Очередное подтверждение того, что рынок по большому счету не предсказуем, мы можем найти на рынке облигаций. Полгода назад заголовки авторитетных изданий сообщали о единодушном мнении экспертов, что в ближайшие полгода доходность 10 летних облигаций США вырастит. 22 апреля агентство Bloomberg провело опрос 67 ведущих экспертов и все высказались на 100% что будет рост доходности облигаций с текущего тогда уровня 2,73%. Аналитики не спорили о том, что будет ли повышение доходности, а только о том, насколько быстро эта доходность вырастит до 4%. Рынок в очередной раз поиграл с экспертами и оставил их чесать затылки. Доходность 10 леток не только не выросла, но и снизилась до 2,21%. Можно увидеть это ярко на графике.

Красная точка это момент 100% уверенности экспертов в росте доходности во время опроса. Логика чиста и прозрачна. Наблюдалось улучшение макростатистики США, рынок труда значительно улучшился, экономика начала расти. А значит, пора повышать базовую ставку, тем более ФРС давал сигналы о возможном повышении ставок и сокращал программу выкупа. Все почти так и случилось. За маленьким исключением ...

Далее читать на tradernet.ru

Если у Вас не задалась неделя, подумайте об Уоррене Баффете, он потерял за два дня 2 млрд. долларов. Его крупнейшие вложения в IBM и Coca-Cola получили разгром на рынке на этой неделе. И всему виной отчетность компаний. Убытки на 1 млрд. долларов пришлись на Coca-Cola. Акции компании обрушились на -6% после того как отчетность разочаровала инвесторов, более того компания не ожидает улучшений в 2015 году.



( Читать дальше )

 Перспективы у китайской экономики, второй по величине в мире, весьма туманны. Экономика Поднебесной выросла во втором квартале на +7,3% год к году. Это наихудший квартал за последние пять лет. Такая динамика ставит под сомнение возможность властей достичь целевых показателей роста. С одной стороны, рост оказался лучше прогнозов аналитиков на +7,2%. С другой стороны, если взглянуть на боле широкую перспективу, то видны признаки замедления экономики. Цель властей в росте на +7,5% пока не достижима. Это настораживает, ибо становится тенденцией. Эксперты ожидают годового роста ВВП Китая на +7,3%, а в 2015 году прогнозируется рост на +7%. Средний рост на +10% экономики Китая за последние 30 лет позволил стране стать одной из самых крупных экономик мира. Но тенденция роста показывает снижение темпов. За прошлые два года рост составил около +7,7%, в 2011 рост был +9,3%, а в 2010 рост составил +10,5%. Эксперты считают сектор недвижимости наибольшим риском для Китая. После бурного роста сейчас сектор недвижимости имеет избыточное предложение и снижение цен. Так же риски идут от перекредитованности китайских компаний.


Далее читать на tradernet.ru

 
Такую картину видят аналитики, смотря на экономику России. Рейтинговое агентство Moody’s снизило суверенный кредитный рейтинг России до уровня Baa2 с уровня Baa1. Это такая же, как оценка агентства Ficth и на одну ступень выше рейтинга от Standard & Poor’s — BBB-. Теперь кредитный рейтинг стал всего на две ступени выше «мусорного» уровня. Россия потратила уже 13 млрд. долларов на поддержание рубля за месяц. Рубль упал за три месяца на 13%. Годовое падение в этом году составляет -19%. Резервы снизились в этом году на -11% до четырехлетнего минимума 452 млрд. долларов. Владимир Путин сообщил, что ЦБ не будет сжигать все резервы на поддержание рубля. Другими словами рубль, вероятно, будет девальвировать и далее, роль ЦБ будет только в замедлении этого процесса. Остановить падение рубля слишком дорогое удовольствие. Так же сохраняется давление падения нефти. 
 
Далее читать на tradernet.ru

Компания достигла некого максимума в своем развитии. Это хорошо видно по анонсам новых продуктов, представленных в среду. Apple анонсировала новый iPad и по мнению аналитиков это не столь волнующий продукт как ожидали пользователи. Новый iPad Air 2 (цена стартует от $499) и iPad Mini 3 (цена от $399) сильно похожи на предыдущие модели и это разочаровывает. Есть несколько улучшений — более быстрый процессор и улучшенная камера. Имеется встроенная система мобильных платежей Apple Pay и сенсор “Touch ID”, которым аппарат признает своего хозяина по отпечатку пальца. Но последние две технологии уже не новы и были представлены в новом iPhone. iPad Air 2 имеет специальный режим для камеры позволяющий сделать быстро снимки, но это уже было анонсировано в iPhone 5s. В большей степени эти нововведения уже известны и потребители не готовы платить не малые деньги за похожую функциональность. Большая доля продаж компании приходится на iPhone. За третий квартал доход составил 37,4 млрд. долларов, из которых 53% пришлись на продажи iPhone. Доля iPad в продажах составляет всего 16%. iMacs, iPods и iTunes и другие продукты делят остальную часть пирога продаж. Таким образом, в приоритете у компании явно iPhone и он получает в первую очередь все новинки. Еще отрицательный фактор для компании — это прямая конкуренция iPad и iPhone 6 Plus. Несмотря на то, что рынок планшетов огромен и развивается, Apple теряет свою долю на этом рынке.
Очень интересная картина сложилась с акциями компании.  Акции находятся у своих исторических максимумов. Далее читать на tradernet.ru

