Очевидный фаворит этой торговой недели — Россети.
В пятницу топ-менеджмент компании пообещал платить дивиденды 50% от прибыли согласно директивы правительства. Одновременно Силуанов и Дворкович сказали, что исключений из правила не будет.
В пятницу началась скупка, техника демонстрирует уверенный сигнал вверх. 


Ровно такие же сигналы были на предыдущих пробоях, вы можете увидеть их по росту объемов. Кстати, писал об этих возможностях заработать ранее (раз, два).

Брать имеет смысл обычку, так как она недооценена к префу, на преф дивиденд не будет выше, исходя из последних тезисов руководства. Обычка должна отправиться догонять преф (на 2 рубля).
Покупать надо именно сейчас, пока вкусная цена, даже локальный хай еще не пробили, а ниже уже не пойдем.
Первая цель — 1,1. На этом уровне возможна проторговка, высадка пассажиров из бумаги. Дальнейшие технические цели — 1,4 и 2 рубля.

( Читать дальше )

Вчера ночью сидел, анализировал второй эшелон, и с удивлением обнаружил, что на российском рынке почти не осталось акций, в которые я бы готов был вложить деньги на срок больше года. Какой-нибудь ПермьЭнергосбыт, который стабильно платит дивиденды чуть выше банковского вклада, не обладает достаточной ликвидностью, чтобы даже на полляма купить (и продать при острой необходимости), да и не хочестя все свои деньги у брокера хранить.

Мне бы хотелось разделить яйца по корзинам, не хочу все в рынке держать.
Купить коммерческую недвижку сейчас не вариант, какие-то адекватные варианты начинаются от 8 млн без отделки, это за пределами моих возможностей.
Есть возможность вкладывать излишки с зарплаты и редкие выводы с биржи. Это 300-500 тысяч в квартал в сумме примерно. Ни туда, ни сюда, то есть. Сам бизнесом заняться не могу, потеряю стабильный доход на работе, на который только-только вышел.

Куда местная публика средства вкладывает? Интересны все варианты, кроме тупо банковских депозитов, или облигов, ДУ и прочих вариаций биржи.

Вот новость. Я только одного не пойму: ГДЕ МОЯ РАКЕТА УЖЕ? Крупняк что, новости не читает?
дивидендов по МСФО за этот год" title="Силуанов: Газпром заплатит 50% дивидендов по МСФО за этот год" />


Россети на этой новости взлетели, кстати. Уже проецируют на все компании.

Не нужно быть гением, чтобы понять, что рынок сегодня продавали. Рынок открылся где ему положено с учетом внешних факторов, но после этого вверх идти не захотел. Сегодня роста вообще не было. Весь слабенький рост, который показал индекс РТС, сделан на курсе доллара. Что может означать только одно: крупный игрок (или несколько) шортил по всем фронтам. Для меня это выглядит следующим образом: кто-то ОЧЕНЬ сильный решил, что сможет продавить рынок и максимально зайти в шорт по высокой (как ему кажется) цене, а потом дождаться отката нефтяного рынка на ожиданиях, что соглашение ОПЕК вилами по воде писано, плюс недоработали коррекцию. поэтому посыл рынку от данного продавца такой: позитив мы проигнорируем, а на первом же негативе полетим вниз.

Но этот крупный игрок (не люблю слово «кукл») внутрироссийский, он может удержать психологические уровни 1000 по РТС и 2000 по ММВБ, но влиять на глобальный рынок нефти он не может. А на рынке нефти произошло ни что иное, как определение направления. Направление рынка нефти у нас настолько очевидное, что я даже не понимаю, как это можно не видеть. Нефть взяла курс на обновление годовых хаев на очень серьезных объемах. Рынок нефти я сам не торгую, не строю из себя аналитика, сидя на диване и ни разу в жизни не видев скважины, как каждый первый смартлабовец, для меня это просто сильный индикатор. На данный момент он показывает очевидную картину, движение вверх подтверждается. 

( Читать дальше )

Я не провидец. Я понятия не имею, когда и насколько Газпром выстрелит, но он выстрелит. Я просто исхожу из рыночных предпосылок. И рыночные предпосылки дают одну рекомендацию: НАКАПЛИВАТЬ. Вот моя аргументация.

1. Возьмем лои последних лет.

