Облигации ОФЗ

swipe
Я эмитент
  1. Аватар Zhurin
    Здравствуйте. Хочу начать инвестировать и на данном этапе изучаю теорию. Все финансовые гуру в один голос утверждают, что в портфеле обязательно должны быть облигации. Как аксиома, это небольшой стабильный доход и супернадежность вложений.
    Но, как я понял, по номиналу облигации не купишь, а курсовая наценка сводит доход до 4-5%. Это ниже RUONIA. Мне кажется, что даже свободные средства на брокерском счете хранить в облигациях не стоит, так как при росте ключевой ставки они могут обесцениться. Хочу отметить, меня интересует долгосрочное инвестирование, а не трейдинг. Развейте мои сомнения, пожалуйста, если я не прав.

    Сергей Мильхин, Есть облигации привязанные к ставке ЦБ, если ЦБ будет повышать ставку, то процент по купонам будет расти. Но, пока, ЦБ наоборот снижает ставку и такие облиги могут только проиграть. Ну а в целом, вы правильно рассуждаете, доход низкий, а риск девальвации рубля всегда есть. Я после 14-го года рублю не доверяю.

    ZaPutinNet, После 1991 года рублю не доверяю, а после 98 г. еще больше убедился, повезло всего 50$ остаток на счете в СБС Агро был.
  2. Аватар ZaPutinNet
    Здравствуйте. Хочу начать инвестировать и на данном этапе изучаю теорию. Все финансовые гуру в один голос утверждают, что в портфеле обязательно должны быть облигации. Как аксиома, это небольшой стабильный доход и супернадежность вложений.
    Но, как я понял, по номиналу облигации не купишь, а курсовая наценка сводит доход до 4-5%. Это ниже RUONIA. Мне кажется, что даже свободные средства на брокерском счете хранить в облигациях не стоит, так как при росте ключевой ставки они могут обесцениться. Хочу отметить, меня интересует долгосрочное инвестирование, а не трейдинг. Развейте мои сомнения, пожалуйста, если я не прав.

    Сергей Мильхин, Есть облигации привязанные к ставке ЦБ, если ЦБ будет повышать ставку, то процент по купонам будет расти. Но, пока, ЦБ наоборот снижает ставку и такие облиги могут только проиграть. Ну а в целом, вы правильно рассуждаете, доход низкий, а риск девальвации рубля всегда есть. Я после 14-го года рублю не доверяю.
  3. Аватар Сергей Мильхин
    Здравствуйте. Хочу начать инвестировать и на данном этапе изучаю теорию. Все финансовые гуру в один голос утверждают, что в портфеле обязательно должны быть облигации. Как аксиома, это небольшой стабильный доход и супернадежность вложений.
    Но, как я понял, по номиналу облигации не купишь, а курсовая наценка сводит доход до 4-5%. Это ниже RUONIA. Мне кажется, что даже свободные средства на брокерском счете хранить в облигациях не стоит, так как при росте ключевой ставки они могут обесцениться. Хочу отметить, меня интересует долгосрочное инвестирование, а не трейдинг. Развейте мои сомнения, пожалуйста, если я не прав.
  4. Аватар chem1 (Сергей Нужнов)
    Размещение ОФЗ
    Очередное размещение от Минфина. Предложено два выпуска, ОФЗ-ПД серии 26229 и новиночка, ОФЗ-ПД серии 26233, в объемах остатков, доступных для размещения в каждом выпуске.

    ОФЗ 26229 с погашением 12 ноября 2025 года, купон 7,15% годовых
    ОФЗ 26233 с погашением 18 июля 2035 года, купон 6,1% годовых

    Итоги:

    ОФЗ 26229
    Спрос составил 141,855 млрд рублей по номиналу. Итоговая доходность 5,41%.  Разместили 91,879 млрд рублей по номиналу.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  5. Аватар Whispered
    Кривая бескупонной доходности за последние 5 лет

    История изменений

    Доходность ОФЗ влияет на весь российский рынок. Между тем, с предыдущего стресса 2014 года кривая доходности ОФЗ сильно менялась. Мы подготовили наглядный временной ряд для понимания того, как менялись доходности ОФЗ за последние 5 лет.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  6. Аватар АннаБррр
    Всем привет)
    Кто знает за «защитные инвестиции» в БКС Премьер? Попахивает разводом… Акция выросла-тебе проценты, акция упала- тебе полный возврат… Кто может обьяснить в чем маржа тогда у данного брокера?