Большая картина важна для инвесторов и трейдеров. Она показывает долгосрочную тенденцию и дает возможность более эффективно торговать. Взглянем на общую картину. Рынки остро реагируют на слабую статистику с Европы и Китая. В этом аналитики видят прямую угрозу и для экономики США. Фондовый рынок вчера показал снижение и разочарование инвесторов. Широкий индекс приблизился к определению коррекция.

Падение уже составило -9% с последнего максимума 19 сентября. Это близко к границе 10% падения которая определяет коррекцию. (Для сомневающихся что такое коррекция оригинал — «A correction is considered a drop of at least 10% from a recent high.») Инвесторов разочаровали данные по розничным продажам в США и индексу цен производителей. И конечно новости о распространении вируса Эбола не добавляют оптимизма. Рынок облигаций так же показал страх инвесторов.



( Читать дальше )

Черное золото продолжает свое стремительное падение. Нефть марки Brent снизилась на -1,1% до 84,1 дол. за баррель. Нефть марки WTI торгуется около уровня 81 дол. за баррель. Рынок нефти вошел в стадию медвежьего рынка. Минимум с июня 2012 года по нефти был успешно пробит. Валюты стран производителей нефти падают. Рубль не одинок в этом. Падает и канадский доллар и норвежская крона. Центробанк России потратил на интервенции около 7 млрд. долларов dв этом месяце. Рубль упал с июня на 17%. В целом движение на рынке нефти спровоцировано как избытком предложения, так и снижающимся спросом. Новые игроки на рынке нефти виде компаний добывающих сланцевую нефть изменили предложение на рынке нефти. Замедление роста экономики ЕС снижает глобальный спрос на нефть. Новости с Китая так же неутешительны. Потребительская инфляция показала рост в сентябре на +1,6%, что меньше прогнозов аналитиков роста инфляции на +1,7%. Индекс цен производителей в Китае показал снижение на -1,8% что так же хуже прогноза аналитиков снижения на -1,4%. Другими словами, замедление инфляции может отражать замедление экономики Китая. А это очень существенный фактор снижения глобального спроса на нефть. По сути, происходит переоценка стоимости нефти в новых экономических реалиях, где спрос падает, а предложение растет. Технически нефть может падать до 75 доллар за баррель по нефти марки Brent.

Сценарий, описанный  в сентябре,  развивается.

Очень интересный опрос с последующим анализом, голосуйте!
Техническая коррекция имеется ввиду. 

День Колумба выдался на славу в США. Рынки преподнесли очередной сюрприз повышенной волатильностью. Индекс Доу-Джонса снизился на 223 пункта. Инвесторы были максимально напуганы. Индекс страха уперся в ноль.
 

 
А это значит, что страшнее не бывает. В прошлый раз такое было в августе 2011 года, когда агентство Standard & Poor's понизило кредитный рейтинг США. Индекс волатильности VIX так же показал сильное движение. Рост почти на 60% за пять дней!
 



( Читать дальше )

Ресурс  www.investopedia.com/  позволяет  участвовать в конкурсах по акциям и опционам на протяжении года. Это большой и значимый срок. 
Ришил  участвовать в конкурсе для проверки своих идей. А раз конкурс то  риски высокие но под контролем.  На  многократное увеличение депо можно перетендовать торгуя например опционами. Что я и делаю. По условияи игры можно только покупать опционы. Начал я только с сентября участвовать в конкурсе. За месяц удалось поднятся среди десятков тысяч инвесторов и войти  пока в Топ- 20.
 

заработал на путах по SPY. Среди 4725 участников показавших плюс пока вхожу  в  1% лучших. Хочу удержать позиции и нарастить. А лидеры жгут  -  первое место доход +5979.14%. Есть куда расти.

Постараюсь регулярно апдейтить результат.

Конкурс —  Investopedia Stock Only Game 2014