C 2009 года Газпром всего трижды уходил ниже 123 рублей, и очень краткосрочно. Это значит, что максимальный реальный даунсайд — 10%. С вероятностью, близкой к нулю, Газпром пойдет ниже. Более мощная поддержка — 131 рубль, и возникает резонный вопрос: А ЧЕГО ТАМ ЛОВИТЬ В ШОРТЕ?
Тот же самый график говорит нам, что можно с высокой вероятностью сдать Газпром по 150 в ближайшие недели, даже если боковик продолжится.

2. Продолжим анализировать лои и сопоставим с индексом ММВБ.



( Читать дальше )

Шортил я, шортил рынок с начала сентября, да так ничего и не нашортил, кроме убытка, хоть и был прав, что рынок перегрелся и скорректируется. Для меня это значит одно: пора перестать шортить и начать покупать.


Ну не хочет рынок падать. Если бы он хотел, мы бы увидели хотя бы одну нормальную красную свечу уже давно. 1%  по индексу в день — это не падение, это выгрузка пассажиров из бумаг.
Сценарий коррекции, о котором я писал ранее, скорее всего уже отработан, и отменяется, если не произойдет форс-мажора.
Идем переписывать хай.
Интересные бумаги для покупки:
Газпром, МТС, Россети, ФСК, Русгидро.
Я бы не стал покупать:
Сбербанк, Сургут, Ростелеком.

Вчера вечером меня не покидало ощущение, что надо купить Газпром. Его цена совсем не соответствует текущим уровням рынка.
И вот, похоже, сигнал на вход пришел. Посмотрите на резкое изменение объемов.

Насколько сильный рывок — понятия не имею, но для начала 5% надо взять отсюда, а дальше подумать.
А там дальше — либо «Газпром растет последним» и получаем развитие коррекции, либо пробитие среднесрочного нисходящего тренда.

Коррекционное движение по индексу прошло значительную часть своего потенциала, а это значит, что отдельные бумаги уже начинают разворачиваться. Проще говоря, идет скупка, но идет она аккуратно, чтобы не дергать цену. Здесь будет проторговка индекса в разные стороны, прежде чем выйдем вверх. Проторговка будет за счет перекладки из неинтересных инструментов типа Сбербанка в интересные с высоким потенциалом, типа Газпрома.
Если вы думаете, что рынок слишком высоко, чтобы расти — то вы просто не туда смотрите. Надо смотреть не на индекс ММВБ, а на индекс РТС, который отражает реальное положение дел.

Что будет с рынком, не столь важно. Важно, что снята перекупленность и можно подбирать отдельные бумаги — они уже вряд ли будут сильно ниже. В такой ситуации. когда потецниал коррекции не исчерпан до конца, интересно брать не просто дешевые бумаги. а бумаги с идеями.
наиболее очевидная идея — покупка акций МТС.


( Читать дальше )

Сегодня с утра был финальный задерг. Лидеров роста уже слилают, растущая нефть игнорируется.
Мы не отработали весенне-летнюю коррекцию как положено, и будем за это наказаны.

Я не художник, просто оцените длину синих линий. Это не коррекция к такому росту, это смех.
Успевайте продавать, пока дорого. Ретест 1850 — основная цель, дальше зависит от нефти. Ниже надо выкупать. По текущим ценам нет смысла брать даже недоцененные активы, они будут дешевле.
Что шортить — писал ранее, ничего не изменилось.

Кстати, настроен я по-бычьй, рынок бычий. Просто он перегретый, а на перегретом рынке ничего покупать нельзя.

Пока все радуются рублевым максимумам по ММВБ, я медленно режу лонги и начинаю накапливать шорты, о чем писал ранее.
Мое внимание на той неделе привлек Аэрофлот. Акция отрасла безоткатно при откровенно смешных фундаментальных показателях (вышли в маленький плюс по ЧП, ах какая радость!).
Ситуация очень напоминает то, что было в Норникеле месяц назад — инвесторов засаживают в лонги по хаям на новости о (может-быть!) дивидендах. Дивиденды эти я прикинул, там совсем смешные копейки, меньше чем ДД Газпрома, даже если будет второе полугодие не хуже первого.
Как часто бывает, не поймал вершину, прыгнув впереди паровоза. Но максимальный объем уже прошел, это видно на графике. Из шортов всех выжали по стопам, а значит — время набирать шорт. Сегодня увидел признаки затухания движения и разбавил цену входа.


Я не могу сказать, до какого уровня Аэрофлот упадет, но взять 4-6% вниз здесь очень легко. Может быть 98, может быть 95, может 92. Бумага сильная, и замахиваться там на на серьезные цели не стоит.
Так же сильно перегреты цены в Сбербанке, Роснефти и Лукойле. Можно шортить их смело.