VK group, Газпром медиа. Разбор без воды.

🥲Показатели полный аврал...

Все уже знают, что конкуренцию ВК проигрывает, utube/telegram/what's app.
❗Но найдены другие «успешные стратегии развития», которые действуют во благо акционеров. (Если они заинтересованы конечно, в деньгах – а не в самом медиа влиянии) 🙄


🤭Коротко:
🔹Доходы на человека упали на 8-10%, за 4 года, но выросло количество сотрудников и затраты на них в 2 раза ❗ И надо понимать, что это айтишники. Пока маржинальность оставляет желать лучшего.
🔹Долг высокий, но уже ниже. Работают, деньги зарабатывать начали. Отрицательный свободный денежный поток – развитие, кредиты, проекты, сервера, техника..
🔹Отсюда и доход на акцию, отрицательная рентабельность.

🤔Из плюсов:
🔸Доходы будут расти, долг уменьшаться – снижение ключа, успешный захват рынка, подписки, реклама.
🔸Также стоит помнить, что ВК: это и ВК, и Одноклассники, mail.ru, dzen, rutube, Max, RuStore и другие (также все подвязки через госуслуги, бронь, подтверждения банков и прочее. Доберутся..). И также, что будут брони, реклама, группы в Мах, в rutube.
Так что… Успешный захват рынка обеспечен. А деньги придут, ожидаю выход в 0 через 3 года, а дальше плюса.
🔸Также тренд, что большинство программистов станут получать на уровне рынка. Т.е., без премии. Будет как собак не р… Точнее, будет так. Везде платят среднюю – в яндекс, вк – +15-20%, и там типо будут высокие. Борьба есть, но не для всех. Платить больше позволить не все смогут.
🔸В целом, ВК может и еще на кого-то замахнуться. Ведь правда? 🤭 так что, в долгосрок 3-6% вполне имеет право быть
Но я бы предпочёл астру… Кстати, следующий пост о ней😳


#ВК #ВК групп #IT #Финтех #Рынок медиа #Монополия