В прошлой публикации я рассказал о том, что такое ETF фонды и БПИФы. Сегодня речь пойдёт о недостатках и преимуществах этих инструментов. Помимо всем известных и горячо обсуждаемых плюсах/минусах — я расскажу об мало обсуждаемых хитростях и тонкостях, которые делают из индексных фондов ультимативный инструмент для большинства инвесторов!

Сравнение будет относительно ПИФов и в некоторых случаях, относительно всех остальных инструментов.

Максим уже вложил деньги в российские акции и облигации, а теперь захотел купить ценные бумаги иностранных компаний. Но он не знает, в какие бумаги стоит инвестировать и как это лучше сделать. Максим выяснил, что существует особый финансовый инструмент — биржевой фонд. Рассказываем, что это такое и подойдет ли биржевой фонд начинающим инвесторам.

Ценные бумаги иностранных компаний можно купить через российского брокера или доверительного управляющего. Но у таких инвестиций есть недостатки:

1. Вы сможете приобрести бумаги только американских эмитентов. Ими торгуют на Санкт-Петербургской бирже, и не все брокеры работают на этой площадке.

Читаю различные мнения, вот, например, Михаил Хазин говорит о том, что деньги нужно держать исключительно в виде наличности. Он советует минимизировать или полностью исключить нахождение денег на счетах в банках. Или завести несколько счетов в разных и хранить в каждом по чуть-чуть.

На самом деле я согласна, и это опасение, что твои деньги в банке могут просто взять и забрать, оно основано на опыте (кто не терял свои сбережения в России? спросите у старшего поколения про то, как у них отняли все, что копили долгие годы) и на практике (суды, налоговая, приставы работают исправно, у них нет каникул, списание последних денег за долги никто не отменял).

Получается, если вы храните деньги на карточке для походов в магазин и аптеку, и это ваши последние деньги, и их могут без вашего сведения просто взять и списать по исполнительным документам, уж лучше выбрать еду, налоги, долги и прочее подождут. Наверно так?

Ребалансировка портфеля – важный механизм, который без особых усилий со стороны инвестора позволяет увеличивать доходность вложений. Суть ее заключается в поддержании долей активов в инвестиционном портфеле в одинаковом состоянии. 

Например, после активного мозгового штурма вы приняли решение, что ваш портфель будет состоять из 50% ETF SPY ( ETF S&P500 ) и 50% TLT(ETF долгосрочных казначейских облигаций США).

На момент формирования портфеля (год назад) SPY стоил 280$ и вы купили 100 шт. Общая сумма вложений в SPY составила 28 000$. Одновременно вы купили 224 шт. TLT по цене 125$. Общая сумма вложений в TLT тоже составила 28 000$. Вы получили сбалансированный по деньгам портфель из 50% SPY и 50% TLT стоимостью 56 000$.

Пришло светлое сегодня и теперь SPY стоит 218$ за шт. и стоимость части портфеля, состоящей из SPY равна 218$ * 100 шт. = 21 800$. А TLT сегодня стоит 166$ за шт. и стоимость части портфеля из TLT равна 224шт. * 166$ = 37184$. Общая стоимость всего портфеля составляет 58 984$ (Да-да, и в кризис можно получать доходность выше рынка).

Сегодня я хочу показать очень простую математику, которую многие не замечают.

👉Итак, вы купили актив за 60 рублей. Сколько максимум вы потеряете, если актив упадёт практически до нуля?

👉Максимум вы потеряете 100%.

👉А если вы купите тот же актив за 10р., сколько вы заработаете, если актив снова вырастет до 60р.?

👉Доходность составит 600%.

💁В этом заключается особенность рынка. Упасть он может максимум на 100%, а вот по росту ограничений нет! Рост может быть и 200% и 500% и 1000%.

🤷‍♀Только вот падает рынок очень очень быстро, а отрастает медленно и с коррекциями.

☝️Ещё один важный момент заключается в том, используете ли вы плечи при инвестировании или нет. Если да, то ваш капитал может обнулиться ещё до того момента, пока актив упадёт на 100%. А если плечи вы не используете, то больше чем на 100% активы не снизятся! Поэтому я всегда говорю о том, что покупать акции и облигации нужно ТОЛЬКО НА СВОИ ДЕНЬГИ, без использования заёмных.

Друзья, товарищи, господа, дамы и неопределившиеся!

Позвольте вас попросить: никогда, вы слышите, никогда не говорите, что 20 апреля 2020 года цена нефти упала до отрицательных значений!!!!!!!!!!!!!!!

Ибо, сказав это, вы демонстрируете очень простую вещь: вы готовы говорить с чужих слов то, чего вы не понимаете и в чем не разбираетесь. И потому вам потом верить не будут уже ни в чем.

Нефть никуда не падала. Американская нефть продолжает стоить на терминале около 17 долларов (плюс!!!!); Брент с поставкой в Скандинавию — около 18 долларов; Уралз — около 15 долларов. Это до обидного мало, но это деньги; может быть и хуже — спрос на нефть упал на 22-23%, производство ее еще только собирается падать на 10% с 1 мая. Хранилища заполнены, большинство супертанкеров — тоже. Стоимость хранения растет. Пандемия продолжается, спрос на нефть не будет расти еще 2-3 месяца, да и потом его рост будет медленным. НО — нефть стоит положительных денег и не собирается стоить очень сильно меньше — фьючерсы на май стоят выше спота!