансовые показатели фирмы показывают, что компания растет и прибыльна, но темпы роста выручки заметно замедляются.

Расходы на продажу и маркетинг в процентах от общей выручки снижаются по мере увеличения выручки; ее коэффициент эффективности продаж и маркетинга снизился до 3.

Хеджирование — страхование возможных убытков от изменений цены ценных бумаг (в нашем случае, акций). Вы платите за то, чтобы избежать убытков по сделке.

Виды хеджа

В нашем фонде мы предлагаем несколько вариантов хеджа IPO:

1) Шорт — самый дешевый способ хеджа. Доступность уже на второй день.

2) Синтетический шорт — подходит, когда опцион дорогой, а обеспечения под шорт не хватает. Иногда выгоднее, чем шорт.

3) Опцион — возможность получать прибыль от роста цены акций. Низкий уровень обеспечения.

На рынке также фонды предлагают хедж, но в основном это:

1) Форвард — самый дорогой вид хеджа, доступен позже всех.

Как сравнить виды хеджа?

Дополнительно сравнить их между собой можно по пяти главным показателям: обеспечение, стоимость, доступность, риски и прибыль при росте акций.

Обеспечение — количество денег, которые замораживаются на счету для хеджа. Выражается в процентах от суммы сделки в акциях book IPO. Предположим, вы купили акций IPO на 100 000$ и хотите захеджировать. Обеспечение хеджа равно 10%. Это значит, что для хеджа 10% от 100 000$ заморозятся на счету. Эти деньги не подвергаются риску и возвращаются при закрытии хеджа.

Последние пару лет проходил хайп IPO, все инвесторы заразились модой и зарабатывали, иногда теряли средства. Российские инвестиционные фонды активно пиарили данный инвестиционный продукт.

Напомним, что такое IPO.
IPO — первичное размещение акций компании, стартапа на фондовом рынке.

PRE-IPO и Book IPO:

До этого момента акции компании можно было купить частно, на стадии PRE-IPO и Book IPO.
PRE-IPO и Book IPO имеют свои плюсы и минусы.

Плюсы:
— Потенциал заработка больше, чем у IPO

Минусы:
— Риски того, что вообще не выйдет на IPO;
— Акции формально не являются собственностью инвестора (могут кинуть);
— Дорого страховать риски;
— Можно потерять все вложенные средства.

IPO Market🥇

Мы разработали в фонде новую стратегию, в основе которой лежит покупка акций IPO в момент её выхода на IPO.

Минусы:
— Не такая огромная доходность, как у PRE-IPO и Book.

Плюсы стратегии:
— Робот следит за рисками: если цена акции падает ниже заранее оговоренного уровня, робот закрывает позиции;
— Хороший заработок по сравнению с консервативными инвестициями: 431% за 2019 год;
— Акции лежат на Вашем личном счету.