❓ Где деньги, Зин?

лонговые плечи режут пока, фонды работают с левериджом вплоть до Х50 

Для того, чтобы цена стала ниже, нужно в бид налить (так скажем «продавить» цену) или можно нажать пару кнопок и бид ниже переставить?

«снижение стоимости облигаций означает, что идёт их распродажа»
Не означает.

Готовят кэш для покупки акций — ставки ещё не поднимал ФРС.

Речь о другом. Инвесторы, которые видят, что облигации становятся всё доходные могут начать выходить из переоцененных акций. А облиги льют крупные фонды, ибо ждут рост инфляции, а значит падения облиг

Из вменяемого: в кэш и на забор… но, как-то все очень просто!

основные 5 групп факторов, которые влияют на рыночное ценообразование:

1.Общий постоянный экономический новостной фон или контекст влияющий на весь рынок в целом. Это все те события и факторы которые УЖЕ известны на данный момент ШИРОКОМУ рынку, и в контексте которых происходит то или иное постоянное давление на цену.
по критерию прогнозируемости: с определенной долей уверенности можно предполагать, что будут сохраняться текущие тенденции. Но никто никогда не знает – когда они закончатся и с какой силой будут происходить изменения. 

2. Локальные экономические факторы, влияющие на ценообразование конкретных эмитентов.
Прогнозируемость : от практически нулевой ( только инсайдеры могут знать заранее о готовящихся крупных изменениях в гос.политике в том или ином секторе рынка, или о крупных корпоративных событиях типа айпио или допэмиссий), до тех же пресловутых 50/50, если мы оцениваем цены на сырье и т.д.

3. Политические факторы, имеющие серьезное влияние на рыночное ценообразование. 
Прогнозируемость : практически нулевая. 

4. Природные факторы, имеющие серьезное влияние на рыночное ценообразование.
Прогнозируемость : практически нулевая.

5. Действия крупных игроков, непосредственно влияющих ( или пытающихся влиять) на рыночное ценообразования.
Прогнозируемость : практически нулевая.

совокупное влияние всех этих непредсказуемых факторов и дает итоговый ХАОС.   
Аллирог.
forum.mfd.ru/blogs/posts/view/?id=14184

Все почуяли что облигации сейчас невыгодны, можно будет чуть позже дешевле откупить и умные пошли пробовать действовать на опережение. Деньги от продажи никуда не идут, идут на счета. Позже обратно вернутся, с учетом ситуации. Струхнули короче.

Добрый день. Высоколиквидные облигации обычно используются в качестве залогового актива.  При снижении цены такого  активы (росте доходности) соответственно снижается и стоимость залога. И тут нужно либо довнести средств извне, либо закрыть часть позиций, иначе можно досидеться до маржин-колла. Поэтому и закрывают везде, где только могут. Раньше такое называли «делевередж», если не ошибаюсь. Как-то так!

Увеличение дохи по облигам -> дороже кредиты для компаний->дороже кредиты, меньше прибыль->меньше прибыль, ниже див. доходности и ниже цена акций… Рынки прайсят будущие прибыли…

Повторю важный тезис про тренды рынка.
Рынок падает не тогда, когда продают, а тогда, когда не хотят покупать.
И наоборот.
Доходности по нотам и бондам сейчас растут именно потому, что их не хотят покупать на прежних условиях. Ну кагбэ логично, сейчас эмиссия трежарей — 27 триллионов, дефицит госбюджета штатов ~ 4 триллиона, плюс на подходе пакет Бидона на 1,9 триллиона. То есть в первом приближении к концу года эмиссия трежарей составит ~33 триллиона. Логично предположить, что триллион в американских долгах в начале этого года совсем не равен триллиону в американских долгах в конце этого года. Держатели долга хотят премию за инфляцию долговой массы…

И где паркуются немалые деньги от продажи облигаций?

Падает все — драг. и пром. металлы, индексы DM и EM стран, облигации.
Видимо, выходят все таки в кэш. Хочется надеяться, что в кэше сидят недолго, так как надеются в ближайшее время перезайти подешевле туда, откуда вышли.

Допустим ты дал кому-то в долг 1000 по 5% годовых и тот написал расписку с правом переуступки права требования (облигацию, трежери). Твоя расписка стоит на рынке 100% (допустим) от номинала и доходность составляет 5%.  Через год инфляция повысилась, или ее ожидают повышенной в ближайшем будущем, новые люди берут в долг деньги у других людей и в среднем по 8% и их расписки тоже стоят 100% от номинала, но приносят большую доходность. Поэтому твоя расписка на рынке (это важное обстоятельство! иименное ее оценка на рынке, виртуальное значение) стоит уже не 100%, а 97%, потому что процент по ней 5%, а не 8%. То есть её доходность повысилась, и цена упала. Но при этом ты ничего никому не продавал и тебе не нужно было продавать никому ничего, чтобы цена упала, для тебя ситуация не изменилась, тебе торчат бабло по 5% годовых и никакие облигации ты никому не сливал. И никто никому ничего не сливал, просто новые заемщики берут в долг у кредиторов деньги под большие проценты, потому что стоимость денег выросла. И старые долги переоцениваются, но никуда не продаются и не исчезают.

Ах, сколько версий, гадай — не перегадай, угадайка весь этот рынок

Видимо, на денежном рынке. Судя по тому, что биток вчера тоже падал, «в крипте» — неправильный ответ)

Ну не читайте всякую херню с утра перед завтраком…

Кстати, Вы гений!

Не видел Ваш пост!

И думал, что никто не напишет... 

Меня бесконечно радует, что на рынке появляются думающие люди!

А значит тренду точно быть!

Мне не показалось! 

ты озвучил мою теорию но я сам нашел эту закономерность

паркуются в облиги сильных валют типа фунт, йена, евро.А оттуда просто в сильные валюты. Доллару падать 7-8 лет.

Рынок облинаций — опережающий индикатор рынка акций с лагом в несколько месяцев. Вырастет инфляция, потом ставки и стоимость обслуживания кредитов, потом многие компании не смогут обслуживать кредиты.