    Юра Авезов,
    обычный структурный продукт, каких у БКС очень много.
    Не связывайтесь.
    Маржа у БКС простая -они крутят ваши деньги. Насчет полного возврата -почитайте условия внимательно. Да и купон вы можете не получить.
  7. Аватар Юра Авезов
    Всем привет)
    Кто знает за «защитные инвестиции» в БКС Премьер? Попахивает разводом… Акция выросла-тебе проценты, акция упала- тебе полный возврат… Кто может обьяснить в чем маржа тогда у данного брокера?
  8. Аватар Виктор
    Ценные бумаги хранятся в депозитарии, а не у брокера.

    Andrea, пруфы? Я так понимаю что по большей части зависит от брокера, но в общем случае, нет, брокер сам ведет списки.
  9. Аватар Виктор
    Друзья, а что изменилось для держателей ОФЗ? Правильно ли я понял, что теперь купон по ним (который раньше не облагался налогом) будет облагаться им по ставке 13%, в случае, если облигаций куплено более чем на миллион рублей? Или там всё сложнее?

    Василий Пупкин, Все именно так. Просто, как палка от швабры.

    Cheburgena, только никаких гарантий нет, что брокер завтра не пропадет, вместе со своим реестром лохов. :)
    о том, что премия к владению ОФЗ vs Депозит и так минимальная, но владение ОФЗ, накладывает не страхованные риски банкротства брокера.
    Виктор, ты о чем?

    Andrea,

    Виктор, ну если офз дефолт, то асв уже будет мёртв!

    Andrea, речь о банкротстве брокера. Сейчас, о том, что Ваши ОФЗ являются Вашими знает только брокер, насколько я понимаю. В НРД никакой информации о Вас нету! Есть только в НРД запись, что эта бумага за брокером таким-то. А сам брок, внутри себя уже играется, берет в шорт без спроса и т.д. Понимаете?

    Виктор,
    Почему в НРД о владельце облигаций нет информации? Сделка купли прошла — информация появилась. На хрена тогда НРД?

    elit1960, я так понимаю это зависит от конкретного брокера. Почти все брокеры ведут свои реестры бумагодержателей. В НРД только информация о том, у какого брокера та или иная ЦБ, и брокер сам уже раскидывает купоны, дивы и т.д.

    Виктор, короче, офз это полное фуфло? кто-то там с чем-то играется шортит и так далее?

    Andrea, да с любой бумагой брокер может Вашей играть. Не важно с какой. ОФЗ или нет — не важно. :)
  10. Аватар Albert Rudolfovich
    Опять ЦэБэ.
    Цб намеревается опять снижать ставку на 1%! 
    Ну сколько можно?
    Ну разве там не понимают, что дело не в ставках?
    Что Инфляция зависит от чего-то другого...?
    От новых каких-то технологий, сфер услуг, например?
    А что делалось для развития чего-то нового???!!!
    НИЧЕГО!
    Вот и имеем низкую инфляцию, да какую там низкую!
    Купил вчера чая по 12.5, а стоил? 14.7! Глядя на чай, можно констатировать дефляцию!

    ваши предложения — куда уходят деньги?
    ставка в ноль — инфляции нет!
    Что это за чёрная дырень-то такая, что сколько бабла не распечатай, всё  равно -
    зарпаты фвсё ниже и ниже, доходы уже по сусекам и вот уже виднеются объявления
    Обменяю на что-нибудь другое.

    Деньги не доходят до конечного потребителя, а взять кредит, что бы купить что-то, что бы разогнать инфляцию — тоже так себе весчь.
    ________________________________________
    Возможно все стали жить как я - 
    • молоко — покупать запрещено (от него рак)
    • Говядину — слишком уж вонючее мясо+наличие привкуса молока с мочёй
    • Печенье — на ну нафик, там сахар, а это диабет, хочешь лечиться от него — пожалуста, не запрещаю.
    вот и остаётся такой прожиточный пакет:

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  11. Аватар sergionio
    Глеб Кабанов, С чего бы это деньгам кончаться?! Международные резервы банка России 1 марта 570 млрд. 24 апреля 569.800 млрд.........
    Ответить Хотелось бы верить, но есть подозрение, что этими деньгами не будут спасать экономику, не для этого они там лежат, вернее, не для нас с Вами. У них, у этих лярдов, есть свои хозяева. А вообще, поживем увидим.
  12. Аватар sergionio
    «Эксперт РА» ожидает снижения ключевой ставки ЦБ на 50 б. п. в июне

    Роман Ранн
    В июне экономика будет в более глубокой заднице, чем сейчас. Инфляцию сдержать не удастся, деньги на поддержание рубдя кончатся. И че? Если еще опустить ставку, то кто будет покупать облиги по такой доходности? Не, ну конечно, Наебулина из собственных штанов выпрыгнет, но сделает папе приятно, подмахнет, лизнет, доложит, что все зашибись, экономика растет как никогда, росстат обнаружит нулевую инфляцию, в общем, страна давно живет во вранье и виртуально реальности

    sergionio, С чего бы это деньгам кончаться?! Международные резервы банка России 1 марта 570 млрд. 24 апреля 569.800 млрд. Такими темпами резервов хватит на 250 лет

