Блог им. ProfitBonds

Затраты на размещение биржевых облигаций

    • 13 августа 2021, 16:37
    • |
    • Skeptic
  • Еще
Затраты на размещение биржевых облигаций

Попробовал экспертно оценить затраты на размещение биржевых облигаций.
Для выпуска в 300 млн это дополнительные разовые расходы 4.0+% от объема эмиссии, плюс постоянные расходы в процессе (аудит, рейтинг, раскрытие и т.п.).
По статьям — какие-то необязательны (маркетинг, рейтинг), но мог что-то пропустить или ошибиться (пишите в комментариях).
#наблюдения

227
16 комментариев
ну ссылки на тарифы биржи и депо и проч… откуда данные?
avatar
s_s
s_s, написал же — экспертная оценка, какая то информация на сайтах биржи и нрд, а какая-то только из личного общения
avatar
Skeptic

Мы в компании соорганизаторы выпуска облиг для МСП, у нас комиссия 0,5% + основной брокер ~1%. Еще с компании 350к+ костов, остальные похоже уже входят в эти 1,5%. Выпуски от 50 млн

Для эмитента выходит выпуск процента на два дороже, чем купон

avatar
Михаил Titov
Популярный автор
Михаил Titov, 
1) основной организатор готов делать выпуск на 50 млн на бирже за 500 тыс руб? 
2) аудит+депозитарий+регистрация+рейтинг+раскрытие+затраты на сотрудников всего 350т?
avatar
Skeptic
Sceptic, депозитарий + регистрация только, аудит обычно есть и так, рейтинг не обязателен, на сотрудников, так мы зп получаем от управления капиталом, за контакт организатор-эмитент, уже в зп
Если делает, то готов, но на 50 мы еще не делали
avatar
Михаил Titov
Популярный автор
+1
Организатор — 4%??? Дайте 2 -)
avatar
КРЫС
КРЫС, а сколько обычно? дай свою экспертную оценку, интересно
avatar
Андрей К
+1
Андрей К, комиссия 0,5 на хороший выпуск считается просто офигенной. На практике — 0,2-0,3%% если орг получает, то это успех.
avatar
КРЫС
КРЫС, спс ) теперь я больше знаю
avatar
Андрей К
Андрей К, Москва вот вообще от оргов отказалась. И ничего… Разместилась -)
avatar
КРЫС
КРЫС, наверняка привлечен специалист, пристроенный на должностное место. Интересно, удалось ли сэкономить на его зп
avatar
Андрей К
Андрей К, у них бзик на госрасходах бюджета… Оч боятся предъявы
avatar
КРЫС
КРЫС, 
и мне и мне!!!
avatar
товарищ масон
товарищ масон, выше Андрею ответил.
avatar
КРЫС
КРЫС, думаю в размещениях аля Круиз и Трансмиссия (50-60 млн) даже больше выходит…
avatar
Skeptic
Sceptic, да… с джанками особая ситуация.. 
avatar
КРЫС

Читайте на SMART-LAB:
Предварительные итоги года на рынке жилья и ипотеки
Аналитический центр ДОМ.РФ подводит предварительные итоги года. Объём продаж жилья по договорам долевого участия (ДДУ) в 2025 г. (в рамках...
Фото
ДОМ.РФ
30 декабря 2025, 15:42
Займер поздравляет с Новым годом 🍊
Дорогие друзья,  Поздравляем вас с наступающим Новым годом!🎄 Уходящий год был для нас, как и для многих, непростым: нам пришлось работать в...
Фото
ПАО МФК "Займер"
30 декабря 2025, 10:40
Фото
«Озон Фармацевтика» поздравляет с наступающим Новым годом!
Дорогие партнёры, инвесторы, коллеги! Сердечно поздравляю вас с наступающим Новым годом! Этот праздник — время подведения итогов и...
Фото
Озон Фармацевтика
30 декабря 2025, 10:01

полезные записи за 24 часа

★11 25 ⭐️ 15 лучших фильмов про инвестиции, риск, и человеческую жадность 🎬
★7 7 50% годовых на облигациях.
★5 25 С Новым годом, Смартлаб!
★3 5 Стратегия ОГНЕННЫЙ КОНЬ в опционах
★3 0 Создание пассивного дохода: какие акции и облигации покупал? Итоги инвестирования в декабре 2025 г.
★3 11 3D-психика трейдера: как теорема Пуанкаре-Перельмана объяснила мне мои торговые «петли»
★3 46 1 января. Похмелье. Слушайте сюда пацаны.
★3 78 Это был тяжёлый год! karpov72 о своих итогах 2025 года
★3 39 Мой Рюкзак #60: Это был тяжелый год, но допущена всего 1 ошибка
★3 4 Что ждет рынки в 2026? Анализ Максима Орловского
+224 25 С Новым годом, Смартлаб!
+144 39 Мой Рюкзак #60: Это был тяжелый год, но допущена всего 1 ошибка
+129 78 Это был тяжёлый год! karpov72 о своих итогах 2025 года
+107 13 Мюсли вслух -151. Инвестирование
+105 32 До нового года еще 4,5 часа а депрессии пока нет🤣
+90 12 Самое честное поздравление))
+89 3 Дисциплины вам в новом году, товарищи трейдеры!
+84 43 В уходящем 2025 году я почти полностью переключился с гугла и яндекса на ChatGPT
+84 6 С Новым годом!
+73 2 С Новым Годом Пожелания

самые обсуждаемые сегодня

46к 1 января. Похмелье. Слушайте сюда пацаны.
23к Ты знал, что один чувак за неделю в 125 раз увеличил депозит за 5 сделок?
25к С Новым годом, Смартлаб!
25к ⭐️ 15 лучших фильмов про инвестиции, риск, и человеческую жадность 🎬
18к Почему я не пользуюсь Озоном, ВБ и доставкой Самокат
15к 2025 итоги. я старался но не получилось
15к Фильм на новый год: Пятый элемент
11к 3D-психика трейдера: как теорема Пуанкаре-Перельмана объяснила мне мои торговые «петли»
11к Тимофей, с наступившим! А кто они, твои друзья...
9к Власти Украины готовы вынести на референдум вопрос о взаимном выводе войск с территорий Донбасса и создании там свободной экономической зоны, заявил президент Владимир Зеленский в интервью.

теги блога Skeptic

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн