Про рынок 12.07

Всех приветствую! 

По традиции с новостей!

Доходы России от экспорта нефти упали до 4-месячного минимума на фоне сокращения поставок — Bloomberg со ссылкой на данные МЭА. Доходы от экспорта нефти в июне упали до $16,7 млрд: МЭА. Снижение произошло на фоне сокращения экспорта сырой нефти и нефтепродуктов (https://www.profinance.ru/news2/2024/07/11/ccul-dokhody-rossii-ot-eksporta-nefti-upali-do-4-mesyachnogo-minimuma-na-fone-sokrasc.html).

Доля убыточных угольных компаний в России превысила 50%.  Последний раз такое было в 2020 году — Forbes (https://www.forbes.ru/biznes/516655-dola-ubytocnyh-kompanij-ugol-noj-otrasli-prevysila-50). 

Последние дни как-то сильно упали объемы торгов парой юань/рубль на Мосбирже. То ли это просто летний спад деловой активности, то ли у игроков есть опасения или затруднения с торговлей юанем через НКЦ, на который ранее были наложены санкции, которые вступят в действие в середине августа.   

«Бумажный» рынок. 

Прошла отсечка в Сбере, и снова надо анализировать фьючерс на индекс ММВБ (в нем нет дивидендной зависимости).

Сегодня конец недели, и недельный фьючерс стоит на грани срыва вниз. Есть пока зона неопределенности 3054+, цена под 55ЕМА, внутри ОИ, но «запаздывающая» ниже текущих цен. Ситуация 50/50, надо ждать  недели, исключать ничего нельзя, но при пробое и закреплении ниже кроме нахождения в ОИ больше нет противоречий дальнейшему снижению!

Во фьючерсе на Индекс ММВБ на днях формируют новый канал 2997-3233, причем на верхней границе находятся и 55ЕМА, и ОИ. Падение всего рынка накануне было практически паническим и текущая коррекция выглядит вполне адекватной.

Тот факт, что Сбер пока стоит лучше без дивидендов вселяет некоторый оптимизм, но в первый день такое возможно. Надо смотреть как он будет закрывать дивидендный гэп.

Драйверов для роста так и не пришло, это технический отскок, но он может быть очень сильным. 

В Сбере пока опасно торговать, а вот в «остальных» бумагах можно, но только локальные идеи и конечно со стопами! Причем необходимо найти совпадение дневных и часовых уровней, без этого торговать «с нуля» крайне опасно!





Сбер.

Дивы в Сбере 33,3 рубля за акцию, -13% НДФЛ = 28,97, закрытие до отсечки = 316,68. 316,68-28,97=287,7. Цена пока выше границы дивидендного гэпа, но это пока временное явление — после гэпа нужно время для успокоения и проторговки «старых-новых» уровней. От лонга тоже пока торговать не рекомендую, нужно время...

Но цена на днях ниже зоны 306-310,7, ниже 55ЕМА и ОИ и ниже тренда, и «запаздывающая» сильно ниже текущих цен. Кому как, но для меня он вошел в даунтренд (сверху конкретная дивергенция), основная тенденция вниз, отскок пока только технический, значит надо терпеливо ждать «нужных» цен и пытаться шортить! Пинг-понг! 



Главный аналитик ПСБ Алексей Головинов прокомментировал небольшое снижение акций Сбера, которое они показали (https://www.finam.ru/publications/item/prodazhi-v-sbere-tyanut-rynok-vniz-20240711-1009/)  в первый день торгов после дивидендной отсечки. По его мнению, учитывая силу бумаг компании, в последние два месяца, высока вероятность относительно быстрого закрытия дивидендного гэпа. Ранее глава Сбера Герман Греф подчеркивал, что акции банка — самое выгодное вложение для частного инвестора сегодня. В ближайшие дни их можно приобрести по наиболее выгодной цене, так как в прошлом году восстановление после дивидендной отсечки заняло не более двух недель.

ВТБ СЧИТАЕТ ВОЗМОЖНЫМ ВЫПЛАТУ ДИВИДЕНДОВ ПО ИТОГАМ 2024 Г — ПЬЯНОВ (https://1prime.ru/20240711/vtb-850008180.html). «Будет достаточность значительно выше записанной в стратегии на конец 2024 года, на среднесрочном горизонте не будет никаких непредусмотренных негативных тенденций, элементов, опасностей — »дивидендный сюрприз" станет возможным". Что характерно, ВТБ вчера продолжил падать, т.е. даже откровенно вербальные интервенции не спасают...

Вот такие «типа» драйверы я крайне боюсь… Но таков наш рынок — сплошные вербальные интервенции, а «народ» ведь проглотит… Пока такие мнения подогревают «инвесторов-новичков» — рост может продолжится, но не забывайте про то, что растущий тренд сломан, и далеко не  факт, что это тоже не вербальная интервенция! И в конце-концов драйвера так и нет! А то, что сейчас происходит-технический отскок! ☝️

В Лукойле я не вижу однозначной поддержки для стопа от лонга (пока), сопротивления два = зоны сопротивления — 7109-7112 (на часах 7100-7119 со стопом 7140+) и конечно основное сопротивление 7326-7375 (+55ЕМА и ОИ, «запаздывающая» ниже текущих цен)(на часах 7320-7396 со стопом 7420+). Уровень 6885 не работает, напрягает быстрый откуп ранее и вчерашний его проход = значит его нет!




В Газпроме на днях почти однозначная поддержка на 117+ (на часах 116,4-117,2, стоп 116-). Есть промежуточная зона «непонятки» 121,65-122,17, там можно лонг закрывать. И даже можно пытаться шортить (на часах зона 122,17-122,83 (+55ЕМА) со стопом 123,2+), проход и закрепление выше = продолжение лонга возможно до 127,7- (локальный хай +55ЕМА и ОИ).





Очень много компаний формируют отскок (пока технический), находясь на днях под каналами и 55ЕМА и ОИ (VK, Озон, НЛМК, Магнит, Мечел и др.), так что будет почва для торговли от шорта, главное четкий стоп на часах. Но это из разряда локальных идей!

=

Хотел бы ответить на вопрос, поступивший вчера в комментариях под постами на канале  — «Если вы это предполагали, то почему не отторгововали? Цепляете крохи на отскоках против основного движения🤷»

Рынок сильно изменился! Он стал совершенно не понятным и сложным. Раньше торговать было намного легче (правда в 2000-х  годах мне так не казалось). 

Раньше все было взаимосвязано и логично, была привязка к «золотому» стандарту, не было таких пузырей, на все выходящие данные реакции были понятны… И это касалось всех рынков.

Сейчас этого нет. Опущу Америку с его непомерным госдолгом, просто буду анализировать наш рынок после начала СВО.

Как оценивать поступления в бюджет? Как считать валюту? Инфляцию? Как оценивать рынок в отсутствии нерезидентов? Как оценивать данные компаний (причем некоторым из них до сих пор дано право НЕ публиковать однозначные отчетности)? Хаос и возможность манипуляций со стороны государства просто зашкаливают. Один факт со ставкой чего стоит, а от него ОЧЕНЬ МНОГОЕ ЗАВИСИТ как для простых граждан, так и для фондового рынка в целом!

Был и такой комментарий — Я знаю что он ответит: «исключать ничего нельзя!»😉

ДА, ЭТО ПРАВДА! Я осторожный трейдер, я заработал и создал «подушку безопасности» в 2008 году на падении, и мог бы жить достаточно спокойно и сейчас. Денег хватает до сих пор! Но скучно так жить! Поэтому и торгую, плюс решил вести канал и писать посты (это хобби), а не средство заработка. 

Для меня конечно важна прибыль, но на мой взгляд еще одна важная вещь, которую я пытаюсь донести до всех — не стоит полагаться на эмоции, любая теория должна подтверждаться графиками. То, что мы вчера увидели — безусловно что-то на подобии очередной паники (вынос быков — плечевиков), но это паника, а на панике можно как заработать, так и потерять. Я же спокойно жду коррекции рынка вверх и буду продавать, самое главное для меня — это близкий стоп.

Гоняться за рынком никогда не буду, для долгосрочного шорта важен соответствующая уверенность в своей правоте, а ее пока нет, и до 26,07 она вряд ли появится, поэтому «цеплять крохи» — это пока мое, зато в прибыль и регулярно! Но это мой подход, я никого за него не агитирую!

=

Отсечка в Сбере несколько остудила рынок. Паника улеглась, отскок получился очень сильный. 

Что меня напрягает — это поведение большинства «остальных» бумаг еще до отсечки в Сбере, они падали, никакой ротации капитала нет, банально нет спроса, а без него полноценного роста быть не может. 

Кому как, но пока не уляжется психоз (в обе стороны) я пока не вижу особо тенденции, просто хаотичные движения. Каждый может увидеть свое — для кого-то показательна дивергенция и перепроданность, для меня лично важнее фундаментальная составляющая. Я реально не вижу драйверов для роста и поэтому мне честно говоря удобнее и спокойнее торговать вниз. Но я спекулянт, и могу торговать в обе стороны, главное — наличие четких стопов!

Продал Газпром по 121,23, закрыл шорт по 120,17 (+0,87% по цене). Снова продал по 121,57,  закрыл шорт по 119,73 (+1,51% по цене). +2,38% по цене, абсолютная прибыль +0,95%. Зафиксированная уже! К слову про мои спекуляции!👍

Рынок ходит, а это уже хорошо! Главное не лудоманить, надо уметь выжидать «свои цены», а не гонятся за сделками. Бумаг очень много, и идей тоже, но я торгую один, и ищу в первую очередь интересные для меня идеи. Для меня важно не количество, а качество сделок, поэтому и сделок немного, но почти все они выходят в прибыль! Причем стабильно!

Повторюсь — гоняться за рынком никогда не буду, для долгосрочного шорта важен соответствующая уверенность в своей правоте, а ее пока нет, и до 26,07 она вряд ли появится, поэтому «цеплять крохи» — это пока мое, зато в прибыль и регулярно!

Рынок снова превратился в набор локальных идей, и это неплохо на самом деле, дают зарабатывать. Главное внутренняя уверенность в своей правоте, а без уверенности торговать не стоит!


=

P.S. Я не читаю комментариев под постами, но я всегда в телеграмме готов ответить на них.

🔥 Присоединяйтесь к бесплатному телеграм-каналу  t.me/scalpon и получите доступ к актуальной аналитике, сигналам и обучающему контенту для успешного трейдинга на ММВБ!

Я предлагаю:


— Ежедневные обновления о состоянии рынка и перспективных акциях ММВБ;
— Полезные советы и рекомендации от опытного трейдера для улучшения вашей стратегии;
— Возможность общаться с единомышленниками и обмениваться опытом.


Удачных торгов и хороших выходных! Тренд — наш друг!