    Глеб Кабанов,
  13. Аватар Sergey054
    Да именно так. ЦБ принимает ОФЗ в РЕПО под пониженную ставку А банки покупают ОФЗ имея с этого маржу и еще просят ЦБ сделать длинное РЕПО на год.Правда на это минфин сопротивляется. Это пирамида получается
  14. Аватар Sergey054
    РЕПО с ЦБ и покупки ОФЗ банками.
    Читаю статью на РБК. Там написано:
    «Получая у ЦБ ликвидность с помощью сделок РЕПО в рублях по цене около 6% годовых, банки размещали эту ликвидность в длинные ОФЗ, доходность по которым тогда превышала 8% годовых, и вновь получали ликвидность ЦБ уже под эти бумаги — вновь под 6%», — описывает Осадчий. Похожий механизм, но в основном с использованием валютного РЕПО, банки уже использовали в кризис 2014–2015 годов, напоминает собеседник РБК. Но вряд ли банки заработали на этом больше 100 млн руб., оценивает Осадчий.

    Возникает вопрос:

    Банки чтоле покупают ОФЗ на бабки, которые берут у ЦБ?
    То есть ЦБ де-факто покупает ОФЗ, при этом 2% отдавая банкам за схему?😁
    Нахер тогда нужны банки?
    Минфин что ль придумал ОФЗ чтобы кормить казначейства банков?

    ТО ли цитата неправильная какая-то, то ли я чето не понял.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>

    Тимофей Мартынов,
  15. Аватар Тимофей Мартынов
    РЕПО с ЦБ и покупки ОФЗ банками.
    Читаю статью на РБК. Там написано:
    «Получая у ЦБ ликвидность с помощью сделок РЕПО в рублях по цене около 6% годовых, банки размещали эту ликвидность в длинные ОФЗ, доходность по которым тогда превышала 8% годовых, и вновь получали ликвидность ЦБ уже под эти бумаги — вновь под 6%», — описывает Осадчий. Похожий механизм, но в основном с использованием валютного РЕПО, банки уже использовали в кризис 2014–2015 годов, напоминает собеседник РБК. Но вряд ли банки заработали на этом больше 100 млн руб., оценивает Осадчий.

    Возникает вопрос:

    Банки чтоле покупают ОФЗ на бабки, которые берут у ЦБ?
    То есть ЦБ де-факто покупает ОФЗ, при этом 2% отдавая банкам за схему?😁
    Нахер тогда нужны банки?
    Минфин что ль придумал ОФЗ чтобы кормить казначейства банков?

    ТО ли цитата неправильная какая-то, то ли я чето не понял.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  16. Аватар MarkusFrimen
    График выплат и погашений ОФЗ в наглядной форме
    Недавно интересовались графиком выплат / погашений ОФЗ в наглядной форме. Например, это может понадобиться при построении облигационного портфеля с определенным графиком поступлений. Их есть у меня.

    Для начала разберемся с погашениями:

    График выплат и погашений ОФЗ в наглядной форме

    Зеленым обозначены ОФЗ с фиксированным номиналом и купоном
    Желтым — бумаги с переменным купоном
    Оранжевым — облигации с индексируемым номиналом (ОФЗ-ИН)
    Синим — с амортизируемым номиналом ОФЗ-АД

    Небольшой нюанс, т.к., год заканчивается, то обновил таблицу уже сразу с расчетом будущее, т.е. трехлетки (по сроку погашения) это бумаги до конца 2022, а не до 2021 г. и т.д. 

    Теперь определимся с купонами. Вот:

    График выплат и погашений ОФЗ в наглядной форме

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  17. Аватар gardist
    офз
    выплаты по ОФЗ в мае (Минфин)
    суммарно Янв.-Май:
    офз
    по годам:
    офз

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  18. Аватар ITinvest
    ОФЗ: Самый защитный актив с начала года

    Основные выводы: за два месяца, прошедшие со старта распродаж, ОФЗ стали первым российским активом, вернувшимся к докризисным уровням во-многом благодаря новой мягкой ДКП ЦБ, которая спровоцировала как интерес со стороны локальных игроков, так и новый приток нерезидентов вопреки падающим нефтяным котировкам. Мы считаем, что потенциал дальнейшего снижения 10-летнего выпуска до конца года может составить 130-140 б.п., до YTM 4,7-4,8% годовых. В этом случае потенциал ценового роста на дальнем отрезке кривой составит не менее 15-17%. Рубль может также получить серьёзную поддержку от долгового рынка. Интерес нерезидентов во-многом определяется уровнем реальной ставки, которая сейчас остается одной из самых высоких в мире (порядка 3%), что дает ЦБ дополнительный запас прочности.

