На что смотреть при снижении ставки?

Американские индексы на высоте, новые максимумы уже установлены. Большинство акций находятся далеко от своих локальных минимумов и покупать их на среднесрок рискованно. Участники рынка ожидают снижения ставки в этом году и под эти ожидания выстраивают свои позиции. Пока что показатели американской экономики не настолько хороши, чтобы развеять ожидания. На какие активы стоит смотреть уже сейчас в ожидании снижения ставки?

Если ставку понизят, то доходность американских облигаций станет менее привлекательной и тогда инвесторы, которые ищут стабильный доход, начнут смотреть на дивидендные акции. Поэтому, стоит уже сейчас проанализировать недооцененные дивидендные акции.

Будем использовать общедоступный скринер на finviz, сортируем по капитализации, объему торгов и по дивидендной доходности.

Вот список акций, у которых сейчас див.доходность выше 10% годовых. Это очень хороший дополнительный доход, на который точно обратят внимание управляющие при выборе акций в портфель.

Задача следующая: выбрать акции, которые далеко от максимума, у которых все хорошо с финансовыми показателями и ожидания по выручке растут.

Пример акции с нашего списка Andeavor Logistics LP(ANDX).

Доходы растут в среднем на 15% за год, ожидания по росту прибыли на акцию почти 12% на этот год. Это сильные показатели, которые будут поддерживать цену акций. Чтобы быть более уверенным при принятии торгового решения рекомендуем почитать новости о данной компании.

Для того, чтобы застраховать себя от потенциального риска падения всего рынка можно взять в шорт коррелирующую акцию из данной индустрии, которая не платит дивиденды. Например, Cactus(WHD) или XLE, это ETF сектора энергетики.

Заключение

Такой подход к выбору инвестиционных идей не озолотит вас за год, но поможет вам получить прибыль в виде дивидендов, а в случае снижения ставки сможете заработать и на росте акций.

Идеальная модель следующая: выбрать из сектора лидера, который платит дивиденды, но цена акций не находится на максимумах. Найти коррелирующую акцию, которая не платит дивиденды и взять ее в шорт. Тем самым у вас будет нейтральная позиция к рынку. В случае роста сектора или всего рынка лидер будет расти быстрее и еще выплачивать дивиденды. В случае падения сектора или рынка лидер будет падать медленнее и выплачивать дивиденды. Данный подход минимизирует риск и приносит более менее стабильную прибыль.