Счет ведется с 15.05.2015, т.е. 7,5 месяцев. За этот период доходность счета составила 8,6%. Индекс ММВБ за аналогичный период вырос на 4,1%. Инфляция составила 3,8%. Таким образом, доходность счета превысила как рост индекса ММВБ, так и уровень инфляции. Цель достигнута. Альфа — 4,5%, реальная доходность — 5,5%.

Лидерами счета стали Сбербанк, Протек и Газпромнефть. Рекомендации по их покупке я размещал в постах одновременно с формированием позиции.
Напомню, что счет ИИС открыт в целях освобождения от уплаты НДФЛ при продаже выросших акций. В целом данный счет является экспериментальным. Он предназначен для опробования новых стратегий, например, стоимостных или покупки растущих акций.

Распределение активов равномерное (за исключением Сбербанка, по которому была сформирована двойная позиция).

Что такое прирост капитала? Вы покупаете квартиру или акции, они дорожают, вы их продаете. Разницу кладете в свой карман. И все бы было хорошо, если бы рынки все время росли. Но рост рынка быстро сменяется падением или боковым движением (когда рынок топчется на месте). На падающем рынке инвесторы в прирост капитала теряют деньги, на боковике — не зарабатывают (что равносильно потере денег, учитывая инфляцию). И это может продолжаться годами или десятилетиями.

Что такое денежный поток? Вы покупаете квартиру и сдаете ее внаем, или покупаете акции и удерживаете длительное время, получая дивиденды, или продаете покрытые опционы колл на имеющиеся у вас акции (на отечественной бирже такое нельзя сделать).

Из справки Wiki

Питер Линч – известный инвестор и финансист, возглавлявший с 1977 по 1990 фонд Fidelity Magellan, автор книг «Переиграть Уолл-стрит», «Метод Питера Линча. Стратегия и тактика индивидуального инвестора». За указанный период доходность фонда составила 29,2 % годовых, объем активов увеличился с $ 18 млн до $ 14 млрд, что превратило Magellan в самый крупный фонд в мире.

Я доверяю Википедии, но проверяю. Построил графики динамики фонда Магеллан на Morningstar за период с июня 1977 по июнь 1990.

 Как мы видим, фонд Магеллан под управлением П. Линча существенно опередил S&P 500.

Какие же они, законы богатства? (см. ниже с моими комментариями).

1. Откладывать как минимум 10% от своего дохода

Многие люди заблуждаются, когда думают, что их доход слишком мал, чтобы с него что-то откладывать, сберегать. Почему?

Во-первых, прожить на 90% от своего дохода ненамного сложнее, чем на 100%.

Во-вторых, если не начнете откладывать деньги, вы не дадите шанса своему богатству появиться. Ожидать, что найдете мешок с деньгами — наивно. Нужно предпринимать действия, направленные на достижение цели. Сбрежение и инвестирование — это первое из всего, что можно предпринять (например, стать предпринимателем не каждый сможет, а сберегать и инвестировать — каждый).

Брокерские счета бывают обычные и индивидуальные инвестиционные (далее – «ИИС»). ИИС предоставляет 2 возможности. Можно выбрать только одну из них.

1. Получить вычет НДФЛ на сумму взноса на этот счет (ИИС 1-го типа)

Максимальная годовая сумма взноса на счет — 400 000 рублей. Вы можете вернуть из бюджета 13% от внесенной суммы, при условии, что три года не закроете счет и не выведите деньги. Таким образом, если вы внесли 400 000 рублей на ИИС, то из бюджета вы сможете вернуть 52 000 рублей.

Неплохо! Учитывая возможность вносить деньги на счет каждый год и получать вычет каждый год. Кроме того, можно открыть счет каждому члену семьи, и получать такой вычет на каждого члена семьи.

Во что же вкладывать денежные средства, внесенные на ИИС 1-го типа? Поскольку вы и так уже получаете неплохой фиксированный доход на взносы (13%), то сами средства целесообразно инвестировать консервативно: купить облигации федерального займа (ОФЗ). В акции вкладывать эти средства не желательно.

Универсального, подходящего для всех ответа на данный вопрос не существует. Выскажу свое субъективное видение вопроса. Надеюсь, что оно поможет некоторым инвесторам сделать свой выбор.

Основными факторами, влияющими на наличие в портфеле облигаций, видятся следующие:

1. склонность инвестора к риску;
2. возраст;
3. наличие компетенции, времени и желания для профессиональных занятий инвестициями;
4. вера в эффективность рынка;
5. наличие постоянных доходов, кроме доходов от инвестиций.

3-й и 4-й факторы определяют тип применяемой инвестором стратегии: пассивная или активная. Возьмем ее за базис для рассмотрения и свяжем с другими факторами.

Пассивная стратегия

Ее применяют те инвесторы, которые не имеют компетенций, времени или желания заниматься инвестициями «профессионально», т.е. уделять существенное время изучению теории и практики инвестирования, анализировать финансовую отчетность компаний, сравнивать акции, выбирать лучшие из них, изучать отчеты, стратегии, следить за новостями и т.д. Либо те инвесторы, которые верят в эффективность рынка, и как следствие считают, что путем выбора конкретных акций нельзя превзойти среднерыночную доходность в долгосрочном периоде.

Вот простой способ, изложенный в книге «Мой сосед — миллионер».

Умножьте ваш годовой доход на ваш возраст, а затем разделите на 10.

Если сумма вашего капитала меньше, чем расчетная, то пора задуматься, не слишком ли высок ваш уровень потребления, и не слишком ли мало вы инвестируете.

Если стоимость вашего капитала больше, чем расчетная в 2 раза, то вы богаты.

P.S.
Прочитать еще интересные статьи можно в моем блоге.