    Динамика ОФЗ до коронавируса

    С начала 2020 г. на локальном долговом рынке наблюдалась стабильная восходящая динамика — следствие благоприятного внешнего фона, сохраняющихся ожиданий смягчения монетарной политики ЦБ и постоянного притока денежных средств нерезидентов. Все это позволило доходности ОФЗ опуститься до исторического минимума. Так, 10-летний бенчмарк, выпуск ОФЗ-ПД 26228, снизился до YTM 5,93%. ОФЗ оказались в мировых лидерах роста среди облигаций в локальной валюте.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  19. Аватар chem1 (Сергей Нужнов)
    Размещение ОФЗ + Доля нерезидентов
    Очередное размещение от Минфина. Предложено два выпуска, ОФЗ-ПД серии 25084 и ОФЗ-ПД серии 26232 в объемах остатков, доступных для размещения в каждом выпуске.

    ОФЗ 25084 с погашением 4 октября 2023 года, купон 5,3% годовых
    ОФЗ 26232 с погашением 6 октября 2027 года, купон 6% годовых

    Итоги:

    ОФЗ 25084
    Спрос составил 123,786 млрд рублей по номиналу. Итоговая доходность 5,53%.  Разместили 72,777 млрд рублей по номиналу.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  20. Аватар Salamandra
    Подскажите пожалуйста, где можно выгрузить котировки по облигациям за несколько лет? Буду очень признателен, очень нудно для написания диплома. Спасибо

    Владислав Секриеру,

    www.finam.ru/profile/moex-akcii/gazprom/export/

    Чем меньше таймфрейм, тем меньше истории доступно.
  21. Аватар Владислав Секриеру
    Подскажите пожалуйста, где можно выгрузить котировки по облигациям за несколько лет? Буду очень признателен, очень нудно для написания диплома. Спасибо
  22. Аватар RUH666
    ОФЗ. Новый исторический максимум!
    Говорил же, нет кризиса! Кризис будет, когда «Котопёс» по РБК начнут показывать и в «Форбс» расписание пригородных электричек публиковать))
    ОФЗ. Новый исторический максимум!
    И не забывайте подписываться на мой телеграм-канал и YouTube-канал

    Если находите статью интересной, ставьте плюсики и добавляйте в избранное.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  23. Аватар Марэк
    Минфин РФ признал несостоявшимся аукцион по размещению ОФЗ 24021

     22.04.2020 16:42:50

    МОСКВА, 22 апр /ПРАЙМ/. Минфин России признал несостоявшимся безлимитный аукцион по размещению облигаций федерального займа (ОФЗ) серии 24021 с погашением в апреле 2024 года, говорится в сообщении министерства.

    «Аукцион по размещению облигаций федерального займа с переменным купонным доходом выпуска 24021 22 апреля 2020 года признан несостоявшимся в связи с отсутствием заявок по приемлемым уровням цен», — говорится в сообщении.

    На предыдущем безлимитном аукционе в среду министерство разместило ОФЗ 26229 с погашением в ноябре 2025 года на 86,667 миллиарда рублей при спросе в 141,246 миллиарда.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  24. Аватар chem1 (Сергей Нужнов)
    Размещение ОФЗ
    Очередное размещение от Минфина. Предложено два выпуска, ОФЗ-ПД серии 26229 и ОФЗ-ПК серии 24021 в объемах остатков, доступных для размещения в каждом выпуске.

    ОФЗ 26229 с погашением 12 ноября 2025 года, купон 7,15% годовых
    ОФЗ 24021 с погашением 24 апреля 2024 года. Ставки купонов публикуются за 2 рабочих дня до даты выплаты и рассчитываются как среднее арифметическое значение ставок RUONIA за купонный период, начиная за 7 дней до даты начала купона и заканчивая за 7 дней до окончания купона..

    Итоги:

    ОФЗ 26229
    Спрос составил 141,246 млрд рублей по номиналу. Итоговая доходность 5,99%. Разместили 86,667 млрд рублей по номиналу. 
     


    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  25. Аватар Alekseev69
    ОФЗ 26232 купоны пришли кому то? Тинькоф до сих пор нет

ОФЗ

Тема для обсуждения ОФЗ — облигаций федерального займа. Выпуски, доходность, ликвидность.

Раздел про ОФЗ на сайте эмитента Министерства финансов РФ: календарь размещений, информация об итогах размещений.

Котировки ОФЗ и кривые доходности  на Смартлабе.
Чтобы купить облигации, выберите надежного брокера: