Блог им. Bondiator

Экспирация бычьего спреда

Всем привет!

Вчера истек бычий спред по РИ, и насколько я понимаю теорию, на счет должна была после вечернего клиринга упасть сумма равная разнице между страйками.
Однако, зачисленная сумма оказалась существенно меньше.
Брокер сообщил, что так как РИ вырос, то опционы были исполнены автоматом в течение дня, а по вопросам расчета маржи нужно обращаться на биржу.
Объясните плиз почему так получилось или может я что не учел при создании спреда?
449
7 комментариев
+1
Не учел, ага, PL = Strike(B) – Strike(A) – Premium(А) + Premium(В) для бычьего спрэда в коллах, Strike(B) – Strike(A) – Premium(B) + Premium(A) для бычьего спрэда в путах
avatar
tashik
www.option.ru/glossary/strategy — кратко, полезно, по делу. Ну и опционный аналитик пользуйте хотя бы на красном циркуле, если не OptionFVV
avatar
tashik
tashik, так я и использую красный циркуль. А конечный результат там это P&L теор.?
avatar
Врач-бондиатОр
На красном циркуле в профиле PNL зеленая ломаная линия обозначает PNL на экспирацию. Что за брокер у Вас? Меня ни разу не исполняли в середине дня в день экспирации, если обеспечения хватало на то, чтобы получить поставку фьючей.
avatar
tashik
tashik, Открытие. Сказали, что исполнение в любой момент в течение дня.
avatar
Врач-бондиатОр
Врач-бондиатОр, а, поняла, у нас американские опционы и это покупатель Вашего проданного опциона решил исполнять? Тогда так может быть тоже, а не только в случае если нет ГО на поставку фьючей
avatar
tashik
tashik, не могу сказать. По идее исполнитель опционов выбирается случайным образом.
avatar
Врач-бондиатОр

Читайте на SMART-LAB:
Фото
EUR/USD: евро выглядит устойчивее на фоне нарастающих рисков для доллара
Евро резко развернулся и продолжил восходящее движение, ранее прерванное начавшейся коррекцией, выйдя на очередные локальные максимумы на фоне...
Фото
Арман Бейсембаев (Tickmill)
14:08
Календарь инвестора Займера
Уважаемые акционеры,  Делимся с вами календарем инвестора Займера на 2026 год. 🟢 31 марта — финансовые результаты 2025 года 🟢 14 апреля —...
Фото
Займер
12:10
Молодёжь выбирает акции Х5
В преддверии Дня студента СберИнвестиции провели исследование и составили портрет студента-инвестора 📈 🥇 В десятку наиболее популярных у...
Фото
X5 Group
09:58
Фото
Куда брокеры гонят толпу? Стратегия-2026. Часть III
Это третья по счету стратегическая заметка на 2026 год. ✅ Часть 1: работа над ошибками ✅ Часть 2: 2026 трудный год, но, возможно, последний год...
Фото
Тимофей Мартынов
10:36

полезные записи за 24 часа

★6 251 Инвесторы в недвижимость они зомби или в школу не ходили?
★5 49 Да ВОЗ и пот свинки
★5 0 Цветные металлы в фокусе внимания инвесторов
★4 18 Как я продавал золотые слитки
★4 17 Домучал, наконец, Харви Маккея и узнал, как плавать среди акул...
★4 6 Куда люди кладут деньги
★4 27 ❓Кто следующий на рынке облигаций? Разбираем, сегментируем, предполагаем💸Пассивный доход и спокойные инвестиции нам только снятся?
★4 4 Важное изменение для владельцев ИИС тип Б, открытых в 2024 году: вводится годовой лимит льготы
★4 5 Опер. результаты ЛСР за IV кв. 2025 г. — цены на квадратный метр продолжают дорожать, всему виной рассрочки от застройщиков. В 2026 г. это продолжится?
★3 57 Дети - самая сомнительная инвестиция в вашей жизни
+122 58 Азия. Понедельник.
+106 9 Mozgovik Weekly: комментарий по ключевым событиям недели
+88 8 Ситуация на текущий момент
+88 97 Россия оказалась в числе лидеров по оттоку населения
+87 10 Индекс МБ сегодня
+80 40 ⚡Инфоцыгане в ТГ зазывают всех в шорт
+77 75 Жизнь, - главная ценность человека.
+74 27 ❓Кто следующий на рынке облигаций? Разбираем, сегментируем, предполагаем💸Пассивный доход и спокойные инвестиции нам только снятся?
+69 251 Инвесторы в недвижимость они зомби или в школу не ходили?
+66 17 Домучал, наконец, Харви Маккея и узнал, как плавать среди акул...

самые обсуждаемые сегодня

251к Инвесторы в недвижимость они зомби или в школу не ходили?
97к Россия оказалась в числе лидеров по оттоку населения
87к Почему наши товары дешевле для врагов, чем для нас? И при чём здесь новая мировая война?
58к Азия. Понедельник.
57к Дети - самая сомнительная инвестиция в вашей жизни
44к Агент по недвижке: РЫНОК СТОИТ
39к Россия страна ТЁТЕНЕК в ней матриархат и вот 14 фактов что я отвечаю за базар
28к Я хотела на корабль...
19к Доллар под ударом. Клинтон и Обама призвали американцев к протестам. Выдержит ли экономика сша и что будет с финансовым рынком?
18к А это нормально, что литр воды стоит как 95 бензин?

теги блога Врач-бондиатОр

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн